Visão geral do mercado e visões esta semana
A UE lançou o plano REpower UE para acelerar a substituição da energia fóssil por energias renováveis. A fim de acabar com a dependência da energia fóssil russa e enfrentar a crise climática, a Comissão Europeia lançou o plano REpower UE esta semana O plano realiza a transformação da estrutura energética através da conservação de energia, oferta diversificada, aceleração do desenvolvimento de energia renovável, redução do consumo de energia fóssil na indústria e transporte e investimento sábio. Acreditamos que a região europeia precisa de aumentar o investimento em terminais de GNL, navios e outros campos relacionados com GNL para aumentar a fonte de importações de gás natural. Além disso, o desenvolvimento da energia eólica, da luz, do hidrogénio e de outras energias limpas e renováveis na Europa irá acelerar.
De acordo com o plano, a capacidade instalada cumulativa da energia fotovoltaica da UE atingirá 320gw em 2025, o dobro em 2020 e 600gw em 2030 De acordo com este objetivo, estima-se que a nova capacidade instalada média anual atinja 45gw em 10 anos.
Sector do gás natural: na baixa temporada, a tensão entre oferta e demanda é aliviada, e há diferenciação regional no aumento e queda dos preços globais do gás. Nós preços do gás natural flutuaram em um nível alto, Henry hub preços do gás natural caiu depois de atingir uma nova alta, e o padrão de fornecimento de longo prazo de nós gás natural foi apertado. O preço de referência do gás natural da TTF nos Países Baixos diminuiu, enquanto o preço do gás natural da NBP no Reino Unido aumentou e o preço do gás natural na Europa diferiu. Actualmente, a estrutura da oferta e da procura de gás natural na Europa é relativamente estável. Depois de entrar na entressafra, a procura global na Europa é fraca, enquanto a oferta aumenta ano após ano. A Europa melhora ainda mais o nível do inventário de gás natural. O desempenho do mercado asiático de gás natural é relativamente plano. O preço do gás natural no nordeste da Ásia e o preço nacional à saída da fábrica do GNL na China caiu ligeiramente. Espera-se que o preço continue a diminuir após entrar na baixa temporada.
Setor fotovoltaico: em abril, a exportação de módulos foi de 11,99gw, um aumento homólogo de 59%. A Administração Geral das Alfândegas divulgou os dados de exportação de componentes em abril. De janeiro a abril, a exportação cumulativa foi de 51,42 gw, com um aumento acumulado homólogo de 79,33%; Em abril, o preço unitário médio das exportações de componentes foi de US$ 0,271/m, um aumento de US$ 0,03/m em relação ao mesmo período do ano passado. Espera-se que a demanda nos mercados ultramarinos, especialmente na Europa, continue excedendo as expectativas. Os preços dos componentes da China são altos, o jogo entre a extremidade do componente e o terminal reaparece, e a instalação distribuída suporta a demanda. A prosperidade geral da indústria é alta. Esta semana, o preço da cadeia industrial permaneceu alto e focado no ritmo da liberação de nova capacidade de materiais de silício. Espera-se que a oferta de materiais de silício (incluindo importações) aumente cerca de 7% mês a mês em junho, e o alto preço dos materiais de silício ainda é suportado. Esta semana, a UE divulgou os detalhes do plano de transformação energética REpower UE, propondo que 320gw de capacidade fotovoltaica serão adicionados em 2025 e 600gw serão conectados à rede em 2030.
Pareceres de análise de investimento
Com a superposição da energia verde Xintian com melhores condições eólicas, espera-se alcançar uma recuperação do lucro no segundo trimestre.
Fotovoltaica concentra-se em três linhas principais: 1) empresas de módulos integrados com aumento de volume e preço e melhoria esperada do lucro no segundo trimestre; 2) Empresas de inversor com excelente controle de custos e beneficiando do alto aumento da capacidade instalada doméstica; 3) Embora as empresas no ponto alto do ciclo de lucro e esperado para se beneficiar de dividendos de nova tecnologia no futuro, a tecnologia GCL.
Dicas de risco
O fornecimento internacional de gás natural é inferior ao esperado; O impacto da política comercial internacional; A demanda por instalação do terminal é menor do que o esperado.
