Recentemente, as empresas listadas mostraram o “cartão de relatório” do ano passado, e o desempenho das empresas de futuros gradualmente surgiu. De acordo com estatísticas incompletas pelo repórter de futuros diário, a partir de 2 de abril, o desempenho de 34 empresas de futuros tinha sido divulgado, incluindo 2 empresas listadas em ações A, 2 empresas listadas em ações H, 2 novas empresas listadas em terceiro conselho e 28 empresas de futuros controladas ou participadas por empresas listadas em ações A. De acordo com as estatísticas do repórter, 34 empresas de futuros alcançaram um lucro líquido total de cerca de 9,3 bilhões de yuans no ano passado, dos quais 21 empresas tiveram um lucro líquido de mais de 100 milhões de yuans, e muitas empresas alcançaram o melhor desempenho da história.
Qual é a “senha” para o crescimento do desempenho das empresas de futuros? Quais são as direções futuras?
O desempenho da empresa principal explode
Em 2021, a indústria de futuros da China continuou seu rápido crescimento desde 2020, com receita operacional e lucro líquido atingindo um recorde. De acordo com os dados da Associação Interina, com base no calibre da empresa-mãe, em 2021, 150 empresas de futuros em todo o país alcançaram uma receita operacional total de 49,464 bilhões de yuans, um aumento anual de 40,34%; O lucro líquido foi de 13,705 bilhões de yuans, um aumento anual de 59,30%.
O repórter analisou o relatório anual e descobriu que o desempenho das empresas de futuros principais foi brilhante no ano passado, e a taxa de crescimento do lucro líquido de muitas empresas foi significativamente maior do que a média da indústria.
Em termos de receita, um total de 31 empresas de futuros divulgou os dados de receita do ano passado, das quais 6 empresas alcançaram um novo nível de 10 bilhões de yuans, incluindo futuros Galaxy, futuros CITIC, Guotai Junan Securities Co.Ltd(601211) futuros, futuros Zheshang, Nanhua Futures Co.Ltd(603093) e futuros Dongzheng, com receita de 15,119 bilhões de yuans, 15,099 bilhões de yuans, 11,298 bilhões de yuans, 10,518 bilhões de yuans, 10,515 bilhões de yuans e 10,030 bilhões de yuans respectivamente.
Em termos de crescimento da receita, entre as 30 empresas com dados comparáveis, 5 empresas aumentaram sua receita em mais de 100% no ano passado China Securities Co.Ltd(601066) receita de futuros cresceu 331,28%, ficando em primeiro lugar temporariamente. O crescimento da receita de futuros COFCO, futuros Guoyuan, Shenzhen Zhongjin Lingnan Nonfemet Co.Ltd(000060) e futuros Galaxy também excedeu 100%, com taxas de crescimento de 212,18%, 173,96%, 145,30% e 109,14%, respectivamente.
Em termos de lucro líquido, seis empresas fizeram um lucro líquido de mais de 500 milhões de yuans no ano passado. Embora os relatórios anuais das empresas listadas não tenham sido divulgados, é uma conclusão anterior de que o campo de empresas listadas com um lucro líquido de mais de 500 milhões de yuans se expandirá significativamente. Em 2020, apenas futuros Yongan e futuros CITIC tiveram lucros líquidos de mais de 500 milhões de yuans, com lucros líquidos de 1,146 bilhão de yuans e 648 milhões de yuans respectivamente.
Especificamente, os futuros CITIC alcançaram um lucro líquido de 992 milhões de yuans no ano passado, aproximando-se do limiar de 1 bilhão de yuans, um aumento anual de 53,24%. Além disso, os lucros líquidos dos futuros da galáxia, Guotai Junan Securities Co.Ltd(601211) futuros, futuros Dongzheng, China Securities Co.Ltd(601066) futuros, Ruida Futures Co.Ltd(002961) futuros e Ruida Futures Co.Ltd(002961) futuros também excederam 500 milhões de yuans, que foram 766 milhões de yuans, 743 milhões de yuans, 592 milhões de yuans, 559 milhões de yuans e 504 milhões de yuans respectivamente.
