Após esta emissão de ações, está previsto ser listado na gema, que tem alto risco de investimento. As empresas GEM apresentam as características de grande investimento em inovação, incerteza quanto ao sucesso da integração de indústrias novas e antigas, ainda em fase de crescimento, alto risco operacional, desempenho instável e alto risco de exclusão. Os investidores devem compreender plenamente os riscos de investimento da gema e os fatores de risco divulgados pela empresa, e tomar decisões de investimento com prudência. Weifeng Electronics (Guangdong) Co., Ltd.
WCON Electronics (Guangdong) Co., Ltd.
(01A, estrada de Changxing, comunidade de Ludong, cidade de Humen, cidade de Dongguan, província de Guangdong)
Prospecto para oferta pública inicial e listagem no GEM (rascunho de registro) o pedido de emissão da empresa ainda precisa ser realizado pela Bolsa de Valores de Shenzhen e Comissão Reguladora de Valores Mobiliários da China. Este prospecto (Projeto de Registro) não tem efeito legal sobre a emissão de ações e destina-se apenas a pré-divulgação. Os investidores devem tomar o prospecto oficialmente anunciado como base para as decisões de investimento.
Patrocinador (subscritor principal)
No. 358, Beijing South Road, zona de alta tecnologia (nova área urbana), Urumqi, Xinjiang
Quarto 2004, 20º andar, Dacheng International Building
declaração
Qualquer decisão ou parecer da CSRC e do intercâmbio sobre esta emissão não indica que garantam a autenticidade, exatidão e integridade dos documentos do pedido de registo e das informações divulgadas, nem indica que fazem julgamentos ou garantias substantivos sobre a rentabilidade, o valor do investimento do emitente ou os rendimentos dos investidores. Qualquer declaração em contrário é uma declaração falsa.
De acordo com o disposto na lei dos valores mobiliários, o emitente será responsável pelas alterações no funcionamento e nos rendimentos do emitente após a emissão das ações nos termos da lei; Os investidores julgam independentemente o valor de investimento do emitente, tomam decisões de investimento de forma independente e suportam os riscos de investimento causados pelas mudanças na operação e no rendimento do emitente ou pelas mudanças no preço das ações após a emissão das ações de acordo com a lei.
Todos os diretores, supervisores e gerentes superiores não são responsáveis por informações enganosas, omissões ou outras informações legais registradas no prospecto.
O acionista controlador e o controlador efetivo do emitente prometem que não há registros falsos, declarações enganosas ou omissões importantes neste prospecto e assumem responsabilidades legais correspondentes.
O responsável pela sociedade, o responsável pela contabilidade e o responsável pela agência contabilística devem assegurar que os materiais financeiros e contabilísticos constantes do prospecto são verdadeiros e completos.
O emitente e todos os diretores, supervisores, gerentes seniores, acionistas controladores, controladores reais, patrocinadores e empresas de subscrição de valores mobiliários prometem compensar os investidores por perdas na emissão e negociação de valores mobiliários devido a registros falsos, declarações enganosas ou omissões importantes no prospecto do emitente e outros materiais de divulgação de informações.
O patrocinador e a instituição de serviços de valores mobiliários prometem compensar os investidores pelas perdas causadas aos investidores devido a registos falsos, declarações enganosas ou omissões importantes nos documentos elaborados e emitidos para a oferta pública do emitente.
Síntese dos problemas
Tipo de acções emitidas: acções ordinárias nacionais de RMB (acções A)
O número dessa oferta pública não deve ser inferior a 25% do capital social total do emitente após a emissão, e não deve exceder 18,32 milhões de ações. As ações emitidas desta vez são todas novas ações emitidas ao público, e os acionistas originais não oferecem ações ao público.
