Jiangsu Transimage Technology Co.Ltd(002866)
Relatório de análise de viabilidade sobre a realização de operações de cobertura cambial
1,Objectivo da actividade de cobertura cambial
Jiangsu Transimage Technology Co.Ltd(002866) (doravante referida como “a empresa”) está envolvida principalmente na concepção, produção e vendas de módulo de toque de computador portátil, mecanismo de teclado, etc. com o desenvolvimento contínuo dos negócios da empresa, a escala de receitas e despesas cambiais continua a crescer. Com base no aumento da volatilidade do mercado de câmbio, a fim de efetivamente evitar o impacto das flutuações cambiais sobre o desempenho operacional da empresa. A empresa e suas subsidiárias pretendem realizar negócios de cobertura cambial com bancos e outras instituições financeiras, incluindo, entre outros, liquidação e vendas cambiais a prazo, swaps cambiais, swaps cambiais, opções cambiais e outros derivados cambiais, e lidar ativamente com o risco de flutuações cambiais.
2,Informações básicas sobre o negócio de cobertura
1. Envolve principalmente moeda e tipos de negócios
O negócio de cobertura cambial a ser realizado pela empresa está limitado à principal moeda de liquidação utilizada nos negócios com a empresa, e a principal moeda estrangeira é dólares americanos. O negócio de cobertura cambial a realizar pela empresa inclui principalmente liquidação a prazo e vendas de divisas, swaps cambiais, swaps cambiais, operações de opção cambial e outros derivados cambiais. 2. Quota empresarial, escala e fonte de investimento
De acordo com a escala de ativos e a demanda de negócios, a escala de negócios de cobertura cambial proposta pela empresa e suas subsidiárias não deve exceder US $ 500 milhões (ou equivalente em outras moedas estrangeiras), e os fundos podem ser usados para rolar dentro do limite acima. O negócio de cobertura cambial da empresa é financiado por fundos próprios e não envolve fundos levantados.
3. Autorização e duração
O prazo de validade da cota de negócios de cobertura cambial proposta pela sociedade e suas subsidiárias será válido no prazo de 12 meses a contar da data de deliberação e aprovação pela Assembleia Geral Anual de 2021 da companhia. Ao mesmo tempo, o conselho de administração da empresa solicitou à assembleia geral que autorizasse a administração da empresa a implementar o negócio de cobertura cambial acima mencionado dentro do limite acima.
4. Contraparte
A empresa e suas subsidiárias estão limitadas à negociação com instituições financeiras aprovadas pela Administração Estadual de câmbio e pelo Banco Popular da China e qualificadas para negócios de cobertura cambial. 3,Análise da necessidade e viabilidade do negócio de cobertura cambial
Nos últimos anos, afetados por incertezas políticas e econômicas internacionais, o mercado cambial flutua frequentemente, e a perda cambial tem um certo impacto potencial no desempenho operacional da empresa. A fim de evitar o risco cambial, é necessário que a empresa realize adequadamente negócios de cobertura cambial de acordo com condições específicas.
O negócio de hedging cambial realizado pela empresa está intimamente relacionado com o negócio da empresa, sendo realizado com base nos ativos cambiais, passivos e negócios de receitas e despesas cambiais da empresa. Utiliza plenamente ferramentas de hedging cambial para reduzir ou evitar o risco cambial causado pela flutuação cambial, reduzir perdas cambiais e controlar o risco operacional, evitar e prevenir melhor o risco de flutuação cambial enfrentado pela empresa e aumentar a estabilidade financeira.
4,Análise de risco de negócios de cobertura cambial
O negócio de hedge cambial da empresa segue o princípio da prudência e não realiza transações cambiais para fins especulativos. Todo o negócio de hedge cambial é baseado na produção e operação normais, contando com operações comerciais específicas e visando evitar e prevenir riscos cambiais. No entanto, existem certos riscos no negócio de cobertura cambial, incluindo principalmente:
1. Risco de flutuação cambial
Em caso de desvio significativo entre a tendência da taxa de câmbio e o julgamento da empresa, o custo do negócio de cobertura cambial da empresa pode exceder a expectativa, resultando na perda da empresa.
2. Risco de controlo interno
O negócio de hedging cambial é altamente profissional e complexo, o que pode causar perdas no processo de lidar com negócios de hedging cambial devido a erros de operação da equipe, falhas e outros motivos.
