Em 24 de outubro, o setor biofarmacêutico como um todo caiu 2,57%, com apenas 16 estoques em alta e 155 em baixa. Entretanto, antes do mergulho de hoje, o setor farmacêutico já havia experimentado uma rodada de ganhos. A partir do dia 21, o índice farmacêutico (CN6046.SZ) subiu 10,39% em outubro.
O primeiro repórter financeiro observou que, com o início do mercado de placas farmacêuticas no final do terceiro trimestre, alguns fundos começaram a fluir desde outubro. Entre eles, há investimentos prévios em novos gestores de fundos de energia a partir do segundo trimestre começaram a transferir gradualmente posições para o setor farmacêutico.
“Há algumas mudanças nos fundamentos do setor farmacêutico, algumas instituições querem tomar a medicina para fazer a mão vencedora, algumas das grandes instituições que antes faziam principalmente o consumo e valorizam os estoques também querem contar com a onda da medicina para fazer uma reviravolta”. Um diretor de investimentos de uma instituição de capital privado disse ao primeiro repórter financeiro.“A certeza do nível de demanda farmacêutica é grande”.“A árvore de ferro floresceu”, um investidor descreveu a tendência do preço das ações do setor farmacêutico no mercado de ações A em meados de outubro. Em particular, em 14 de outubro, as ações farmacêuticas e médicas A-share explodiram em todos os setores, com o setor de serviços médicos e o setor do conceito CRO subindo mais de 7%; o setor de dispositivos médicos foi o mais brilhante, fechando com 9,18%.
Por trás do grande aumento das ações farmacêuticas, está a contínua injeção de fundos. Por exemplo, o Fundo Zhong Geng 10 bilhões de ações do gestor Qiu Dongrong no terceiro trimestre no setor farmacêutico, seu valor Zhong Geng mistura de alocação flexível no terceiro trimestre para adicionar Shinva Medical Instrument Co.Ltd(600587) ( Shinva Medical Instrument Co.Ltd(600587) .SH) 6.668000 ações, tornou-se o fundo a partir do final do terceiro trimestre as ações da posição longa superior.
O outro fundo de Qiu Dongrong, Zhong Geng Small Cap Value Equity, também foi adicionado à sua posição em Shinva Medical Instrument Co.Ltd(600587) no terceiro trimestre, tornando Shinva Medical Instrument Co.Ltd(600587) a sétima maior posição longa do fundo até o final do trimestre.
Outras ações farmacêuticas que também são fortemente posicionadas por Qiu Dongrong incluem Chengdu Kanghua Biological Products Co.Ltd(300841) ( Chengdu Kanghua Biological Products Co.Ltd(300841) .SZ) e Liu Yao Group ( Guangxi Liuzhou Pharmaceutical Co.Ltd(603368) .SH). Ao final do terceiro trimestre, Chengdu Kanghua Biological Products Co.Ltd(300841) estava entre as 10 primeiras posições longas em três produtos, a saber, ZhongGeng Small Cap Value, ZhongGeng Value Pilot e ZhongGeng Value Dynamic, com posições de 3.371800 ações, 1.138100 ações e 607100 ações adicionadas respectivamente no terceiro trimestre.
Na opinião de Qiu Dongrong, à medida que a China entra numa sociedade profundamente envelhecida, há uma grande quantidade de necessidades médicas não atendidas, enquanto o período epidêmico suprimiu parte das necessidades médicas, espera-se que seja gradualmente liberado no futuro, o nível de exigência de certeza aumenta, espera-se que muitas empresas introduzam novas acelerações de negócios ou variedades centrais de liberação rápida.
O impacto marginal sobre a indústria foi significativamente enfraquecido pela normalização das políticas de controle de custos, tais como a redução de preços na coleta de produtos farmacêuticos. Na direção do apoio político, tais como nova infra-estrutura médica, controle independente de instrumentos e equipamentos, inovação e atualização farmacêutica, surgiram várias empresas de alta qualidade para se concentrar em seus principais negócios e melhorar a eficiência operacional. Além disso, o setor farmacêutico foi ajustado por quase dois anos, e as avaliações responderam mais adequadamente às expectativas pessimistas. Em geral, Qiu acredita que a indústria farmacêutica tem uma alta relação custo-benefício e mais oportunidades de ações alfa individuais.