Existem 15 empresas com um lucro líquido de 100500 milhões de yuans, incluindo futuros SDIC Anxin, futuros Haitong, futuros GF, futuros Shenyin Wanguo, futuros China Merchants, futuros Huatai, futuros Everbright, futuros Zheshang, futuros COFCO, futuros fundadores de médio prazo, futuros Xingzheng, Nanhua Futures Co.Ltd(603093) , futuros LUZHENG, futuros Hongyuan e futuros Hua’an. 340 milhões de yuan, 300 milhões de yuan, 281 milhões de yuan, 272 milhões de yuan, 247 milhões de yuan, 244 milhões de yuan, 204 milhões de yuan, 183 milhões de yuan e 115 milhões de yuan.
O repórter observou que, em comparação com 2020, existem três novas faces nas empresas de futuros com um lucro líquido de mais de 100 milhões de yuans em 2021, incluindo Nanhua Futures Co.Ltd(603093) , futuros LUZHENG e futuros Hua’an.
Do ponto de vista do crescimento do lucro líquido, entre as 33 empresas com dados comparáveis, 12 tiveram crescimento do lucro líquido superior a 100% no ano passado. A taxa de crescimento dos futuros em Guangzhou foi de 449,9%, seguida pela taxa de crescimento dos futuros em Guangzhou, com um lucro líquido de 259,56%. Além disso, o crescimento do lucro líquido dos futuros CCB, futuros Dongzheng, Nanhua Futures Co.Ltd(603093) , futuros Hua’an, China Securities Co.Ltd(601066) futuros, futuros Galaxy, futuros Everbright, futuros Xingzheng, Ruida Futures Co.Ltd(002961) , Guotai Junan Securities Co.Ltd(601211) futuros também excedeu 100%, 233,33%, 208,67%, 158,67%, 149,98%, 121,59%, 112,35%, 108,59%, 104,20%, 102,51% e 100,81%, respectivamente.
Por que o desempenho dos futuros de Guangzhou aumentou acentuadamente O relatório anual Guangzhou Yuexiu Financial Holdings Group Co.Ltd(000987) mostra que durante o período de relatório, os futuros de Guangzhou aumentaram a expansão do negócio e inovaram continuamente o modo de serviço. A escala patrimonial, a taxa de crescimento e a participação de mercado dos negócios de corretagem continuaram a melhorar, e a transformação institucional alcançou resultados notáveis. No final do período, o patrimônio líquido do cliente era de 4,912 bilhões de yuans, um aumento anual de 98,54%, maior do que o nível da indústria e jurisdição. O negócio de gestão de ativos concluiu basicamente o estabelecimento do sistema de produtos, implementou produtos de renda fixa e produtos CTA, e acelerou a promoção de produtos de autogestão. As variedades de negócios de subsidiárias de gerenciamento de risco amadureceram gradualmente, e a capacidade de aproveitar as oportunidades de mercado de variedades vantajosas foi aprimorada ainda mais.O negócio de derivados alcançou gradualmente o desenvolvimento de negócios diversificado, com uma receita operacional anual de 6,313 bilhões de yuans, um aumento anual de 69,92%.
Vale a pena notar que Yongan futures, uma empresa líder na indústria, não divulgou seu relatório anual. Nos últimos anos, a receita e o lucro líquido dos futuros Yong’an sempre estiveram em primeiro lugar na indústria. No anúncio de IPO lançado em 22 de dezembro do ano passado, Yong’an futures disse que a empresa deve alcançar uma receita operacional de 36,824 bilhões de yuans e um lucro líquido de 1,152 bilhões de yuans atribuível aos acionistas da empresa-mãe em 2021, principalmente devido ao desenvolvimento constante do negócio de corretagem de futuros da empresa e ao crescimento contínuo da escala de negócios de gerenciamento de risco. Se a previsão de desempenho se tornar realidade, a receita dos futuros Yong’an atingirá um novo nível, e o lucro líquido permanecerá acima de 1 bilhão de yuans por três anos consecutivos.
