Infraestrutura tradicional: a taxa de crescimento do desempenho de curto prazo da indústria deve melhorar. Sugere-se prestar atenção às empresas centrais de infraestrutura com prefixo chinês.
De 8 a 10 de dezembro de 2021, a conferência de trabalho econômica central deu o tom de que a economia deve alcançar um crescimento estável em 2022. Quando a expectativa de crescimento das exportações e do consumo enfraquece, o governo só pode estimular o desenvolvimento econômico aumentando o investimento. Com base no duplo papel de estabilização da economia e do emprego, o setor de infraestrutura tradicional é, sem dúvida, uma força motriz importante para a realização de crescimento estável, ao mesmo tempo, é também a indústria que mais beneficia e diretamente. Embora a infraestrutura tradicional pertença ao setor com baixa taxa de crescimento de desempenho e não tenha alto crescimento ao longo do ciclo, as variáveis macro de mercado deste ano têm desempenhado um papel decisivo, ou seja, o crescimento estável ocupa a posição dominante no estágio, o crescimento estável, o crescimento tradicional, o crescimento tradicional, o crescimento tradicional, o setor de infraestrutura, o crescimento tradicional, o crescimento tradicional, o crescimento tradicional, o setor de infraestrutura, o crescimento tradicional, o setor de infraestrutura tradicional, é, o setor de infraestrutura tradicional, o que mais beneficia e diretamente. Neste contexto, espera-se que o crescimento futuro do desempenho do sector das infra-estruturas tradicionais melhore, e a certeza é relativamente elevada a curto prazo. Atualmente, a maré da construção da primavera começa imediatamente, as encomendas das indústrias tradicionais de infraestrutura começam a ser cumpridas, e as duas sessões estão prestes a ser realizadas. Durante a reunião, políticas favoráveis relacionadas à infraestrutura provavelmente aparecerão. Nesta fase, sugere-se prestar atenção às empresas centrais de construção de capital com prefixo chinês, e as metas relevantes: China Communications Construction Company Limited(601800) , China State Construction Engineering Corporation Limited(601668) , etc. Cabe ressaltar que o boom da infraestrutura tradicional não é impulsionado pela tendência de desenvolvimento industrial, pois não representa a direção do desenvolvimento econômico futuro. É somente quando a avaliação é baixa o suficiente e estimulada pelo crescimento constante e pela política monetária frouxa que tem valor de alocação. No longo prazo, o crescimento contínuo do desempenho da infraestrutura tradicional não pode ser garantido.
Novas infraestruturas: crescimento constante sobreposto a carbono duplo, espaço enorme para novas infra-estruturas energéticas e foco em novas infra-estruturas eólicas.
Como uma importante extensão de novas infra-estruturas, a nova energia é também um dos pontos de partida importantes para um crescimento estável. Há um enorme espaço de investimento no campo da nova energia, que é obrigatório sob o objetivo estratégico “duplo carbono”, e com a promoção da estratégia nacional e a resposta positiva do governo local, espera-se que se torne o pilar da indústria atual da nova infraestrutura. A partir das duas sessões locais que foram realizadas, o desenvolvimento da economia verde e de baixo carbono tornou-se uma palavra chave nos relatórios de trabalho de muitos governos provinciais e municipais. Enquanto os governos locais promovem e melhoram a conservação de energia e redução de carbono no campo da energia tradicional, acelerar a construção de novas energias e projetos de energia limpa tornou-se uma prioridade máxima. Por exemplo, Xangai deixou claro que a construção de energia eólica offshore e outros projetos serão acelerados em 2022, com uma nova capacidade fotovoltaica instalada de 300000 kW; A capacidade instalada de energia nova e renovável em Shandong é de mais de 10 milhões de KW; Zhejiang prestou muita atenção à construção de 10 bilhões de projetos de energia limpa e adicionou mais de 4 milhões de quilowatts de energia eólica e solar capacidade instalada; Sichuan concentra-se na indústria de energia limpa e acelera o desenvolvimento complementar e integrado de água, vento, fosgeno e hidrogênio. Portanto, julgamos que 2022 será um grande ano para o desenvolvimento de novas infraestruturas energéticas.
De acordo com as estatísticas nacionais da indústria de energia de 2021 divulgadas pela administração nacional de energia, até o final de dezembro de 2021, a capacidade instalada de energia eólica e Cecep Solar Energy Co.Ltd(000591) geração de energia é de cerca de 330 milhões KW e 310 milhões KW. De acordo com o plano de ação para pico de carbono antes de 2030, a capacidade instalada total de energia eólica e Cecep Solar Energy Co.Ltd(000591) geração de energia atingirá mais de 1,2 bilhão de kw em 2030. Sob o objetivo estratégico de “duplo carbono”, a lógica de longo prazo da nova indústria de energia não mudou, e a construção de infraestrutura no novo campo de energia impulsionada por ela tem um grande espaço de crescimento, que é uma das importantes forças motrizes para alcançar um crescimento estável.
O aviso sobre impressão e distribuição de várias políticas para promover o crescimento constante da economia industrial emitido pela Comissão Nacional de Desenvolvimento e Reforma em 18 de fevereiro de 2022 propõe promover o desenvolvimento de energia eólica offshore em Guangdong, Fujian, Zhejiang, Jiangsu e Shandong. Com a crescente demanda por energia eólica nas áreas costeiras orientais e a redução gradual do custo dos componentes de energia eólica, acreditamos que o campo da energia eólica, especialmente a energia eólica offshore, deve acelerar seu desenvolvimento este ano. Podemos prestar atenção aos operadores de energia eólica, equipamentos de energia eólica de núcleo, cabos submarinos e outros alvos relacionados: Longyuan Power, Haili energia eólica, Mingyang Zhizao, Titan Wind Energy (Suzhou) Co.Ltd(002531) , Dajin Heavy Industry Co.Ltd(002487) , Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) , etc.
Aviso de risco: a macropolítica não está conforme o esperado; Os preços das matérias-primas aumentaram mais do que o esperado.
