Em 17 de março, Ping An Insurance (Group) Company Of China Ltd(601318) anunciou os resultados anuais do ano passado. O anúncio mostra que Ping An Insurance (Group) Company Of China Ltd(601318) alcançou um lucro operacional de 147961 bilhões de yuans atribuíveis aos acionistas da empresa-mãe em 2021, com um aumento homólogo de 6,1%, que é superior ao de 2020 (4,9%); A ova operacional atingiu 18,9%; Lucro líquido de 121802 bilhões de yuans; O lucro líquido atribuível aos acionistas da empresa-mãe foi de 101618 bilhões de yuans, uma diminuição homóloga de 29,0%, que foi maior do que em 2020 (-4,2%), que foi mais um ano de declínio no lucro líquido atribuível à empresa-mãe após 2020.
Além disso, Ping An distribuiu dividendos anuais aos acionistas, com dinheiro por ação de 2,38 yuan, um aumento homólogo de 8,2%. Em agosto do ano passado, a Ping An lançou uma nova rodada de programa de recompra de ações, que no final de dezembro de 2021 havia recomprado cerca de 77,77 milhões de ações, totalizando 3,9 bilhões de yuans.
O que você acha das conquistas de Ping An no ano passado? Para esse fim, o primeiro financiamento classificou seis destaques.
1. A estrutura do cliente está mudando
Ping An Insurance (Group) Company Of China Ltd(601318) , comprometida em se tornar o principal grupo de serviços de vida financeira pessoal do mundo, sua operação pessoal ao cliente é um dos indicadores mais importantes no relatório anual. No ano passado, o lucro operacional pessoal do Grupo Ping An aumentou 5,7% ano a ano, para 129996 bilhões de yuans, representando 87,9% do lucro operacional do grupo atribuível aos acionistas da empresa-mãe.
No final do ano passado, o número de clientes individuais da Ping An tinha ultrapassado os 227 milhões, um aumento de 4,1% em relação ao início do ano; Ao longo do ano foram adicionados 32,4 milhões de novos clientes, dos quais 35,8% vieram dos internautas do grupo.
Em termos de composição de clientes individuais, vale ressaltar que o spalling de clientes de seguros de vida ocorreu pela primeira vez. No final do ano passado, a Ping An Life Insurance contava com 63,52 milhões de clientes, 1,77 milhão a menos do que em 2020.
Desde 2017, começou a aparecer o lento crescimento dos clientes de seguros de vida. Nesse ano, os clientes de seguros de vida Ping An aumentaram 14,7% e, em seguida, a taxa de crescimento diminuiu gradualmente, aumentando 14,5% em 2018, 6,6% em 2019 e apenas 3,6% em 2020.
Entre eles, o número de clientes de varejo em 2021 aumentou 9,93 milhões em relação ao de 2020, e o número de clientes de cartão de crédito aumentou 5,98 milhões, um aumento total de 15,91 milhões, um aumento superior ao de 2020. A escala global ainda é considerável, o que prova que o negócio bancário está atualmente em um período ascendente.
Ping An divide os clientes individuais em quatro camadas de acordo com a estrutura de riqueza, a saber, o público, a classe média, os ricos e o alto patrimônio líquido. O número de clientes individuais e o número de contratos médios de clientes também são diferentes em diferentes estruturas de riqueza.
2. A composição do lucro líquido atribuível à empresa-mãe está a mudar
De acordo com o relatório anual de Ping An Insurance (Group) Company Of China Ltd(601318) o primeiro relatório financeiro classificou a composição dos lucros líquidos dos segmentos de negócios da Ping An atribuíveis aos acionistas da empresa-mãe nos últimos três anos.
Pode-se ver no gráfico que, sob a influência da reforma do seguro de vida e do macroambiente, o negócio de seguros de vida da Ping An continua sob pressão. Como pilar do desempenho da Ping An, no passado, o seguro de vida esteve na placa de lucro líquido da Ping An, representando 60-70%, que agora caiu para cerca de 50%, e o seguro de propriedade recuperou em comparação com 2020.
O negócio bancário tornou-se um sucesso, representando uma parte cada vez mais importante do lucro líquido total do Ping An.
Afetado pelas mudanças no valor dos ativos de investimento, o lucro líquido dos negócios de confiança diminuiu 90,8% em relação ao ano anterior. No ano passado, a Ping An Trust continuou a reduzir a escala de fundos de financiamento, e a taxa de manuseio e receita de comissão diminuíram 16,7% ano a ano.
Vale a pena mencionar o negócio de tecnologia. Em 2020, o negócio de tecnologia foi um destaque do relatório financeiro da Ping An, e o lucro líquido atribuível aumentou significativamente em 1,28 vezes. No entanto, em 2021, o negócio de tecnologia perdeu 1,957 bilhão de yuans, uma queda de 124,66% em relação a 2020.
3. O agente reembolsou 400000 yuan por ano
O ano passado foi o ano mais difícil para o setor de seguros de vida, com a adição da reforma do seguro de vida, foi ainda mais difícil para Ping An.
