Hoje (23 de junho), os três principais índices de ações A se fortaleceram coletivamente. Depois de abrir mais alta pela manhã, o índice de ações de Xangai foi abalado, subindo todo o caminho à tarde e recuperou com sucesso 3300 pontos, enquanto o índice de gema foi ainda mais forte, com um aumento de mais de 3%. Vale ressaltar que a entrada de capital para norte acelerou no período da tarde, e o sentimento do mercado foi mais ativo.
A este respeito, Central China Securities Co.Ltd(601375) afirmou que o efeito político positivo da introdução intensiva pelos reguladores na fase inicial está gradualmente emergindo, e os dados econômicos desde maio mostram que o sinal de estabilização e recuperação econômica é óbvio. A volatilidade do mercado externo aumentou, e os ativos RMB e o mercado de ações A tornaram-se melhores paraísos. No futuro, espera-se que o índice global de ações continue a flutuar para cima, ao mesmo tempo que é necessário prestar muita atenção às mudanças na política, capital e fatores externos.
Ao mesmo tempo, a Guosheng Securities disse que, a partir dos dados históricos, os investidores institucionais preferem os setores com rápido crescimento de desempenho, e a cortina de divulgação do relatório semestral sobreposto está prestes a abrir. Os setores com alto crescimento de desempenho e alta prosperidade da indústria podem mostrar a tendência do forte e do forte, que se espera tornar uma das principais linhas do mercado no segundo semestre do ano.
sector:
i. gestão térmica automóvel
Citic Securities Company Limited(600030) disse que novos veículos de energia fortalecem a gestão térmica das baterias tanto em aspectos ativos quanto passivos. Gestão ativa é que o circuito de água de resfriamento no sistema de bomba de calor resfria / aquece os três sistemas elétricos e o ajusta através do controle ativo do sistema; A gestão passiva desempenha principalmente o papel da condução / isolamento térmico e retardamento de chama, e controla a transferência de calor através da seleção de materiais. Com o aumento da densidade de energia da bateria e a exigência de maior segurança, espera-se que a gestão térmica inicie o crescimento de alta velocidade.
Com o carregamento rápido e pouso acelerado de novos veículos de energia e a melhoria contínua da densidade de energia da bateria, requisitos mais altos são apresentados para gerenciamento térmico. 1) em termos de gerenciamento ativo, a integração do circuito de resfriamento do sistema de bomba de calor é melhorada, e o desempenho e valor de peças e componentes importantes, como placa de resfriamento líquido, tubulação e bomba de água são aumentados. Recomenda-se prestar atenção às peças centrais e aos alvos materiais, tais como Zhejiang Dun’An Artificial Environment Co.Ltd(002011) válvula de expansão eletrônica, Shenzhen Frd Science & Technology Co.Ltd(300602) (placa de resfriamento líquido, material condutor de calor, etc.), Shenzhen Cotran New Material Co.Ltd(300731) placa de resfriamento líquido, Jiangsu Leili Motor Corporation Limited(300660) bomba de água, Sichuan Chuanhuan Technology Co.Ltd(300547) mangueira de borracha, Yinbang Clad Material Co.Ltd(300337) (material de transferência de calor de alumínio), Shanghai Huafon Aluminium Corporation(601702) ; 2) Em termos de gestão passiva, o valor de aplicação de materiais à prova de fogo e isolamento térmico é esperado para aumentar. Recomenda-se prestar atenção a Pan Asian Microvent Tech (Jiangsu) Corporation(688386) aerogel, Hubei Huitian New Materials Co.Ltd(300041) adesivo condutor térmico, Chengdu Guibao Science & Technology Co.Ltd(300019) adesivo condutor térmico (adesivo condutor térmico).
ii. Aeroespacial
Citic Securities Company Limited(600030) disse que a indústria militar está planejada, imune a flutuações macroeconômicas, menos impactada por epidemias locais no curto prazo, e a indústria está no período de desenvolvimento dourado do “14º plano de cinco anos”, que pode crescer em 2022 ou nos próximos 2-3 anos. Ao mesmo tempo, 2022 é o ano de encerramento da “ação de três anos da reforma das empresas estatais”, e a aceleração da reforma das empresas estatais impulsionará o sentimento do setor. Olhando para a frente para o segundo semestre de 2022, a cadeia industrial de longa trajetória e alta prosperidade ainda são a direção de investimento recomendada a longo prazo. Ao mesmo tempo, o desempenho da empresa impactado por fatores como a pressão de custos na fase inicial deve ser reparado e também inaugurará a janela de layout.
Além disso, Northeast Securities Co.Ltd(000686) mencionou que C919 está prestes a ser entregue com provas, e a operação comercial de grandes aeronaves nacionais está indo mais longe. Em 14 de junho, xuxiolan, vice-ministro do Ministério da Indústria e Tecnologia da Informação, divulgou na conferência de imprensa que “a grande aeronave C919 fez um grande avanço e será entregue com evidências”. A obtenção do certificado de aeronavegabilidade da aeronave é a última e mais crítica etapa na pesquisa e desenvolvimento de novos tipos de aeronaves, marcando que a nova aeronave completou todos os voos de teste e está prestes a entrar no voo comercial.
China Galaxy Securities Co.Ltd(601881) securities apontaram que a recuperação do setor da indústria militar deve continuar, e recomenda-se a caça de barganha. Do ponto de vista da avaliação, o quantil da avaliação setorial é de cerca de 35%, o que tem grande margem de melhoria; Do ponto de vista dos fundamentos, a aquisição de equipamentos militares é altamente planejada, o crescimento do lado da demanda é determinado, o gargalo da capacidade do lado da oferta continua a ser quebrado e o desempenho do setor deve atingir uma taxa de crescimento de mais de 35% em 2022. Do ponto de vista da reforma, espera-se que a “reforma das empresas estatais” se torne uma das principais linhas de investimento do setor da indústria militar em 2022 e 2023. Além disso, o aumento das participações de capital industrial também impulsionará efetivamente a melhoria da confiança no investimento do setor.
Em termos de alocação de investimentos, sugere-se focar em “quatro dimensões”: 1) cadeia da indústria da aviação, incluindo Avic Jonhon Optronic Technology Co.Ltd(002179) ; 2) Cadeia da indústria de mísseis, incluindo Beijing Relpow Technology Co.Ltd(300593) ; 3) Os objetos benéficos da promoção da localização incluem Unigroup Guoxin Microelectronics Co.Ltd(002049) ; 4) Os objetos beneficiados pela reforma das empresas estatais incluem Addsino Co.Ltd(000547) Avic Electromechanical Systems Co.Ltd(002013) Avicopter Plc(600038) .
