Inner Mongolia Dazhong Mining Co.Ltd(001203)
And Guodu Securities Co., Ltd.
Sobre Inner Mongolia Dazhong Mining Co.Ltd(001203)
Resposta a comentários sobre documentos de candidatura à emissão pública de obrigações convertíveis
Comissão Reguladora de Valores Mobiliários da China:
De acordo com os requisitos do feedback sobre os documentos de candidatura para Inner Mongolia Dazhong Mining Co.Ltd(001203) emissão pública de obrigações convertíveis (aviso sobre o feedback sobre a primeira revisão de projetos de licenciamento administrativo da Comissão Reguladora de Valores Mobiliários da China n.º 220109) (a seguir designado por “feedback”), Guodu Securities Co., Ltd. (doravante referido como “patrocinador” ou “Guodu securities”) como um patrocinador contratado por Inner Mongolia Dazhong Mining Co.Ltd(001203) , (doravante referido como ” Inner Mongolia Dazhong Mining Co.Ltd(001203) “, “emissor”, “empresa” e “requerente”), juntamente com o emitente e advogado do emitente, Beijing Kangda escritório de advocacia (doravante referido como “advogado do emitente”) O contador Zhonghui Certified Public Accountants (sociedade geral especial) (doravante referido como “contador do emitente”) verificou cuidadosamente e estudou questões relevantes. Nós explicamos o feedback relevante com Inner Mongolia Dazhong Mining Co.Ltd(001203) um por um, e a resposta específica é a seguinte:
Salvo especificação em contrário, os termos, nomes e abreviaturas utilizados neste feedback têm os mesmos significados que os do prospecto.
A fonte desta resposta de feedback é a seguinte:
As perguntas listadas na resposta de feedback estão em negrito
Feedback resposta às perguntas listadas
Divulgação suplementar (BOLD)
catálogo
catálogo…… 2 questão 1 3 questão 2 17 questão 3 52 questão 4 57 questão 5 63 questão 6 69 questão 7 74 questão 8 79 questão 9 89 questão 10 92 questão 11 noventa e seis
Pergunta 1
Sobre dividendos em dinheiro. O requerente emitiu publicamente ações e tornou-se público em abril de 2021. Após a listagem, o requerente realizou um grande dividendo monetário de RMB 603 milhões em setembro de 2021, e houve um atraso no pagamento de dividendos a alguns acionistas. Ao mesmo tempo, a obrigação convertível planeja utilizar o fundo levantado de RMB 456 milhões para compensar a corrente e reembolsar a dívida. Solicita-se ao requerente que: (1) explique a racionalidade, a necessidade e os procedimentos de tomada de decisão dos dividendos em numerário, as razões para o atraso do pagamento de dividendos a alguns accionistas e os progressos em curso na implementação, bem como se cumpre com as disposições pertinentes das respostas a algumas questões relativas à actividade de refinanciamento; (2) Em combinação com a escala de negócios da empresa, o crescimento da empresa, o fluxo de caixa, o fluxo suplementar pré-aumentado, etc., explicar as razões deste capital de giro suplementar e a racionalidade da escala. Agências de recomendação, contadores e advogados são convidados a emitir pareceres de verificação.
[resposta]
1,Explicar a racionalidade, a necessidade e os procedimentos de tomada de decisão dos dividendos em numerário, as razões para atrasar o pagamento de dividendos a alguns accionistas e os progressos actuais na implementação, e se cumpre com as disposições pertinentes, tais como as respostas a algumas perguntas sobre operações de refinanciamento; um
I) Racionalidade e necessidade de dividendos em numerário
1. A empresa implementa uma política de distribuição de lucros positiva, sustentada e estável
A empresa implementa uma política ativa, sustentável e estável de distribuição de lucros, que atribui importância ao retorno razoável do investimento aos investidores e leva em conta o real funcionamento e desenvolvimento sustentável da empresa nesse ano. De acordo com as disposições relativas à distribuição de lucros nos estatutos da sociedade, na condição de dividendo em caixa, o dividendo em caixa terá prioridade à distribuição de lucros; Em princípio, a empresa pagará dividendos de caixa uma vez por ano, e o conselho de administração pode propor dividendos de caixa de médio prazo de acordo com a rentabilidade da empresa e necessidades de capital; O lucro distribuído em dinheiro anualmente não deve ser inferior a 20% (incluindo 20%) do lucro distribuível realizado no ano corrente.
