Código Obrigatório: Yongding securities No.: Jiangsu Etern Company Limited(600105) Anúncio No.: Yongding securities No.: 6008
Jiangsu Etern Company Limited(600105)
Anúncio sobre as medidas de preenchimento para diluição do rendimento imediato acionista por oferta não pública de ações e os compromissos de assuntos relevantes (Projeto Revisto)
O conselho de administração e todos os diretores da empresa garantem que não há registros falsos, declarações enganosas ou grandes omissões no conteúdo deste anúncio, e assumem responsabilidades individuais e conjuntas pela autenticidade, exatidão e integridade de seu conteúdo.
De acordo com os pareceres da Direção Geral do Conselho de Estado sobre Reforço da proteção dos direitos e interesses legítimos dos pequenos e médios investidores no mercado de capitais (GBF [2013] n.º 110) e os pareceres orientadores sobre questões relacionadas com a oferta pública inicial, refinanciamento e diluição do retorno imediato para a reestruturação de ativos importantes (CSRC anúncio [2015] n.º 31) emitidos pela CSRC, a fim de proteger o direito de conhecimento dos pequenos e médios investidores Para salvaguardar os interesses dos pequenos e médios investidores, a empresa analisou cuidadosamente o impacto desta oferta não pública de ações na diluição do retorno imediato e apresentou as medidas a serem tomadas para preencher o retorno.
1,Impacto do retorno imediato diluído desta oferta não pública nos principais indicadores financeiros da empresa
I) Principais pressupostos e premissas da análise
Para analisar o impacto desta oferta não pública nos indicadores financeiros relevantes da empresa, aliado à situação real da empresa, são feitas as seguintes hipóteses:
1. Assume-se que não há grandes alterações adversas no ambiente macroeconómico, nas políticas industriais, no desenvolvimento industrial e nas condições de mercado da empresa;
2. Assume-se que a oferta não pública de ações será concluída em setembro de 2022. Este prazo só é utilizado para calcular o impacto do retorno imediato diluído da oferta não pública sobre os principais indicadores financeiros e o prazo final está sujeito ao tempo real de conclusão da oferta após a aprovação da CSRC;
3. Assumindo que o montante total de fundos levantados por esta oferta não pública de ações é de 1005 milhões de yuans (excluindo o impacto das despesas de emissão), Assume-se que o número final de ações emitidas nesta oferta não pública seja de 423316813 ações (o número final de ações emitidas será determinado pelo conselho de administração mediante consulta ao patrocinador (subscritor principal) de acordo com a autorização da assembleia geral de acionistas, aprovação da CSRC e emissão);
4. De acordo com o relatório da empresa para o terceiro trimestre de 2021, o lucro líquido atribuível aos acionistas da empresa listada no terceiro trimestre de 2021 foi de 1408632 milhões de yuans, e o lucro líquido atribuível aos acionistas da empresa listada após deduzir lucros e perdas não recorrentes foi de 122552 milhões de yuans. Assume-se que o lucro líquido atribuível aos acionistas da sociedade cotada em 2021 e o lucro líquido atribuível aos acionistas da sociedade cotada após dedução dos lucros e perdas não recorrentes sejam anualizados com base nos indicadores acima referidos no terceiro trimestre de 2021 (esta análise hipotética não representa a previsão de lucro da empresa para lucros futuros, mas apenas é utilizada para calcular o impacto do retorno imediato diluído desta oferta não pública nos principais indicadores, e os investidores não devem tomar decisões de investimento em conformidade);
5. Não se considera o impacto da utilização dos recursos captados a partir desta oferta não pública na produção e funcionamento da empresa e na situação financeira (como receitas operacionais, despesas financeiras e receitas de investimento);
6. Não são considerados outros fatores que possam levar à alteração do capital social total da companhia em 2022, exceto essa emissão;
7. Assume-se que o capital próprio atribuível à sociedade-mãe no final de 2021 = o capital próprio atribuível à sociedade-mãe no início de 2021 + o lucro líquido atribuível aos acionistas da sociedade-mãe em 2021 – o dividendo em dinheiro em 2020 + o montante total dos fundos angariados por esta oferta não pública; Assume-se que o método de cálculo de 2022 é coerente com o de 2021;
8. De acordo com a resolução da Assembleia Geral Anual de Acionistas de 2020 da Companhia, tendo em vista o lucro líquido negativo imputável aos acionistas da Companhia Mãe em 2020, a Companhia não distribuirá lucros nem converterá reserva de capital em capital social em 2020. Supõe-se que não haverá distribuição de lucros em 2021;
9. Assume-se que o lucro líquido imputável aos acionistas da empresa-mãe em 2022 e o lucro líquido imputável aos acionistas da empresa-mãe após dedução dos lucros e perdas não recorrentes sejam calculados de acordo com as duas situações seguintes: 1) o mesmo que o de 2021; 2) Um aumento de 10% em relação a 2021.