O valor nominal de cada ação é de 1,00 yuan
O preço de emissão por ação é [] yuan
Data prevista de emissão: mm / DD / aaaa
Bolsa de valores e gema da Bolsa de Valores de Shenzhen a ser listada
O capital social total após a emissão não deve exceder 7326239600 ações
Patrocinador e subscritor principal Shenwan Hongyuan Group Co.Ltd(000166) subscritor de títulos e recomendação Co., Ltd
Data de assinatura do prospecto: 11 de abril de 2022
Dicas sobre questões importantes
A empresa lembra especialmente aos investidores que antes de tomar decisões de investimento, eles devem ler cuidadosamente todo o conteúdo deste prospecto e prestar especial atenção aos seguintes assuntos principais. 1,Dicas especiais de risco
A empresa lembra aos investidores que devem ler atentamente a seção "fatores de risco" deste prospecto e prestar atenção especial aos seguintes riscos: (I) risco de flutuação da situação macroeconômica e política internacional
Conector é uma ponte de conexão em circuito eletrônico, e seu desenvolvimento está intimamente relacionado à situação macroeconômica e política internacional. As flutuações macroeconômicas terão graus variados de impacto em indústrias relacionadas a jusante do conector, como controle industrial, automóvel e energia nova, e então afetarão a demanda da indústria de conectores.
Nos últimos anos, a situação econômica e política internacional tem sido complexa e mutável, a escalada dos atritos comerciais globais e o aumento da incerteza política têm sobreposto o impacto adverso da epidemia de covid-19, e o risco de incerteza econômica global tem se intensificado, o que pode afetar a compra da empresa de matérias-primas importadas e equipamentos importados no futuro, ou grandes mudanças adversas no preço ou taxa de câmbio das matérias-primas importadas no futuro, o que afetará a qualidade de entrega da empresa e o nível de custo, Isso terá um impacto adverso na produção e vendas da empresa.
Durante o período de relatório, a receita de vendas no exterior do emissor foi de 943808 milhões de yuans, 114080 milhões de yuans e 1474612 milhões de yuans respectivamente, representando 41,06%, 41,96% e 36,36% da receita comercial principal da empresa respectivamente. Se a situação econômica e política internacional se deteriorar ainda mais e afetar o ambiente comercial e as políticas da indústria de conectores, resultando na redução da demanda dos clientes estrangeiros da empresa, se a empresa não tomar medidas de resposta positiva, pode ter um impacto adverso no desempenho operacional da empresa. II) Propriedade deficiente da instalação alugada e risco de deslocalização
A partir da data de assinatura deste prospecto, as instalações de produção e negócios da empresa localizadas em 01A, Changxing Road, Ludong community, Humen Town, Dongguan City, província de Guangdong foram obtidas por locação, e o locador era fengzhengtang, uma empresa afiliada controlada pelo controlador real. O local de produção e operação abrange uma área de 1687630 metros quadrados, obteve o certificado de uso do solo estatal (dongfuguoyong [2005] nº 1287), e a área da planta é de 3115000 metros quadrados. A planta ainda não solicitou o certificado de propriedade da casa, e o direito de propriedade é defeituoso. A parcela onde a planta está localizada foi incluída no planejamento geral da área de TOD da estação Binhai Bay da ferrovia de alta velocidade Shenzhen Maoming, e as agências governamentais relevantes não emitiram um plano de implementação específico. O emissor pode ser obrigado a realocar ou não pode continuar a usar a planta no futuro.
Embora a planta alugada para produção e operação seja comum em Dongguan, o emissor não tem requisitos especiais para o local para produção e operação, e há um grande número de plantas do mesmo tipo ao redor para a produção e uso alugado. Além disso, o emissor obteve terra industrial com uma área de 1470155 metros quadrados perto do local atual de produção e operação para a construção de novas plantas, e planeja transferir as funções de produção e operação para as novas plantas no futuro, No entanto, antes da instalação auto-construída acima ser concluída, passar o processo de aceitação dos departamentos relevantes e atender às condições formais de produção, a empresa ainda precisa realizar atividades de produção e operação na planta alugada existente, o que representa o risco de ser obrigado a realocar antecipadamente ou incapaz de continuar a usar a planta.