negócio de corretagem aumentou significativamente
Em 2021, o mercado flutuava violentamente, a demanda de vários investidores por gerenciamento de risco e investimento continuou a se destacar, e a escala de transações do mercado de futuros e os direitos e interesses dos clientes atingiram um recorde. De acordo com cálculo unilateral, o volume de negociação do mercado de futuros da China atingiu 7,514 bilhões em 2021, com um aumento homólogo de 22,13%; O volume de negócios foi de 581,20 trilhões de yuans, um aumento anual de 32,84%. Até o final de dezembro de 2021, o patrimônio do cliente das empresas de futuros nacionais era de 1184734 bilhões de yuans, um aumento anual de 43,65%. No final de outubro de 2021, os direitos e interesses dos clientes de empresas de futuros em todo o país já excederam 1,2 trilhão de yuans, atingindo 1215375 bilhões de yuans, o nível mais alto da história.
Impulsionada pelo crescimento substancial do volume de negociação, a escala de negócios de corretagem das empresas de futuros aumentou significativamente, e os direitos e interesses dos clientes também atingiram um novo alto Ruida Futures Co.Ltd(002961) relatório anual mostra que durante o período de relatório, o negócio de corretagem de futuros da empresa alcançou uma receita operacional de 1,100 bilhão de yuans, um aumento de 83,64% ano a ano. Durante o período analisado, a empresa-mãe da empresa adicionou 18948 clientes, incluindo 373 clientes institucionais; A margem do cliente da empresa aumentou para 13,905 bilhões de yuans, incluindo 9,998 bilhões de yuans para clientes institucionais, representando 71,90% da margem do cliente da empresa.
o relatório anual Nanhua Futures Co.Ltd(603093) mostra que, em 2021, a receita operacional do negócio de corretagem de futuros da empresa foi de 653 milhões de yuans, um aumento anual de 43,84% Nanhua Futures Co.Ltd(603093) disse que, como um dos principais negócios da empresa, durante o período de relatório, a empresa aderiu ao conceito de serviço avançado e estratégia ativa de desenvolvimento de negócios, e aumentou constantemente a escala geral de negócios de corretagem da empresa. No final do período, a escala de capital do cliente do negócio de corretagem de futuros era de 20,898 bilhões de yuans, um aumento ano a ano de 39,99%; Ao longo de todo o ano foram abertas mais de 10000 novas contas de futuros, com um aumento homólogo de 7,87%.
Como um negócio tradicional, o negócio de corretagem de futuros é caracterizado pela concorrência homogênea, Nanhua Futures Co.Ltd(603093) disse que a empresa inovou seu modelo de negócios e melhorou sua capacidade de serviço abrangente através de anos de transformação e desenvolvimento. Por um lado, a empresa reforçou ainda mais a competitividade dos outlets em áreas-chave e inclinou adequadamente os recursos da empresa, alcançando resultados notáveis no desenvolvimento institucional dos negócios; Por outro lado, a empresa promove vigorosamente a ligação de negócios de gestão de riqueza, negócios de gestão de risco e negócios de corretagem, e melhora a capacidade da empresa de desenvolver clientes.
Orient Securities Company Limited(600958) relatório anual mostra que, em face da escala de mercado em rápida expansão, os futuros Dongzheng aproveitaram a oportunidade, alcançaram um crescimento inovador no desempenho geral em 2021, e a receita e o lucro foram significativamente maiores do que o nível médio histórico da empresa. Atualmente, os futuros de Dongzheng formaram vantagens centrais, tais como linhas de negócios abrangentes, rica experiência de serviço institucional, pesquisa e capacidade técnica e liderança da indústria. Até o final do período de relatório, a escala de capital do cliente era de 65,461 bilhões de yuans, um aumento de 61% sobre o início do período, classificando o terceiro na China; Mais de 1800 novas instituições e produtos abriram contas, e a nova cobertura de cada linha de negócios aumentou de forma ordenada. Durante o período de relatório, a empresa ficou em primeiro lugar no setor de acordo com toda a participação de mercado do volume de negociação.
