Citic Securities Company Limited(600030)
Em Baoding Technology Co.Ltd(002552) a diluição esperada do retorno imediato
Pareceres de verificação sobre racionalidade, medidas de preenchimento imediato e compromissos pertinentes
Baoding Technology Co.Ltd(002552) (doravante referida como “sociedade cotada” ou “empresa”) pretende emitir ações
Compra de ativos e captação de fundos de apoio e transações com partes relacionadas (doravante denominadas “esta transação”).
De acordo com o Gabinete Geral do Conselho de Estado para o Reforço da Proteção dos Direitos e Interesses legítimos dos pequenos e médios investidores no mercado de capitais
Pareceres do Conselho de Estado sobre a promoção do desenvolvimento saudável do mercado de capitais (GBF [2013] n.º 110)
Vários pareceres sobre OPI, refinanciamento e diluição de importantes reestruturações de ativos (GF [2014] n.º 17)
Orientação sobre assuntos relacionados ao retorno imediato (anúncio [2015] n.º 31 da Comissão Reguladora de Valores Mobiliários da China), etc.
De acordo com os regulamentos relevantes, o impacto desta transação nos principais indicadores financeiros da empresa listada e as medidas relevantes tomadas pela empresa listada são agora resumidos
As medidas são descritas do seguinte modo:
1,Retorno imediato diluído desta transação
De acordo com o relatório de revisão da preparação do exame emitido por zhongtianyun Certified Public Accountants (sociedade geral especial) (Zhongtian)
Yun [2022] Yue Zi No. 90006), mudanças nos principais indicadores financeiros da empresa listada antes e após a conclusão desta transação
Como segue:
Unidade: 10000 yuan
Dezembro 31, 2021 / 2021 Dezembro 31, 2020 / 2020
Taxa de variação pré-transação e pós-transação
Total do activo 783716850236980 541,01% 754257048712806 545,84%
Total do passivo 107205826593628238061% 84113128074558323772%
Atribuível à empresa-mãe
Propriedade da empresa 676511018482600 173,20% 670143916540236 146,82% lucro
Ativos líquidos por ação 2,21 4,52 104,52% 2,19 4,04 84,84% (yuan / ação)
Resultado operacional 353163735347787 900,89% 366673025389874 592,44%
Atribuível à empresa-mãe
636,71817397118379% 758,26110911 46,27% lucro líquido do proprietário da empresa
Rendibilidade dos activos líquidos: 0,94%, 4,42%, 369,90%, 1,13%, 0,67% – 40,74%
Lucro básico por ação: 0,02 0,20 900,00% 0,02 0,03 50,00% (yuan / ação)
Nota 1: foram auditados os dados financeiros das Sociedades Abertas em 2020 e 2021; Dados financeiros e de empresas cotadas em 2021
Os dados de comparação do mesmo período foram revistos;
Nota 2: Rendibilidade dos activos líquidos = lucro líquido atribuível ao proprietário da empresa-mãe/capital próprio atribuível à empresa-mãe no final do período.
Após a conclusão desta transação, o total de ativos, ativos líquidos atribuíveis à matriz, o lucro operacional e o lucro líquido atribuível à matriz da empresa listada em 2020 e 2021 aumentaram significativamente em comparação com os anteriores à transação, e os indicadores de lucro como ativos líquidos por ação e ganhos básicos por ação aumentaram significativamente. Esta transação melhorou efetivamente a rentabilidade e a rentabilidade sustentável das empresas cotadas.
2,Dicas de risco de empresas listadas sobre diluição do retorno imediato desta transação
Após a conclusão desta transação, a escala de ativos líquidos da empresa aumentou significativamente em comparação com a anterior. Espera-se que esta transação melhore significativamente a escala de negócios e a rentabilidade da empresa. No entanto, se a operação da empresa for menor do que o esperado no futuro, o lucro por ação da empresa pode enfrentar o risco de expansão de perdas. Chamar a atenção dos investidores para riscos relevantes.
3,Medidas de preenchimento para diluir o retorno imediato da empresa cotada nesta transação
A fim de evitar o risco de diluição do retorno imediato da empresa causado por esta transação, a empresa tomará as seguintes medidas para preencher o impacto desta transação na diluição do retorno imediato. Os pormenores são os seguintes:
1. Acelerar a conclusão da integração dos ativos subjacentes e esforçar-se para alcançar os benefícios esperados dos ativos subjacentes
Após a conclusão desta transação, a empresa listada integrará totalmente a cultura corporativa da empresa alvo, P & D, compras, marketing e negócios de gestão abrangente para maximizar o efeito de escala. A empresa listada deve integrar os ativos-alvo, esforçar-se para garantir o controle sobre os ativos-alvo, manter a vitalidade original da concorrência do mercado dos ativos-alvo, implementar efetivamente seu próprio sistema de gestão, sistema financeiro e sistema de controle interno para a empresa-alvo, e realizar plenamente os benefícios esperados desta transação.
