Em 6 de abril, de acordo com os dados divulgados pelo ramo da indústria de silício da Associação da Indústria de Metais Não Ferrosos (doravante referido como “Ramo da Indústria do Silício”), devido à escassez relativa de fornecimento de material de silício, o preço do polissilício na China aumentou ligeiramente esta semana e o preço médio de transação aumentou cerca de 0,3%. Desde este ano, o preço do polissilício da China aumentou por 12 semanas consecutivas.
LV Jinbiao, vice-diretor do comitê de especialistas do ramo da indústria de silício de metais não ferrosos, disse em uma entrevista com o repórter do China Securities Journal que o alto preço contínuo do material de silício no primeiro trimestre foi principalmente devido à rápida expansão da capacidade fotovoltaica downstream, e as diferenças estruturais no comércio de polissilícios impulsionaram ainda mais o aumento do preço do material de silício.
preço permanece alto
De acordo com as últimas estatísticas do ramo da indústria de silício, o preço do polissilício na China aumentou ligeiramente esta semana (30 de março a 5 de abril). Entre eles, o preço médio de transação da alimentação composta de cristal único, material compacto de cristal único e material de couve-flor de cristal único aumentou em cerca de 0,3%. Até agora este ano, os preços do polissilício da China subiram por 12 semanas consecutivas.
De acordo com os dados, a faixa de preço da alimentação de cristal único da China esta semana foi de 249000 yuan / ton a 253000 yuan / ton, e o preço médio de transação subiu para 250700 yuan / ton; A faixa de preço do compacto de cristal único é de 247000 yuan / ton a 251000 yuan / ton, e o preço médio de transação sobe para 248400 yuan / ton.
O ramo da indústria de silício disse que as principais razões que apoiam o aumento do preço do material de silício são: primeiro, todas as empresas de materiais de silício assinam ordens longas em abril. Esta semana, eles executam principalmente pedidos antecipados. Apenas algumas empresas têm algum excedente e pedidos soltos, o que aumenta ligeiramente o preço médio do material de silício esta semana; Em segundo lugar, devido a fatores como a taxa operacional de bolachas de silício a jusante, incluindo a capacidade existente e nova capacidade, mantendo em um nível relativamente alto, a manutenção de empresas de materiais de silício fora da China no mesmo período e a obstrução do transporte de material de silício importado devido à epidemia, o material de silício ainda está em um estágio de escassez relativa.
“No primeiro trimestre deste ano, a produção de material de silício da China foi de 159000 toneladas, mais 22000 toneladas de importações, e a oferta de material de silício foi de 181000 toneladas, o que foi suficiente para suportar a demanda por 70 gigawatts de materiais de módulo fotovoltaico. Instituições da indústria previram anteriormente que a instalação fotovoltaica global no primeiro trimestre deste ano não excederia 50 gigawatts. Deste ponto de vista, a oferta de material de silício no primeiro trimestre foi suficiente.” LV Jinbiao disse.
No entanto, o crescimento da procura a jusante excedeu as expectativas do mercado. Em 21 de março, de acordo com os dados da administração nacional de energia, de janeiro a fevereiro deste ano, a nova capacidade instalada de fotovoltaica na China atingiu 10,86 GW, um aumento anual de 234% Soochow Securities Co.Ltd(601555) disse que no primeiro trimestre, a demanda fotovoltaica da China e no exterior excedeu as expectativas do mercado, e a demanda do mercado fotovoltaico em 2022 era altamente incerta.
“A rápida expansão da capacidade fotovoltaica downstream é a principal razão para o alto preço contínuo dos materiais de silício, e as diferenças estruturais no comércio de polissilício impulsionam ainda mais o aumento dos preços dos materiais de silício.” LV Jinbiao disse, “as empresas de polissilício dão prioridade a garantir o desempenho de pedidos longos e fornecimento de compras esporádicas apenas quando há excedente. Atualmente, 90% das transações de polissilício no mercado são desempenho de pedidos longos e 10% são fornecimento de varejo. No primeiro trimestre deste ano, as empresas fotovoltaicas cabeça downstream da China bloquearam o fornecimento mensal de silício, e pequenas e médias empresas fotovoltaicas lutaram por 10% do fornecimento de varejo, então o preço naturalmente subiu.”
Na noite de 21 de março, Longi Green Energy Technology Co.Ltd(601012) emitiu um anúncio sobre a assinatura de grandes contratos de compras. De acordo com o planejamento estratégico da empresa e as necessidades de negócios, a fim de garantir o fornecimento estável de materiais polissilícios, oito subsidiárias da empresa e quatro subsidiárias da Tongwei Co.Ltd(600438) assinaram contratos de compra única de longo prazo para materiais polissilícios. De acordo com o acordo, o volume de transação de materiais de polissilício entre os dois lados de janeiro de 2022 a dezembro de 2023 é de 203600 toneladas. Referindo-se ao preço atual, o valor do contrato de compra excede 44 bilhões de yuans.
Tongwei Co.Ltd(600438) é uma empresa líder de material de silício na China. De acordo com seu anúncio anterior, Tongwei Co.Ltd(600438) estabeleceu a equidade de fabricação e a cooperação da cadeia de suprimentos com Longi Green Energy Technology Co.Ltd(601012) , Trina Solar Co.Ltd(688599) , Jingke energia e outras empresas fotovoltaicas, e assinou ordens da cadeia de suprimentos de longo prazo com muitas empresas.
Cuidado com o excesso de capacidade
Citic Securities Company Limited(600030) estima-se que a pressão sobre a cadeia de suprimentos será gradualmente aliviada no segundo trimestre à medida que a nova capacidade de material silício atinge a capacidade de produção e começa a contribuir para o incremento.
O ramo de silício prevê que até o final de 2022, a capacidade de produção de polissilício da China atingirá mais de 860000 toneladas / ano, um aumento de 340000 toneladas / ano em relação ao ano anterior. O fornecimento de silício em 2022 pode atender à capacidade instalada global de cerca de 225 GW de terminais fotovoltaicos. As expectativas conservadoras e otimistas da indústria sobre a capacidade instalada global do terminal este ano são de 220 GW e 250 GW, respectivamente. Portanto, em 2022, a oferta e demanda globais de materiais de silício serão basicamente equilibradas.
No entanto, a longo prazo, continua a existir o risco de sobreoferta no fornecimento de materiais de silício. De acordo com as estatísticas do ramo da indústria de silício, até agora, 16 novas empresas anunciaram novos e propostos projetos de polissilício, com uma capacidade total planejada de mais de 1,7 milhão de toneladas / ano. De acordo com o ramo de silício, a demanda terminal em 2025 é otimista, e estima-se que 400 GW, a demanda por material de silício é de cerca de 1,5 milhão de toneladas / ano, e a capacidade planejada é maior do que a demanda.
LV Jinbiao disse que o polissilício tem pequeno coeficiente de elasticidade da capacidade de produção e altos requisitos para a segurança e gestão da proteção ambiental.Uma vez que a oferta excede a demanda, é muito fácil ter a situação extrema de preço de custo invertido por um longo tempo, e então entrar no círculo vicioso de investimento de capital insuficiente e grave descompasso entre oferta e demanda na indústria novamente, agravando a concorrência desordenada no mercado.
860000 T / A
O ramo de silício prevê que até o final de 2022, a capacidade de produção de polissilício da China atingirá mais de 860000 toneladas / ano, um aumento de 340000 toneladas / ano em relação ao ano anterior.