A empresa sempre implementou dividendos relativamente estáveis. Os dividendos em caixa foram implementados em 2018 e 2019, com os valores de 837889 milhões de yuans e 2191402 milhões de yuans respectivamente, representando 40,06% e 51,62% do lucro líquido atribuível à empresa-mãe nas demonstrações consolidadas do ano. Devido à solicitação do emitente para listagem de OPI, a Assembleia Geral Anual de 2019 do emitente deliberau e decidiu que os lucros não distribuídos acumulados antes da conclusão da OPI devem ser compartilhados por novos e antigos acionistas após a OPI, pelo que o emitente não pagou dividendos em dinheiro em 2020. Após a listagem da empresa, aliada às necessidades de rentabilidade, fluxo de caixa e desenvolvimento de negócios no primeiro semestre de 2021, a empresa realizou um dividendo de caixa de médio prazo. 1. Os dados envolvidos nesta questão são os dados constantes do relatório de auditoria antes do ajustamento retroactivo, de acordo com o disposto nas respostas a algumas perguntas sobre operações de refinanciamento.
O lucro líquido total atribuível aos proprietários da empresa-mãe em 2020 e 2021 foi de 2214013400 yuans, e o dividendo de caixa provisório em 2021 foi de Shanghai Emperor Of Cleaning Hi-Tech Co.Ltd(603200) 000 yuans, representando 27,24% do lucro líquido total atribuível aos proprietários da empresa-mãe em 2020 e 2021. A escala dos dividendos de caixa de médio prazo em 2021 está em linha com a política consistente de dividendos estáveis da empresa.
2. Os dividendos de caixa correspondem à rentabilidade da empresa, status de fluxo de caixa e necessidades de desenvolvimento de negócios
Desde 2018, as estatísticas de dividendos da empresa são as seguintes:
Unidade: 10000 yuan
Projeto 20212020 20192018
Lucro líquido imputável ao proprietário da empresa-mãe 16249696589043842454972091770 lucro
Dividendo em dinheiro (imposto incluído) Shanghai Emperor Of Cleaning Hi-Tech Co.Ltd(603200) 0 – 2191402837889
Fluxo de caixa líquido operacional 19181607738638316791343461713
Os dividendos de caixa representam 37,12% – 51,62% e 40,06% do lucro líquido atribuível à empresa-mãe
O dividendo de caixa médio anual representa 31,82% da ação disponível anual
Proporção do lucro 2
De 2018 a 2021, os lucros líquidos atribuíveis aos proprietários da empresa-mãe foram 209177000 yuan, 424549700 yuan, 589043800 yuan e 1624969600 yuan respectivamente; Os dividendos em dinheiro foram 837889 milhões de yuans, 2191402 milhões de yuans, 0 milhão de yuans e 603,2 milhões de yuans respectivamente; A proporção de lucro líquido atribuível aos proprietários da empresa-mãe é de 40,06%, 51,62%, 0% e 37,12%, respectivamente.
Em meados de 2021, a proporção de dividendos em caixa da empresa corresponde à rentabilidade.
De 2018 a 2021, o fluxo de caixa líquido gerado pelas atividades operacionais da empresa foi de 346171300 yuan, 167913400 yuan, 738638300 yuan e 1918160800 yuan respectivamente.A proporção dos dividendos de caixa da empresa no fluxo de caixa operacional líquido em 2021 foi de 31,45%. A partir de 30 de junho de 2021, o saldo do capital monetário da empresa é de 2464599400 yuans (incluindo 528105500 yuans de capital monetário com direito de uso restrito).Após deduzir a quantidade de dividendos em dinheiro, ainda pode atender às necessidades de capital da operação diária da empresa. O dividendo de caixa de médio prazo em 2021 não causará uma escassez de capital de giro, o que corresponde à situação do fluxo de caixa.
O dividendo de caixa da empresa é feito após considerar de forma abrangente as características da indústria, o estágio atual de desenvolvimento, seu próprio modelo de negócios, rentabilidade e demanda de capital, levando em conta os interesses de longo e curto prazo da empresa, os interesses gerais de todos os acionistas e o plano de desenvolvimento futuro da empresa. Exceto para o investimento relacionado com os recursos captados a partir da oferta pública inicial, o período de cálculo de 2 destes dados é de 2018 a 2021.
Grandes planos de despesas de capital. Portanto, o dividendo de médio prazo em 2021 corresponde ao desenvolvimento de negócios da empresa.
Em conclusão, o Dividendo de Caixa Interino da empresa em setembro de 2021 é razoável e necessário para corresponder às necessidades de rentabilidade, fluxo de caixa e desenvolvimento de negócios da empresa.
II) Procedimentos de decisão pertinentes
Em 19 de agosto de 2021, o emitente realizou a terceira reunião do Quinto Conselho de Administração e a terceira reunião do Quinto Conselho de Supervisores, deliberando e adotando a proposta de distribuição de lucros da empresa no semestre de 2021, respectivamente.