Além de Qiu Dongrong, três quartos para aumentar as posições nos gerentes de fundos do setor médico também incluem a gerente de fundos da China Europa Ge Lan e a gerente de fundos do ICBC Credit Suisse Zhao Bei.
O terceiro relatório trimestral divulgado por Autek China Inc(300595) ( Autek China Inc(300595) .SZ) em 22 de outubro mostrou que o China Europe Healthcare Hybrid Fund e o China Europe Healthcare Innovation Equity Fund administrados pela Ge Lan aumentaram suas posições em 5.610300 ações e 2.912100 ações respectivamente, ocupando a terceira e sexta posições. Além disso, o China Europe Medical Health Mixed Fund também apareceu no primeiro relatório trimestral após a listagem da Huada Smart, detendo 1,1890 milhões de ações da Huada Smart, o quarto maior acionista em circulação.
Além disso, de acordo com o terceiro relatório trimestral Jianmin Pharmaceutical Group Co.Ltd(600976) ( Jianmin Pharmaceutical Group Co.Ltd(600976) .SH) de 22 de outubro, a gestora de fundos Zhao Bei gerenciou o ICBC UBS Frontier Medical Equity Fund e o ICBC UBS Healthcare Sector Equity, que detinha um adicional Jianmin Pharmaceutical Group Co.Ltd(600976) Shanghai Pudong Development Bank Co.Ltd(600000) ações e 414400 ações no terceiro trimestre, classificando-se como o segundo e sexto maiores acionistas em circulação, respectivamente.
O novo gestor do fundo de energia muda para o setor farmacêuticoDe fato, o primeiro repórter financeiro observou que alguns dos gestores de fundos estrela que antes investiam principalmente em energia nova, a partir do segundo trimestre começaram a aumentar gradualmente suas posições no setor farmacêutico.
Os dados da China Stock Market News Choice mostram que o Guangfa Zheng Cheng Ran management of Guangfa Xinyang, Han Guangzhe management of the Golden Eagle national emerging, Yao Zhipeng management of Harvest environmental protection low-carbon esses três fundos, por exemplo, os três fundos acima são menos de 1% posição na medicina no início do ano, mas no primeiro semestre da medicina continuou a cair quando a escolha de mergulhar.
No final do segundo trimestre, a posição farmacêutica de Guangfa Xinxiang atingiu 20%, as dez primeiras posições longas do fundo no primeiro trimestre deste ano também é dominada pela nova faixa de energia, e no segundo trimestre as dez primeiras posições apareceram pela primeira vez no Topchoice Medical Co.Inc(600763) ( Topchoice Medical Co.Inc(600763) .SH) e Changchun High And New Technology Industries (Group) Inc(000661) ( Changchun High And New Technology Industries (Group) Inc(000661) .SZ), além das dez posições longas não-top do fundo também entraram no Aier Eye Hospital Group Co.Ltd(300015) ( Aier Eye Hospital Group Co.Ltd(300015) ). SZ), Chongqing Zhifei Biological Products Co.Ltd(300122) ( Chongqing Zhifei Biological Products Co.Ltd(300122) .SZ) e Hainan Poly Pharm.Co.Ltd(300630) ( Hainan Poly Pharm.Co.Ltd(300630) .SZ), e aumentou significativamente sua posição em Zhejiang Wolwo Bio-Pharmaceutical Co.Ltd(300357) ( Zhejiang Wolwo Bio-Pharmaceutical Co.Ltd(300357) .SZ), da qual Aier Eye Hospital Group Co.Ltd(300015) foi classificada como a décima terceira maior posição longa.
Enquanto isso, o Golden Eagle National Emerging de Han Guangzhe alcançou uma posição de 10% em produtos farmacêuticos no final do segundo trimestre, e o Harvest Environmental Low Carbon de Yao Zhipeng alcançou uma posição de 8% em produtos farmacêuticos no final do segundo trimestre.
