Esta manhã (9 de março), os setores relacionados com o novo conceito de energia eclodiram coletivamente. Os setores de energia verde, armazenamento bombeado, fotovoltaico, energia eólica e armazenamento de energia abriram mais e depois recuaram. A partir do fechamento do meio-dia, o setor de energia verde continuou a liderar os ganhos. Em termos de estoque individual, Shenyang Jinshan Energy Co.Ltd(600396) , Yunnan Energy Investment Co.Ltd(002053) , Ningbo Shimao Energy Co.Ltd(605028) limite, Shanghai Nenghui Technology Co.Ltd(301046) excedeu 14%, Spic Dongfang Energy Corporation(000958) aumentou mais de 5%, Shanghai Electric Power Co.Ltd(600021) , Jilin Electric Power Co.Ltd(000875) , Longyuan Power aumentou em mais de 4%.
Nota: desempenho do setor de energia verde hoje (fechando ao meio-dia de 9 de março)
conceito de carbono duplo continua a aquecer, e a substituição de energia torna-se o ponto chave
Li Daokui, membro do Comitê Nacional da Conferência Consultiva Política do Povo Chinês e Presidente do Instituto China de pensamento econômico e prática da Universidade de Tsinghua, propôs a proposta das duas sessões em 2022 para promover o estabelecimento de um mercado nacional unificado de emissão de carbono. Zhang Jianhua, diretor da administração nacional de energia, também disse durante as duas sessões nacionais que o trabalho de energia deste ano deve aderir à busca de progresso na estabilidade, estabelecer primeiro e depois quebrar, continuar a expandir o fornecimento de energia limpa, fortalecer a combinação ideal de energia tradicional e nova energia, e acelerar a construção de um novo sistema de fornecimento e consumo de energia. Além disso, o relatório de trabalho do governo recentemente divulgado também propôs promover ordenadamente o pico de carbono e a neutralização de carbono.
A Capital Securities salientou que, num contexto de crescimento constante, o fornecimento estável de carvão, electricidade e outras energias constituirá a base para garantir a segurança; O investimento em domínios da “economia verde”, como a governação ambiental e as energias renováveis, constituirá a direcção-chave. Ao mesmo tempo, o objetivo de longo prazo de pico de carbono e neutralização de carbono não mudou. A transformação de energia limpa será a única maneira de alcançar o objetivo de “duplo carbono”. A construção e consumo de energia limpa será o foco do desenvolvimento a longo prazo no futuro. Manter a classificação de investimento de “otimista” na indústria, continuar a ser otimista sobre as três principais linhas de investimento de grandes hidrelétricas, operadores de cenário e transformação de energia limpa, e recomenda-se prestar atenção aos operadores de energia com bom fluxo de caixa.
Além de se beneficiar das políticas positivas contínuas, os recentes altos preços do petróleo também catalisaram os benefícios de novas indústrias relacionadas à energia. Afetado pela situação geopolítica, espera-se que a oferta de petróleo bruto da Rússia seja interrompida, enquanto o aumento real da produção da OPEP é menor do que o esperado, e a incompatibilidade entre oferta e demanda na indústria de petróleo bruto deve ser reforçada. Em torno das 11:00 do dia 9 de março, os preços futuros do petróleo bruto NYMEX e do petróleo bruto Brent estavam em US $ 125 / barril e US $ 130 / barril respectivamente. Os preços do petróleo bruto continuam elevados, e a nova indústria energética como alternativa à energia fóssil também abriu novas oportunidades de desenvolvimento.
Nota: tendência recente de preços do petróleo bruto Brent (às 11:00 em 9 de março)
petróleo bruto subiu e agitou o mercado, que setores devem fortalecer
Como uma importante matéria-prima energética e química, o aumento do preço do petróleo não afeta apenas a nova indústria de energia, mas também continua a afetar a cadeia da indústria química. Sob a pressão do fornecimento mundial apertado de petróleo e gás e alto preço, a indústria química do carvão com vantagem de custo óbvia tornou-se uma escolha importante para substituir o fornecimento de petróleo. Ping An Securities apontou que, sob o alto preço internacional do petróleo, a rentabilidade do carvão para combustível melhorou significativamente, o que abrirá oportunidades de desenvolvimento. Espera-se que os projetos de utilização da qualidade do carvão para petróleo e carvão passem gradualmente do planejamento para a implementação, e fornecedores de equipamentos e empresas de engenharia a montante da indústria química do carvão podem se beneficiar. Gaseificador, reator de hidrogenação e unidade de separação de ar são equipamentos importantes do projeto carvão para óleo.
Olhando para trás na história, antes da atual rodada de preços internacionais do petróleo bater 100, também experimentou um período de preços elevados do petróleo em 2008 e 2011. De acordo com as estatísticas Sealand Securities Co.Ltd(000750) em 2008, a tendência do mercado de commodities da China foi sincronizada com o preço do petróleo, com metais e materiais agrícolas liderando o pico do preço do petróleo. Em 2011, o mercado acionário subiu primeiro e depois caiu sob o pano de fundo da inquietação na primavera. A maioria das oportunidades estruturais estão nos setores financeiro e cíclico. O desempenho da cadeia imobiliária com alta prosperidade industrial e as indústrias cíclicas a montante que se beneficiam de fatores de aumento de preços são dominantes.
Nota: tendência histórica de preços do petróleo bruto NYMEX
Sealand Securities Co.Ltd(000750) salientou que as indústrias com desempenho de mercado relativamente bom depois que o preço do petróleo bruto quebrou 100% são divididas principalmente em três categorias: primeiro, as variedades que beneficiam do aumento de preços estão concentradas principalmente em alcance médio e superior de materiais energéticos e materiais agrícolas . Em segundo lugar, indústrias de alta prosperidade com forte catálise do ciclo industrial. Por exemplo, em 2011, sob a catálise da construção habitacional acessível em larga escala, cadeia imobiliária teve vantagens comparativas significativas . Terceiro, indústrias com baixa correlação entre sua própria cadeia industrial e preço do petróleo bruto, como indústrias financeiras, médicas e outras indústrias de serviços . De um modo geral, concentre-se nos segmentos de nova energia com alta prosperidade industrial e atributo de substituição de energia, como fotovoltaica, energia verde e outros , bem como serviços médicos materiais energéticos beneficiando da catálise de aumento de preços, tais como carvão, petróleo Metais não ferrosos, agricultura, silvicultura, pecuária e pesca .
