Recentemente, a Bolsa de Valores de Xangai emitiu sucessivamente dois documentos de decisão disciplinar contra a Anxin trust ( Anxin Trust Co.Ltd(600816) Anxin Trust Co.Ltd(600816) .sh), expondo alguns detalhes de suas violações, e os acionistas controladores da empresa e um número de funcionários responsáveis relevantes foram punidos.
Já em março de 2020, o Shanghai Banking and Insurance Regulatory Bureau ordenou a correção e impôs uma multa de 14 milhões de yuans por cinco violações do fundo Anxin. Actualmente, a Anxin trust transferiu os direitos benéficos da confiança de mais de 90% dos investidores de pessoas singulares, e a eliminação e reestruturação de riscos continuam a ser prosseguidas.
De acordo com a divulgação da Bolsa de Valores de Xangai em 10 de junho, os atos ilegais de anxin trust e partes relacionadas incluem principalmente a não divulgação do compromisso de fornecer uma grande garantia mínima no tempo, os principais defeitos no controle interno da empresa, a divulgação prematura de importantes questões litigiosas e restrições de ativos, e a divulgação imprecisa de informações no relatório anual de 2018
Pode ser visto a partir de uma série de relatórios financeiros divulgados pela Anxin trust desde 2019 que, no estágio inicial do desenvolvimento de negócios, a empresa assinou o contrato de transferência de direitos benéficos de confiança, o acordo de cooperação-quadro ou emitiu a carta de apoio à liquidez com alguns terceiros para fornecer o compromisso mínimo de garantia.
Em 31 de dezembro de 2020, o saldo total dos compromissos mínimos de garantia do estoque fiduciário da Anxin foi de RMB 75,276 bilhões, representando 986,45% do patrimônio líquido auditado no final de 2019. Foram realizadas 50 ações judiciais causadas pela provisão de compromissos mínimos de garantia e o principal envolvido foi de RMB 18,491 bilhões.
Já em março de 2020, o Shanghai Banking and Insurance Regulatory Bureau ordenou a correção e impôs uma multa de 14 milhões de yuans por cinco violações do fundo Anxin. Em junho do mesmo ano, anunciou 31 violações correspondentes. Em termos de tempo, as violações relevantes ocorreram principalmente de 2016 a 2019, e alguns compromissos mínimos de garantia foram emitidos de julho de 2016 a abril de 2018.
A Bolsa de Valores de Xangai apontou que a Anxin Trust forneceu um grande compromisso de garantia mínima para o mundo exterior e não cumpriu sua obrigação de divulgação de informações a tempo, não foi divulgada até que os relatórios anuais de 2019 e 2020 e anúncios relevantes de litígios foram divulgados, e a divulgação de informações relevantes foi seriamente adiada. A empresa não conseguiu estabelecer um mecanismo de controlo interno sólido e eficaz e não implementou eficazmente o processo de aprovação do selo de contrato, o que resultou na não descoberta atempada dos grandes compromissos de garantia mínima acima mencionados, e houve grandes defeitos no controlo interno relevante.
De acordo com o anúncio da Anxin trust, desde 2021, a empresa chegou a um acordo com um grande número de titulares de garantia mínima sob a orientação de departamentos relevantes. A partir de 30 de abril deste ano, a grande maioria dos compromissos de garantia mínima foi eliminada, e o saldo dos compromissos de garantia mínima é de 2,007 bilhões de yuans. Anteriormente, devido à provisão de compromissos mínimos de garantia e outros assuntos, o Anxin trust foi emitido com pareceres qualificados pela instituição auditada por dois anos consecutivos. De acordo com as medidas de administração da emissão de valores mobiliários, a premissa da oferta não pública de ações é que o impacto significativo das questões envolvidas na auditoria pareceres qualificados pode ser eliminado, o que uma vez se tornou uma importante resistência à reorganização do Anxin trust.