O relatório anual dos futuros da LUZHENG mostra que, durante o período de relatório, a receita de negócios de corretagem da empresa, os direitos e interesses dos clientes, o valor da transação e outros indicadores de negócios principais continuaram a aumentar. Entre eles, a receita do negócio de corretagem foi de 574 milhões de yuans, um aumento anual de 64,12%. O capital do cliente de futuros da empresa no final do período foi de 16,958 bilhões de yuans, um aumento anual de 67,82%; O capital próprio de clientes do negócio de opções de ações (incluindo ações) no final do período foi de RMB 727 milhões, com um aumento homólogo de 92,84%.
negócio inovador multi-ponto floração
Enquanto o negócio de corretagem está crescendo rapidamente, negócios inovadores, como negócios de gerenciamento de risco também estão funcionando satisfatoriamente. De acordo com os dados da Associação Interina, em 2021, as empresas de futuros da China realizaram uma receita total de 176 milhões de yuans do negócio de consultoria de investimento, um aumento anual de 39,68%; A renda do negócio de gerenciamento de ativos foi de 1,214 bilhões de yuans, um aumento anual de 35,34%; A receita comercial de empresas de gerenciamento de risco de empresas de futuros foi de 262859 bilhões de yuans, um aumento anual de 26%.
o relatório anual Nanhua Futures Co.Ltd(603093) mostra que, em 2021, o negócio de gerenciamento de risco da empresa aumentou significativamente, e o capital Nanhua realizou um lucro líquido de 720618 milhões de yuans, um aumento de 648384 milhões de yuans em comparação com 2020, principalmente devido à expansão da escala de seus negócios de derivados OTC.
Olhando para a frente para 2022, Nanhua Futures Co.Ltd(603093) disse que, sob a situação de crescente incerteza macroambiental, a demanda por gerenciamento de risco de entidades, empresas e instituições aumentará ainda mais. A empresa aproveitará esta tendência de desenvolvimento, melhorará continuamente a capacidade profissional do negócio de gerenciamento de risco, promoverá o desenvolvimento inovador do comércio de base, derivados OTC e criação de mercado, expandirá o escopo de serviços e melhorará continuamente a capacidade de servir a economia real.
Sdic Capital Co.Ltd(600061) relatório anual mostra que, em 2021, a subsidiária de gerenciamento de riscos da SDIC Anxin futures focou em construir as vantagens da futura equipe de negócios, estabelecer centro de operações, promover a saída da estratégia de derivativos, concluir o design independente e vendas de produtos padronizados e atender às necessidades dos clientes para cobertura de risco através de opções OTC. Ao mesmo tempo, a subsidiária consolidou seus negócios de criação de mercado, desenvolveu vigorosamente seus negócios fora do local, promoveu ativamente seus negócios atuais e alcançou um grande avanço em seu desempenho operacional. Durante o período de relatório, a subsidiária de futuros alcançou um lucro líquido de 477985 milhões de yuans, um aumento anual de 1310%.
Ruida Futures Co.Ltd(002961) relatório anual mostra que, em 2021, o negócio de gerenciamento de ativos da empresa alcançou uma receita operacional de 141 milhões de yuans, um aumento anual de 43,19%. Diante das mudanças nas políticas industriais e no ambiente de mercado, a empresa adere à estratégia orientada para o produto, explora e estabelece produtos de alta qualidade mais científicos, sistemáticos e abrangentes na perspectiva da demanda do cliente e enriquece os tipos de produtos de gestão de ativos. A escala de gestão de ativos aumentou de RMB 2,120 bilhões no início de 2021 para RMB 4,266 bilhões no final de 2021, com um aumento de 101,22%.
Para o desenvolvimento futuro do negócio de gestão de ativos, Ruida Futures Co.Ltd(002961) disse que a empresa se esforça para ser o líder do CTA (futuros gerenciados), e aproveita o fundo público recém-aberto como uma oportunidade para implementar a estratégia de negócios de “duas extremidades indo de mãos dadas” e desenvolvimento coordenado de ofertas públicas e negócios de colocação privada. Aproveite oportunidades de mercado, desenvolva vigorosamente todos os tipos de produtos com foco na gestão ativa e melhore constantemente as vendas de produtos e a capacidade comercial.