Após a conclusão desta transação, a empresa listada acelerará a integração da empresa-alvo em termos de negócios, ativos, equipe e gestão de acordo com a operação real, de modo a ajudar a empresa-alvo a alcançar os benefícios esperados.
2. Melhorar continuamente a governança corporativa e fornecer garantia institucional para o desenvolvimento da empresa
A sociedade cotada estabeleceu e melhorou a estrutura de governança corporativa, padronizou o funcionamento, melhorou o mecanismo de operação independente da assembleia geral de acionistas, do conselho de administração, do conselho de supervisores e da administração, criou um mecanismo funcional organizacional eficiente e capaz adequado à produção e operação da empresa, e formulou responsabilidades de cargo correspondentes. As responsabilidades de vários departamentos funcionais são claras e restringem-se mutuamente. A estrutura organizacional da empresa é razoável e funciona de forma eficaz. Os direitos e responsabilidades da assembleia geral de acionistas, do conselho de administração, do conselho de supervisores e da administração são claros, verificam e equilibram-se e operam bem, formando um conjunto de governança corporativa razoável, completo e eficaz e estrutura de gestão operacional.
As sociedades cotadas respeitarão rigorosamente as disposições das leis, regulamentos e documentos normativos, como o direito das sociedades, a lei dos valores mobiliários e as medidas para a administração da emissão de valores mobiliários das sociedades cotadas, melhorarão constantemente a estrutura de governança, protegerão efetivamente os direitos e interesses dos investidores, especialmente dos pequenos e médios investidores, e fornecerão garantia institucional para o desenvolvimento da empresa.
3. fortalecer ainda mais a gestão da operação e o controle interno para melhorar a eficiência da operação da empresa
Após a conclusão desta transação, a empresa listada otimizará ainda mais a estrutura de governança, fortalecerá o controle interno, melhorará e fortalecerá os procedimentos de tomada de decisão de investimento, fará uso racional de várias ferramentas e canais de financiamento, controlará o custo de capital, melhorará a eficiência do uso de capital e garantirá atender às necessidades de capital necessárias da operação e desenvolvimento diários da empresa, Preste atenção e controle efetivamente o risco de operação diária e o risco de capital das empresas listadas, e melhore ainda mais a eficiência e lucratividade da operação.
4. Melhorar a política de distribuição de lucros e fortalecer o mecanismo de retorno para os investidores
A fim de promover ainda mais a empresa a estabelecer um mecanismo científico, sustentável e estável de dividendos, aumentar a transparência dos dividendos de caixa das sociedades cotadas, facilitar aos investidores a formação de expectativas estáveis de retorno de investimento e proteger os legítimos direitos e interesses dos investidores, as sociedades cotadas deverão, em conformidade com o direito das sociedades e a comunicação sobre novas questões de aplicação relacionadas com os dividendos de caixa das sociedades cotadas De acordo com as disposições das leis, regulamentos e documentos normativos relevantes, como as diretrizes para a supervisão de sociedades cotadas nº 3 – dividendos de caixa de sociedades cotadas, bem como os estatutos sociais e outros sistemas relevantes, implementar rigorosamente a atual política de dividendos, promover ativamente a distribuição de lucros e dividendos de caixa para a maioria dos acionistas quando as condições forem atendidas, e melhorar o nível de retorno dos acionistas. 3,Autorizações emitidas por entidades relevantes
1. De acordo com as disposições pertinentes da CSRC, os diretores e gerentes seniores da empresa assumem os seguintes compromissos com a implementação efetiva das medidas de retorno de preenchimento da empresa:
“1) Prometer não transferir benefícios a outras unidades ou indivíduos gratuitamente ou em condições injustas, nem prejudicar os interesses da sociedade de outra forma;
(2) Prometer restringir meu comportamento de consumo no trabalho;
(3) Prometer não utilizar os ativos da empresa para realizar atividades de investimento e consumo não relacionadas com o meu desempenho de funções;
(4) Prometer que o sistema de remuneração formulado pelo conselho de administração ou pela Comissão de Remuneração estará vinculado à implementação das medidas de remuneração da empresa;
(5) Prometer que, ao promover o incentivo patrimonial da empresa (se houver), as condições de exercício do incentivo patrimonial estarão vinculadas à implementação das medidas de retorno de preenchimento da empresa;
(6) Se a empresa violar o compromisso ou estiver disposta a compensar a empresa por qualquer prejuízo causado pela violação de tal compromisso, e se a empresa estiver disposta a fazer compensação ao investidor de acordo com a lei;
(7) Após a CSRC e a Bolsa de Valores de Shenzhen emitirem separadamente os pareceres relevantes e as regras de execução sobre as medidas de retorno de preenchimento imediato diluído e seus compromissos, se as disposições relevantes da empresa e os compromissos do promissor forem inconsistentes com essas disposições, o promissor promete emitir imediatamente compromissos suplementares em conformidade com as disposições da CSRC e da Bolsa de Valores de Shenzhen e promover ativamente a empresa a tomar novas disposições, Para atender aos requisitos da Comissão Reguladora de Valores Mobiliários da China e da Bolsa de Valores de Shenzhen.