Além disso, o processo de realocação da planta envolve desmontagem e comissionamento de equipamentos, organização e ajuste do plano de produção, despesas de realocação, etc. Se a implementação do plano de realocação não atender às expectativas, as máquinas e equipamentos são danificados durante a realocação, ou as medidas de resposta, tais como preparar mercadorias com antecedência devido ao desligamento gradual durante a realocação, não podem atender à demanda de vendas, a produção normal e a data de entrega serão afetadas, e então a operação normal e o desenvolvimento de negócios da empresa serão afetados. Após a deslocalização da fábrica de produção da empresa, não se pode excluir que haja o risco de alguns clientes exigirem que o emissor reavalie a certificação de qualificação relevante do fornecedor ou realize novamente os procedimentos de auditoria da fábrica. Durante a re-certificação das qualificações relevantes, o número de pedidos desses clientes pode ser afetado, o que afetará ainda mais o desenvolvimento do negócio da empresa. Se os riscos acima mencionados ocorrerem no futuro, podem ter um impacto adverso na produção e operação da empresa. III) Risco de intensificação da concorrência industrial
A indústria global de conectores tem um alto grau de comercialização e concorrência feroz. Do ponto de vista da escala de mercado, os dez principais fabricantes de conectores são ocupados principalmente por empresas na Europa, América, Japão e outros lugares, e gradualmente mostram uma tendência de centralização. A empresa opera na indústria de conectores por quase 20 anos, mas em comparação com empresas internacionais bem conhecidas, a empresa tem uma grande lacuna em escala de negócios e participação de mercado.
Com gigantes internacionais de conectores estabelecendo sucessivamente bases de produção na China para desenvolver o mercado chinês, e empresas chinesas de conectores expandindo sua produção, a concorrência do mercado pode se intensificar no futuro. Se a empresa não melhorar continuamente sua pesquisa e desenvolvimento tecnológico, processo de produção, qualidade do produto, velocidade de resposta e marketing na concorrência cada vez mais acirrada do mercado, pode levar ao declínio da competitividade do mercado da empresa e afetar negativamente o desempenho do negócio futuro da empresa. (IV) risco de queda da taxa bruta de lucro
Durante o período analisado, a margem bruta de lucro dos principais negócios da empresa foi de 45,33%, 47,83% e 45,59%, respectivamente, mantendo um nível elevado. Comparado com empresas listadas na mesma indústria, a escala de lucro e lucro operacional da empresa são relativamente pequenas nesta fase, e sua capacidade anti risco é fraca. Na próxima etapa, a empresa equilibrará o crescimento da escala de mercado e a melhoria da rentabilidade. Se a taxa de crescimento da escala do mercado a jusante desacelerar no futuro, a concorrência intensificar-se-á e os preços dos produtos da empresa enfrentarão pressão descendente. Não se exclui que a empresa possa adotar uma estratégia de ajuste de preços para lidar com a concorrência, resultando no risco de queda da margem de lucro bruta da empresa. Ao mesmo tempo, se a empresa entrar no mercado com mais espaço e concorrência acirrada na fase posterior, ou com a expansão do campo coberto pelos novos produtos da empresa, há o risco de que a escala de renda da empresa aumente e a margem de lucro bruto diminua.
A empresa está no mercado de conectores de controle industrial. No futuro, com o fortalecimento da substituição doméstica e a expansão contínua da capacidade de mercado, as empresas de conectores em outros campos podem entrar e intensificar ainda mais a concorrência neste campo. Se a empresa não puder manter um alto nível no desenvolvimento de novos produtos e na automação do processo de produção, há o risco de que a participação de mercado e a margem de lucro bruto da empresa diminuam devido à entrada de novas empresas ou à expansão da escala de produção das empresas existentes.