Pode-se ver que o novo valor comercial do negócio Ping An Life Insurance e seguro de saúde caiu 23,6% em relação ao ano passado. Entre eles, o valor de novos negócios do canal de agente diminuiu 27,6%; O número médio mensal de agentes caiu 24,5%. No entanto, ainda podemos ver alguns sinais positivos após a reforma.
Por exemplo, embora a renda do agente (yuan / per capita por mês) ainda esteja diminuindo (-0,6%), o grau de declínio foi significativamente mais estreito do que em 2020 (-8,2%). Entre eles, a renda dos agentes de seguros de vida (yuan / per capita por mês) também aumentou ligeiramente em 0,5%, em comparação com – 16% no mesmo período em 2020.
O número de agentes de vendas de seguros de vida pessoais diminuiu de 1 milhão em 2020 para Shanghai Pudong Development Bank Co.Ltd(600000) , e 400000 agentes foram demitidos por ano.
Como destaque da reforma do seguro de vida, a Ping An Life Insurance implementa a gestão em camadas e refinada da equipe de agentes, promove a otimização contínua da estrutura da equipe e promove a otimização “fuso” da estrutura da equipe em combinação com o empoderamento digital. Em 2021, o prêmio per capita do primeiro ano do canal de agentes de seguros Ping An Vida aumentou mais de 22% ano a ano, e a capacidade de produção per capita foi efetivamente melhorada.
Onde está a perda de negócios de ciência e tecnologia?
O negócio de tecnologia é um segmento de negócios que Ping An tem se esforçado para construir por muitos anos. Em 2020, o negócio de tecnologia foi um destaque do relatório financeiro da Ping An, mas em 2021, o negócio de tecnologia perdeu 1,957 bilhão de yuans. Então, onde perdeu?
Ping An divulgou o desempenho de quatro empresas listadas no setor de ciência e tecnologia.O relatório financeiro mostrou que, em 2021, a receita total dos negócios de ciência e tecnologia atingiu 99,272 bilhões de yuans, um aumento homólogo de 9,8%.
Entre eles, as participações lufax alcançaram uma receita operacional de 61,835 bilhões de yuans, um aumento anual de 18,8%; O lucro líquido foi de 16,804 bilhões de yuans, um aumento anual de 36,0%; Auto Home alcançou uma receita operacional de 7,237 bilhões de yuans, uma diminuição ano a ano de 16,4%, e um lucro líquido de 2,582 bilhões de yuans, uma diminuição ano a ano de 28,7%.
Uma conta financeira alcançou uma receita operacional de 4,132 bilhões de yuans, um aumento homólogo de 24,8%, e um lucro líquido de 1,282 bilhões de yuans, uma diminuição homóloga de 5,3%; A Ping An Health alcançou uma receita operacional de 7,334 bilhões de yuans, um aumento anual de 6,8% e um lucro líquido de 1,538 bilhões de yuans. A gama de perdas expandiu-se, diminuindo 62,2% em relação a 2020.
5. O investimento dos fundos de seguros manteve-se estável
Em 31 de dezembro de 2021, a escala da carteira de fundos de seguros Ping An era de quase 3,92 trilhões de yuans, um aumento de 4,7% em relação ao início do ano. Afetada pela flutuação do mercado de capitais, pela descida da taxa de juro do mercado e pelo aumento da provisão de imparidade, em 2021, a taxa líquida de retorno do investimento foi de 4,6% e a taxa total de retorno do investimento foi de 4,0%.
De 2012 a 2021, o retorno médio do investimento líquido em 10 anos foi de 5,3%, e o retorno médio em 10 anos do investimento total foi de 5,3%, ambos superiores ao valor incorporado do retorno do investimento em longo prazo (5%).
6. Criar um novo motor de crescimento de valor com saúde médica
No ano passado, o Ping An continuou a aprofundar a estratégia ecológica médica e de saúde, que também é uma das estratégias mais importantes do Ping An desde o ano passado. Ping Espera-se também que uma estratégia ecológica de saúde médica seja estreitamente combinada com a principal indústria financeira e desempenhe um valor significativo de sinergia da principal indústria.
Sob essa estratégia, a Ping An está comprometida em explorar o modelo médico gerenciado em grupo com “HMO + médico de família + o2o” como núcleo.
O relatório financeiro mostra que a sinergia entre o ecossistema médico e de saúde Ping An e o principal setor financeiro está emergindo gradualmente. Quase 3,3 vezes de clientes AUM e mais de 3,3 vezes de clientes AUM na ecosfera forneceram serviços médicos ao mesmo tempo, respectivamente.
Até o final de dezembro de 2021, a Ping An smart medical atendeu 187 cidades e mais de 45000 instituições médicas; A própria equipe médica da Ping An tem mais de 40000 médicos contratados, mais de 10000 hospitais cooperativos, 96000 instituições cooperativas de gestão de saúde e 202000 farmácias cooperativas.
No relatório financeiro, Ping An disse que, no futuro, irá aprofundar ainda mais o layout estratégico da indústria médica e de saúde, combinando de perto os recursos de alta qualidade sob a Universidade de Pequim Medical com finanças abrangentes e tecnologia médica da Ping An.