Como um dos sujeitos responsáveis pelo preenchimento das medidas de devolução, se violarem os compromissos acima ou se recusarem a cumprir os compromissos acima, o promissor concorda em punir o promissor ou tomar medidas de gestão relevantes de acordo com os regulamentos e regras relevantes formulados ou emitidos pelas autoridades reguladoras de valores mobiliários, como a CSRC e Shenzhen Stock Exchange. “
2. Shandong Zhaojin Group Co., Ltd., o acionista controlador da empresa, assumiu os seguintes compromissos sobre a implementação efetiva das medidas de retorno de preenchimento da empresa, de acordo com as disposições relevantes da CSRC:
“() a fim de assegurar que as medidas de compensação e de retorno da sociedade cotada possam ser eficazmente aplicadas, a empresa promete não interferir com as actividades de exploração e gestão da sociedade cotada para além da sua autoridade e não interferir nos interesses da sociedade cotada.
(\uf032) antes da conclusão desta transação, se a CSRC e a bolsa de valores de Shenzhen fizerem outras disposições regulamentares ou requisitos sobre o preenchimento das medidas de retorno imediato e seus compromissos, e os compromissos acima da empresa não puderem cumprir as disposições regulamentares ou requisitos da CSRC e da Bolsa de Valores de Shenzhen, a empresa promete seguir os regulamentos ou requisitos da CSRC Tais disposições regulamentares ou requisitos da Bolsa de Valores de Shenzhen exigem a emissão de compromissos suplementares. \uf020
(\uf033) a empresa promete cumprir com seriedade as medidas de preenchimento do retorno imediato formuladas pela empresa listada e os compromissos assumidos pela empresa para o preenchimento do retorno imediato. Se a empresa não cumprir os compromissos acima mencionados, a empresa explicará publicamente as razões específicas para o não cumprimento dos compromissos acima mencionados na assembleia geral de acionistas de empresas listadas e jornais designados pela CSRC, e pedirá desculpas aos acionistas de empresas listadas e investidores públicos. Se a empresa violar os compromissos acima e causar prejuízos às empresas listadas ou acionistas de empresas listadas, será responsável por indenização de acordo com a lei. ” \uf020
4,Pareceres de verificação de conselheiro financeiro independente
Em suma, o consultor financeiro independente considera que a diluição esperada do retorno imediato da empresa cotada, as medidas para preencher o retorno imediato e os compromissos dos sujeitos de compromisso relevantes, Cumpre as disposições de vários pareceres do Conselho de Estado sobre a promoção do desenvolvimento saudável do mercado de capitais, os pareceres da Direção Geral do Conselho de Estado sobre o reforço da proteção dos direitos e interesses legítimos dos pequenos e médios investidores no mercado de capitais e os pareceres orientadores sobre questões relacionadas com a oferta pública inicial, refinanciamento e diluição e retorno imediato da reestruturação de ativos importantes, o que favorece a proteção dos direitos e interesses legítimos dos pequenos e médios investidores.
(sem texto abaixo)
(não há texto nesta página, que é a página de assinatura de Citic Securities Company Limited(600030) sobre os pareceres de verificação de Baoding Technology Co.Ltd(002552) sobre a racionalidade da expectativa de diluição do retorno imediato, medidas para preencher o retorno imediato e compromissos relevantes)
Feng Xinzheng, Zhang Xin, Zhang Zihui Citic Securities Company Limited(600030) MM DD YY