Os pressupostos acima referidos destinam-se apenas a calcular o impacto do retorno imediato diluído desta oferta não pública sobre os principais indicadores financeiros da empresa, não representam o julgamento do funcionamento e tendência da empresa e não constituem uma previsão de lucro. Os investidores não devem tomar decisões de investimento nesta base. Se os investidores tomarem decisões de investimento nesta base e causarem perdas, a empresa não será responsável por compensação.
(II) impacto nos principais indicadores financeiros da empresa
Com base nos pressupostos acima referidos, a empresa calculou o impacto desta oferta não pública nos principais indicadores financeiros da empresa, tais como lucro por ação e retorno sobre ativos líquidos, da seguinte forma:
2021 / 31 de dezembro de 2022
Projeto / 31 de dezembro de 2021
Antes e depois desta edição no Japão
Total do capital social 141015406314101560441834372857
O montante total de fundos a serem levantados desta vez (10000 yuan) é 10050000
Presunção 1: o lucro líquido antes/após dedução dos lucros e prejuízos não recorrentes atribuíveis ao proprietário da empresa-mãe em 2022 é o mesmo que em 2021
Lucro líquido imputável à empresa cotada (RMB 1878176)
Lucro líquido atribuível à empresa cotada após dedução dos lucros e perdas não recorrentes (10000 RMB)
Lucro básico por ação (yuan / ação) 0,135 0,133 0,124
Lucro diluído por ação (yuan / ação) 0,135 0,133 0,124
Lucros básicos por ação após dedução de lucros e perdas não recorrentes 0,012 0,012 0,011 (yuan / ação)
Lucros diluídos por ação de 0,012 0,012 0,011 após deduzir lucros e perdas não recorrentes (yuan / ação)
Rendimento médio ponderado dos activos líquidos 6,69%, 6,27%, 5,79%
Após dedução dos lucros e perdas não recorrentes, o retorno líquido médio ponderado dos ativos é de 0,58%, 0,55%, 0,50%. Presunção 2: o lucro líquido antes/após dedução dos lucros e perdas não recorrentes atribuíveis ao proprietário da empresa-mãe em 2022 aumenta 10% em relação ao de 2021
Lucro líquido atribuível à empresa cotada (rmb187817620659,94 yuan)
Lucro líquido imputável à empresa cotada após dedução dos lucros e perdas não recorrentes (10000 RMB)
Lucro básico por ação (yuan / ação) 0,135 0,146 0,136
Lucro diluído por ação (yuan / ação) 0,135 0,146 0,136
Lucros básicos por ação após dedução de lucros e perdas não recorrentes 0,012 0,013 0,012 (yuan / ação)
Lucros diluídos por ação após dedução de lucros e perdas não recorrentes 0,012 0,013 0,012 (yuan / ação)
Rendimento médio ponderado dos activos líquidos 6,69%, 6,88%, 6,35%
Após deduzir os lucros e perdas não recorrentes, o retorno médio ponderado dos ativos líquidos é de 0,58%, 0,60%, 0,55%
De acordo com o cálculo acima, após a conclusão desta oferta não pública, o capital social total da empresa cotada aumentará significativamente.
Leva um certo processo e tempo desde a implementação do projeto de investimento com fundos levantados até os benefícios esperados. Com o aumento do capital social total e dos ativos líquidos da empresa, o lucro por ação da empresa e o retorno médio ponderado dos ativos líquidos antes de deduzir lucros e perdas não recorrentes podem diminuir em certa medida no curto prazo. Há o risco de que o retorno imediato da empresa (lucro por ação e outros indicadores financeiros) seja diluído após a implantação dos fundos levantados. Os investidores devem estar atentos ao risco de que a oferta não pública de ações possa diluir o retorno imediato.
2,Dicas de risco sobre o retorno imediato diluído desta oferta não pública
Uma vez que os fundos angariados a partir desta oferta não pública estejam em vigor, o capital social total e os activos líquidos da empresa aumentarão em conformidade. Dado que a construção e implementação dos projectos de investimento angariados requerem um determinado ciclo de tempo, os indicadores financeiros da empresa, tais como o rendimento dos activos líquidos e o lucro por acção antes da dedução dos lucros e perdas não recorrentes, poderão diminuir em certa medida no curto prazo, existindo o risco de o retorno imediato dos accionistas ser diluído, Os investidores são lembrados a prestar atenção.