litígio principal, activos restritos relatório financeiro Informação disclosure
De acordo com os documentos punitivos, de março a dezembro de 2019, a Anxin Trust teve 33 ações judiciais, envolvendo um montante total de cerca de RMB 11,456 bilhões, representando 95,37% dos últimos ativos líquidos auditados da empresa. Entre eles, a partir de 28 de maio de 2019, o valor acumulado envolvido no caso da empresa atingiu RMB 1,283 bilhão por 12 meses consecutivos, representando 10,68% dos últimos ativos líquidos auditados, atendendo ao padrão de divulgação pela primeira vez.
No entanto, não foi até 16 de novembro e 17 de dezembro de 2019 e 22 de abril, 30 de abril e 18 de julho de 2020 que a Anxin trust os divulgou, respectivamente.
Além disso, durante o período de janeiro a julho de 2020, a Anxin Trust teve 38 ações judiciais, envolvendo um montante total de cerca de 8,379 bilhões de yuans, representando 109,82% dos últimos ativos líquidos auditados da empresa. A partir de 13 de janeiro de 2020, atingiu o padrão de divulgação pela primeira vez. No entanto, a Anxin trust não o divulgou até 23 de janeiro e 18 de julho daquele ano. De março de 2020 a 3 de abril de 2021, a Anxin Trust teve um total de 27 ações judiciais envolvendo cerca de RMB 7,425 bilhões, que não foram divulgadas a tempo após atender aos padrões de divulgação de informações.
Além de litígios, alguns ativos da Anxin trust são limitados, e a divulgação não é oportuna e completa. Em 30 de abril de 2020, o valor contábil dos ativos penhorados da empresa era de 4,4 bilhões de yuans, o valor contábil dos ativos congelados era de 5,7 bilhões de yuans e o total de ativos restritos atingiu 10,121 bilhões de yuans, representando 48,6% dos ativos totais mais recentes auditados da empresa e 132,63% dos ativos líquidos auditados. No entanto, a Anxin trust só divulgou no relatório anual de 2019 divulgado em 30 de abril de 2020 que, no final do período de relatório, o direito de propriedade ou uso de ativos com um valor contábil de 9,62 bilhões de yuans foi restrito e o congelamento do penhor de ativos de auto-exame não foi divulgado na forma de um anúncio temporário até 15 de maio de 2020.
Além disso, houve erros contábeis causados por “negligência de trabalho” no relatório anual de 2018 da Anxin trust, e a receita operacional foi subestimada em RMB 1,055 bilhão. Em maio de 2019, a Anxin Trust emitiu um anúncio de correção de erros contábeis, que mencionou que durante a preparação das demonstrações financeiras de 2018, a empresa erroneamente classificou as ações da mídia Yinji como “ativos financeiros mensurados pelo justo valor e cujas mudanças foram incluídas no lucro e perda corrente” para contabilidade, e erroneamente incluiu as mudanças correspondentes no justo valor de -1,055 bilhão de yuans no “lucro de mudanças no justo valor”, resultando em um cálculo insuficiente do lucro operacional da empresa de 1,055 bilhão de yuans em 2018, O erro foi mostrado como -851 milhões de yuans, a receita operacional corrigida foi de 205milhões de yuans e a perda de imparidade de ativos aumentou em 1,055 bilhão de yuans.
O repórter observou que o desempenho da confiança anxin mudou desde 2018 20182020, a empresa sofreu perdas de 1,833 bilhões de yuans, 3,99 bilhões de yuans e 6,738 bilhões de yuans respectivamente. Em todo o ano de 2021, a receita operacional total da Anxin trust continuou a diminuir, com um lucro líquido atribuível à matriz de -1,129 bilhão de yuans e um lucro líquido atribuível à matriz de -874 milhões de yuans após deduzir sem fins lucrativos. O desempenho sofreu grandes perdas por quatro anos consecutivos. Em maio de 2021, devido a três anos consecutivos de perdas, mas não tocando na exclusão financeira compulsória estipulada nas novas regras de listagem, e houve grandes incertezas relacionadas à operação sustentável, o estoque da Anxin trust foi alterado de “aviso de risco de listagem” (st) para outros avisos de risco (st).