3. Risco de incumprimento da transacção
Se a contraparte de cobertura cambial falhar e não pagar o lucro de cobertura da empresa conforme acordado, por isso é incapaz de cobrir a perda cambial real da empresa, o que causará a perda da empresa.
4. Risco jurídico
Devido à alteração das leis relevantes ou à violação dos sistemas legais relevantes pelas contrapartes, o contrato pode não ser executado normalmente e trazer prejuízos para a empresa.
5,Medidas de controlo de risco a tomar pela empresa
1. A empresa adere aos princípios de segurança, solidez, moderação e racionalidade. Todos os negócios de hedging cambial precisam de um histórico comercial normal e razoável. Negócios de hedging cambial visa hedging e elimina o comportamento especulativo.
2. de acordo com as disposições relevantes das Regras de Listagem da Bolsa de Valores de Shenzhen e em combinação com a situação real da empresa, a empresa formulou o sistema de gestão de negócios de cobertura cambial, que estipula claramente a autoridade de aprovação, processo de operação interna, gerenciamento de risco interno, divulgação de informações e outros aspectos do negócio de cobertura cambial da empresa.
3. a fim de controlar o risco de flutuação acentuada da taxa de câmbio, a empresa fortalecerá a pesquisa e análise da taxa de câmbio, prestará atenção em tempo real às mudanças no ambiente do mercado internacional e chinês, ajustará oportunamente a operação e estratégias de operação de negócios e evitará perdas cambiais na maior extensão. 4. O Departamento Financeiro da empresa é responsável pela gestão unificada do negócio de cobertura cambial da empresa, e realizará operações comerciais em estrita conformidade com as disposições do sistema de gestão de negócios de cobertura cambial para garantir efetivamente a implementação do sistema. O desenvolvimento específico do negócio de cobertura cambial deve basear-se na previsão cuidadosa da cobrança e pagamento de moeda estrangeira da empresa e do montante de empréstimos em moeda estrangeira.A data de entrega do negócio de cobertura cambial deve corresponder ao previsto da empresa coleta de moeda estrangeira, período de empréstimo ou tempo de pagamento em moeda estrangeira, tanto quanto possível.
5. O departamento de auditoria supervisionará e inspecionará regularmente o negócio de cobertura cambial, revisará trimestralmente a operação real, o uso de capital e os lucros e prejuízos do negócio de cobertura cambial, e reportará a revisão ao comitê de auditoria do conselho de administração.
6. A fim de controlar o risco de inadimplência de transação, a empresa realiza negócios de hedging cambial com grandes bancos e outras instituições financeiras com qualificações relevantes de operação comercial para garantir a legitimidade do negócio de hedging cambial da empresa.
6,Políticas contabilísticas e princípios contabilísticos
A empresa realiza o correspondente tratamento contábil e divulgação de negócios de cobertura cambial de acordo com disposições e diretrizes relevantes, tais como normas contábeis para empresas empresariais Artigo 22 – reconhecimento e mensuração de instrumentos financeiros, normas contábeis para Empresas Empresariais Nº 24 – contabilidade de cobertura e normas contábeis para Empresas Empresariais Nº 37 – apresentação de instrumentos financeiros.
7,Análise de viabilidade conclusão do negócio de cobertura cambial da empresa
A empresa realiza negócios de hedging cambial com base nas necessidades diárias do negócio e prevenção do risco cambial, o que é propício à redução do risco esperado causado por grandes mudanças na taxa de câmbio, evitando o risco de flutuação cambial, reduzindo o impacto da flutuação cambial nos lucros da empresa, reduzindo perdas cambiais e reduzindo despesas financeiras. A empresa formulou o sistema de gestão de negócios de hedging cambial e melhorou o sistema de controle interno relevante. As medidas de controle de risco direcionadas tomadas pela empresa são práticas e viáveis, sendo viável a realização de negócios de hedging cambial. Ao realizar negócios de cobertura cambial, a empresa pode evitar o risco de flutuação do mercado cambial em certa medida, realizar cobertura de ativos com a finalidade de evitar risco e melhorar a estabilidade financeira. Portanto, é necessário e viável que a empresa realize negócios de cobertura cambial Jiangsu Transimage Technology Co.Ltd(002866) 18 de Março de 2022