Além disso, há também a gestão Zhou Keping de rejuvenescimento Huaxia, a gestão Sun Wei de Minsheng mais a seleção de estratégia de prata, o final do primeiro semestre em comparação com o início da posição do setor farmacêutico aumentou em quase 7 pontos.
E em setembro deste ano, dois conhecidos gestores de fundos Zhang Kun e Chen Hao da Efatar administraram a Efatar Blue Chip Select e a Efatar Balanced Growth, fundos acionários ativos tomaram uma posição longa na Hedgia Medical (06078.HK).
Anteriormente, a Hedgia Medical divulgou um anúncio mostrando que, em 22 de setembro, os produtos da Efunds detinham 37.272200 ações da Hedgia Medical, com uma proporção acionária de 6,04%.
O gestor do fundo CBI Schroder Fund He Shuai, também no primeiro semestre do ano aumentou significativamente sua posição na medicina, a partir do final de junho deste ano, o índice de alocação do setor de saúde do fundo de até 50,33%, enquanto estes dados no final do ano passado eram de 13,48%. As 10 primeiras posições longas da CBA Alpha gerenciada por He Shuai incluem Changchun High And New Technology Industries (Group) Inc(000661) ( Changchun High And New Technology Industries (Group) Inc(000661) .SZ), Wuxi Apptec Co.Ltd(603259) ( Wuxi Apptec Co.Ltd(603259) .SH), Guangzhou Kingmed Diagnostics Group Co.Ltd(603882) ( Guangzhou Kingmed Diagnostics Group Co.Ltd(603882) .SH) e muitos outros estoques farmacêuticos.
De um ponto de vista fundamental, a partir do final do terceiro trimestre, a maioria das empresas farmacêuticas tem mantido um crescimento no desempenho.
Dados de Tonglian mostram que, até 24 de outubro, um total de 38 empresas farmacêuticas divulgaram suas previsões de desempenho. Entre eles, 14 aumentaram ligeiramente o desempenho, 1 renovação de desempenho, 22 empresas avançaram o desempenho, apenas Sinocelltech Group Limited(688520) -U ( Sinocelltech Group Limited(688520) .SH) uma previsão de redução de perda de desempenho da empresa.
Entre as empresas com resultados crescentes, Andon Health Co.Ltd(002432) ( Andon Health Co.Ltd(002432) .SZ) espera um lucro líquido de 16 bilhões de yuan-16,3 bilhões de yuan nos três primeiros trimestres, um aumento de 3181829% para 3241676% em relação ao ano anterior. Brother Enterprises Holding Co.Ltd(002562) ( Brother Enterprises Holding Co.Ltd(002562) .SZ) o lucro líquido atribuível à mãe nos três primeiros trimestres foi de 260 milhões a 300 milhões de yuan, um aumento de 862161% a 996340% em relação ao ano anterior. Empresas farmacêuticas mais antigas Northeast Pharmaceutical Group Co.Ltd(000597) ( Northeast Pharmaceutical Group Co.Ltd(000597) .SZ) foram rejuvenescidas, com lucro líquido atribuível à mãe nos três primeiros trimestres de 115 milhões de yuan ~ 140 milhões de yuan, um aumento de 351,02% ~ 449,07% em relação ao mesmo período do ano passado.
Entre as empresas de vacinas, Beijing Wantai Biological Pharmacy Enterprise Co.Ltd(603392) ( Beijing Wantai Biological Pharmacy Enterprise Co.Ltd(603392) .SH) liderou o caminho em termos de ganhos de desempenho. Beijing Wantai Biological Pharmacy Enterprise Co.Ltd(603392) divulgou seu terceiro relatório trimestral em 17 de outubro. O terceiro relatório trimestral mostrou que durante o período do relatório, Beijing Wantai Biological Pharmacy Enterprise Co.Ltd(603392) alcançou uma receita operacional de 8,651 bilhões de yuan, um aumento de 140,56 % em relação ao ano anterior, e alcançou um lucro líquido atribuível à mãe de 3,944 bilhões de yuan, um aumento de 231,91 % em relação ao ano anterior.