Os diretores independentes expressaram opiniões independentes sobre esta distribuição de lucros, Considera-se que “a distribuição de lucros da sociedade no semestre de 2021 cumpre as disposições relevantes sobre distribuição de lucros no direito das sociedades, na lei dos valores mobiliários e nos estatutos sociais, podendo atender à orientação nº 3 sobre supervisão de sociedades cotadas – dividendos de caixa de sociedades cotadas” da CSRC O rácio mínimo de dividendos em caixa é exigido para ser legal, compatível e razoável, o que é propício para proteger os direitos e interesses dos investidores, especialmente os interesses dos pequenos e médios investidores. Em suma, concordamos com a proposta de distribuição de lucros para o semestre de 2021 e concordamos em submeter a proposta à terceira assembleia geral extraordinária de acionistas da empresa em 2021 para deliberação “.
Em 6 de setembro de 2021, o emissor realizou a terceira assembleia geral extraordinária de acionistas em 2021 e deliberau e aprovou o plano de distribuição de lucros.
Os planos de distribuição de lucros relevantes da empresa são formulados e revisados pelo conselho de administração e, em seguida, submetidos à aprovação da assembleia geral de acionistas. Ao formular o plano de distribuição de lucros, o conselho de administração considerou plenamente as opiniões dos diretores independentes e do conselho de supervisores, e os procedimentos de tomada de decisão são legais e conformes, de acordo com o disposto no Estatuto Social.
(III) Razões para atrasar o pagamento de dividendos a alguns acionistas e progresso atual na implementação
De acordo com a declaração de situação emitida pelo grupo Zhongxing, em vista do fato de que o grupo Zhongxing não tem grande demanda de capital, é acordado por ambas as partes através de consulta que o dividendo pagável pelo emissor ao grupo Zhongxing pode ser adiado. O dividendo a pagar foi pago em novembro de 2021.
A partir da data deste feedback, o emissor completou o pagamento de dividendos.
(IV) Cumprir as disposições pertinentes das respostas a algumas perguntas sobre operações de refinanciamento
1. De acordo com as respostas a algumas perguntas sobre o negócio de refinanciamento, os dividendos da empresa cumprem as regulamentações relevantes da seguinte forma:
Se a implementação relevante das respostas a algumas perguntas sobre operações de refinanciamento está em conformidade com as disposições
Pergunta 16
O dividendo de caixa da empresa nos últimos três anos é de 2019 a 2021
dividendos monetários dos lucros distribuíveis nos três exercícios fiscais do exercício,
Dividendos de caixa nos últimos três anos referem-se aos dividendos de caixa de 2191402 milhões de yuans e 0 milhão de yuans respectivamente nos últimos três anos
O dinheiro do lucro distribuível no ano fiscal é dividido em yuan e 603,2 milhões de yuan, contabilizando o lucro distribuível correspondente.O dividendo intercalar do ano atual está incluído no dividendo do ano atual, representando 51,62%, 0% e 37,12% do dinheiro total
A quantidade de vermelho é 82234020 yuan, que será dividido em duas partes no meio de 2021
Incluído no dividendo de 2021.
Durante o período acima mencionado, a empresa listada toma dinheiro como contrapartida, e os métodos de oferta e licitação centralizada não são aplicáveis. Se a sociedade não tiver recomprado ações nos últimos três anos e não for adequada para recompra de ações, será considerada sociedade cotada, e a distribuição de caixa será marcada em vermelho, que será incluída no escopo de cálculo dos dividendos em caixa do exercício em curso. Os lucros distribuíveis referem-se aos pertencentes à sociedade-mãe nos últimos três exercícios fiscais.
Os lucros líquidos dos investidores foram 4245497 milhões de yuans, 5890438 milhões de yuans e 16249696 milhões de yuans respectivamente.
No relatório anual, devido à fusão de negócios sob o mesmo controle e à implementação dos últimos três exercícios fiscais da empresa, há ajustes retroativos por razões de fusão de negócios devido às novas normas contábeis e mudanças nas políticas contábeis sob o mesmo controle. Se o emissor tiver feito ajustes retroativos, o lucro líquido antes do ajuste retroativo é a base para o cálculo da proporção de dividendos em caixa e o lucro líquido antes do ajuste retroativo é a base para o cálculo da proporção de dividendos em caixa. Para uma empresa que tenha sofrido uma reestruturação importante de ativos nos últimos três anos, o montante dos dividendos em caixa será o de uma sociedade cotada. A partir da data do presente relatório, a empresa não tenha experimentado nenhum dividendo real importante nos últimos três anos, excluindo a reestruturação de ativos em grande escala de ativos relacionados; A empresa está listada há menos de três anos, e os dividendos pagos aos acionistas originais antes da empresa ser listada. O valor dos dividendos do fundo de listagem contabiliza menos de três anos da empresa que pertence à empresa-mãe nas demonstrações consolidadas do período corrente. Referir-se a “razão do lucro líquido da empresa no ano seguinte à listagem é de 37,12%, o que não é inferior ao lucro distribuído em caixa, que não é inferior a 10% do lucro distribuível médio anual realizado após a listagem, e 10% do lucro distribuível médio anual realizado após a listagem”.