Ao mesmo tempo, no processo de cálculo do impacto de diluição dessa emissão no retorno imediato, a análise hipotética do lucro líquido da empresa atribuível aos acionistas da sociedade cotada em 2021 e 2022 não é a previsão de lucro da empresa. As medidas específicas para preencher o retorno formuladas para lidar com o risco de diluição do retorno imediato não são iguais a garantir os lucros futuros da empresa, e os investidores não devem tomar decisões de investimento em conformidade, A empresa não será responsável por qualquer prejuízo causado pela decisão de investimento do investidor. Chamar a atenção dos investidores.
3,Necessidade e racionalidade desta oferta não pública
A necessidade e racionalidade desta oferta não pública estão detalhadas na seção II análise de viabilidade do conselho de administração sobre a utilização dos fundos levantados” do plano de desenvolvimento não público de ações em Jiangsu Etern Company Limited(600105) 2021 (Revisado).
4,A relação entre o projeto investido pelos fundos levantados e os negócios existentes da empresa, e as reservas da empresa em termos de pessoal, tecnologia, mercado, etc
(I) relação entre o projeto de investimento levantado e o negócio existente da empresa
O projeto de investimento de arrecadação de fundos estende a cadeia industrial em torno da indústria de comunicação óptica principal da empresa, complementa e fortalece o negócio de cabos existente, melhora a estrutura de produtos da empresa, ajuda a empresa a explorar novos pontos de crescimento de negócios, tamps a P & D e a base técnica para o desenvolvimento estratégico futuro da empresa, aumenta a força de capital da empresa e otimiza a estrutura de ativos, É de grande importância para o desenvolvimento sustentável dos negócios existentes da empresa. Após a conclusão desta oferta não pública, os principais negócios da empresa não mudarão significativamente, e os ativos e a escala de negócios da empresa serão expandidos ainda mais. (II) as reservas da empresa em termos de pessoal, tecnologia, mercado, etc., em projetos investidos com recursos captados
1. Reserva de pessoal
A empresa tem plataformas nacionais de inovação, como centro de tecnologia empresarial nacional e estação de trabalho de pesquisa científica de pós-doutorado, que reuniram um grande número de excelentes talentos de inovação para a empresa. A empresa tem ricas reservas de talentos, tem uma equipe madura e estável de P & D do projeto, e tem forte R & D, promoção e capacidade de aplicação de tecnologias relacionadas à tecnologia de comunicação óptica. Ao mesmo tempo, a fim de garantir o desenvolvimento suave do projeto, a empresa também expandirá a equipe do projeto combinando introdução e treinamento, aumentará o número de talentos na direção profissional existente e introduzirá talentos em outras direções profissionais, como processo, análise de estrutura de materiais e testes. Portanto, as ricas reservas tecnológicas de I & D e reservas de talentos estabeleceram uma base sólida para a implementação suave do projeto. 2. Reserva técnica
Após anos de acumulação de pesquisa e desenvolvimento de tecnologia, a empresa tem ricas reservas técnicas na preparação de cabos, cabos especiais, energia supercondutora e outros produtos, e tem 31 patentes e uma série de tecnologias não patenteadas, que estabeleceu uma base técnica sólida para o desenvolvimento de cabos submarinos e cabos terrestres de alta tensão do projeto.
Além disso, a empresa foi implantada no campo de componentes ópticos da rede transportadora por muitos anos, tem uma certa base de P & D e acumulação técnica em chips ópticos, e formou uma série de direitos de propriedade intelectual independentes e realizações técnicas de P & D. Atualmente, a empresa formou um sistema de negócios de vários produtos de comunicação, incluindo componentes passivos como AWG, WDM, interruptor óptico, FSI, módulo óptico de cor 25g, módulo óptico 10g / 100g, etc, Tem a capacidade de gestão da produção em larga escala de um número de produtos e fornece reservas técnicas ricas para a produção de produtos relacionados subsequentes.
3. Reserva de mercado
A empresa tem sido profundamente envolvida no campo da fibra óptica e do cabo óptico por muitos anos e tem a experiência rica da indústria.com grande escala de produção, qualidade estável do produto e sistema pós-venda perfeito, Foi classificada como “top dez empresas com a competitividade mais abrangente na comunicação óptica da China” e “top dez empresas com a fibra óptica mais competitiva e cabo óptico na China” pela Comissão de Comunicação Óptica Ásia-Pacífico e pelo Instituto de Pesquisa de Informação de Telecomunicações de Rede por 14 anos consecutivos, bem como o Prêmio de Qualidade do Governador da Província de Jiangsu em 2019.