Além disso, os campos de aplicação downstream da indústria de componentes eletrônicos cobrem uma ampla gama, e a demanda do mercado e a tendência da indústria mudam rapidamente. Se a empresa não fizer pesquisas e julgamentos corretos sobre a direção do produto e o desenvolvimento de novos produtos não for oportuno, pode não ser capaz de corresponder oportunamente à nova demanda do mercado, acompanhar a nova tendência da indústria e realizar atualização de tecnologia correspondente e iteração do produto, o que levará ao risco de declínio na receita de vendas de alguns clientes. Ao mesmo tempo, em comparação com conectores de consumo, conectores de controle industrial têm as características de ciclo de vida longo do produto e iteração lenta. Portanto, a empresa também pode enfrentar o risco de iteração lenta levando ao declínio do preço e, em seguida, ao declínio da margem de lucro bruto. 2,Importantes compromissos relacionados com esta oferta
Importantes compromissos relacionados com esta oferta, incluindo o compromisso de bloquear as ações detidas pelos acionistas antes da listagem da empresa, o compromisso com a intenção de participação acionária e intenção de redução, e as medidas e compromissos para estabilizar o preço das ações. Para mais detalhes, ver "IV. Principais compromissos relacionados com esta oferta" na seção 10 proteção ao investidor" deste prospecto. 3,Acordo de distribuição dos lucros acumulados antes da emissão e política de distribuição de dividendos da empresa após a emissão
No dia 13 de março de 2021, a companhia realizou a Assembleia Geral Anual de 2020, deliberando e aprovando a proposta de distribuição dos lucros acumulados antes da oferta pública inicial da companhia, e concordou que os lucros não distribuídos acumulados antes da conclusão da oferta pública inicial da companhia deveriam ser compartilhados pelos novos e antigos acionistas de acordo com o rácio acionário após a emissão. Para a política de distribuição de dividendos após esta emissão, consulte "II. Distribuição de dividendos e acordo de lucro acumulado antes da emissão" na seção 10 proteção ao investidor" deste prospecto. 4,Principais informações financeiras e condições operacionais após o período
Entre a data base de auditoria do relatório financeiro e a data de assinatura deste prospecto, a operação da empresa está em boas condições e o principal modelo de negócios e negócios da empresa não mudaram significativamente. Os principais clientes, fornecedores, gerentes seniores e técnicos principais da empresa permaneceram estáveis, e não há eventos que tenham impacto adverso significativo na empresa, nem outros eventos importantes que possam afetar o julgamento dos investidores.
catálogo
Declarar que 1 edição Visão geral 2. Dicas sobre questões importantes três
1,Dicas especiais de risco três
2,Importantes compromissos relacionados com esta oferta cinco
3,O arranjo de distribuição dos lucros acumulados antes da emissão e a política de distribuição de dividendos da empresa após a emissão cinco
4,Principais informações financeiras e condições operacionais após o período 5 catálogo Interpretação da secção 1 11 Secção II Visão geral dezoito
1,Informação básica do emitente e do intermediário desta oferta dezoito
2,Visão geral desta oferta dezoito
3,Principais dados financeiros e indicadores financeiros do emitente durante o período de relato vinte
4,Principais actividades do emitente V. A inovação, a criação e as características criativas próprias do emitente, a inovação científica e tecnológica, a inovação de modelos e a inovação em forma de negócio
Integração de indústrias novas e antigas vinte e um
6,Critérios específicos de listagem seleccionados pelo emitente vinte e três
7,Questões importantes, tais como disposições especiais em matéria de governação empresarial do emitente vinte e três
8,0 Objectivo dos fundos angariados Secção III Resumo desta oferta vinte e cinco
1,Informação básica desta oferta vinte e cinco
2,As partes envolvidas nesta oferta vinte e seis
3,0 A relação entre o emitente e o intermediário vinte e sete
4,Data importante de emissão e cotação 27 Secção IV Factores de risco vinte e oito
1,Riscos operacionais vinte e oito
2,Riscos de inovação trinta e um
3,Riscos técnicos trinta e um
4,Risco de controlo interno trinta e dois
5,Riscos financeiros trinta e dois
6,Riscos jurídicos trinta e três
7,O risco de acordos de jogo trinta e quatro
8,Riscos de projectos de investimento com fundos angariados trinta e cinco
9,Risco de falha Secção V Informação básica do emitente trinta e seis
1,Informação de base do emitente trinta e seis
2,A constituição do emitente e as alterações do capital social e dos accionistas durante o período de relato trinta e seis
3,Estrutura de capital próprio e estrutura organizacional do emitente quarenta e seis
4,Informação das participações do emitente e das sociedades participantes