Entre os fatos ilegais anteriormente divulgados pelo Shanghai Banking and Insurance Regulatory Bureau, além do evento de carta de garantia mínima, a Anxin trust também se apropriou ilegalmente da propriedade fiduciária de alguns projetos fiduciários para fins não fiduciários de 2016 a 2019; Os riscos da introdução de alguns planos de confiança não foram totalmente revelados de 2018 a 2019; De 2016 a 2019, o pool de fundos financeiros não padronizado e outros negócios com características bancárias sombra foram realizados em violação dos regulamentos. De 2016 a 2019, alguns projetos de confiança da Anxin Trust não divulgaram informações verdadeiras, precisas e completas.
defesa dos executivos seniores aponta directamente para Gao Tianguo
Em resposta às violações acima mencionadas, o escritório regulador bancário e de seguros de Xangai impôs uma penalidade administrativa a yangxiaobo, o então presidente da Anxin trust, e não foi autorizado a servir como diretor ou gerente sênior de uma instituição financeira bancária para toda a vida.
Da punição da Bolsa de Valores de Xangai, com base nas violações acima, além de yangxiaobo, as pessoas responsáveis pela punição foram o então presidente wangshaoqin, o então presidente e presidente shaomingan, o então presidente wangrongwu, o então chefe de contabilidade zhaobaoying, o então supervisor financeiro chefe Zhuang Haiyan, e os então secretários do conselho de diretores Wu Guojian, taojinyu e Wang Gang. Entre eles, zhuanghaiyan recebeu um aviso regulatório, zhaobaoying, Wu Guojian, taojinyu e Wang Gang foram criticados em uma circular, a confiança Anxin e outros funcionários foram publicamente condenados, e Wang Shaoqin e shaomingan foram determinados a ser impróprios para servir como diretores, supervisores e gerentes seniores de empresas listadas dentro de cinco anos.
Além disso, o acionista controlador Shanghai guozhijie Investment Development Co., Ltd. (a seguir designado “guozhijie”) violou o princípio da boa fé, usou sua posição de controle na empresa para infringir os interesses da empresa, resultando em grandes riscos operacionais da empresa, e foi principalmente responsável por violações relacionadas com os grandes compromissos de garantia mínima da empresa, o que também foi publicamente condenado.
No que se refere à concessão de compromissos mínimos de garantia, a Anxin trust propôs que fosse considerada a particularidade da distinção entre as actividades patrimoniais e extrapatrimoniais da sociedade fiduciária, e os pareceres judiciais pertinentes determinavam que os compromissos mínimos de garantia eram inválidos, sem causar consequências graves, e referia que os compromissos de garantia mínima relevantes estavam escondidos, o que só era conhecido por alguns gestores superiores e operadores. A empresa não tem intenção subjetiva de violar as regras de divulgação de informações, mas nenhuma delas foi adotada pela troca.
Outros diretores relevantes enfatizaram que o negócio de garantia mínima era conhecido apenas por gerentes seniores individuais e operadores e não tinha sido aprovado pelo sistema de aprovação de controle interno da empresa. Ao mesmo tempo, eles apontaram a raiz do problema diretamente para guozhijie e Gao Tianguo, o controlador real. Eles disseram que se a decisão do conselho de administração de divulgar informações relevantes estava completamente sujeita à Gao Tianguo, que era a política de negócios da Gao Tianguo para assumir grandes compromissos de garantia mínima e outras políticas de negócios com defeitos de controle interno, Não têm capacidade de recusar a sua implementação e não têm o direito de decidir se a divulgam ao público.
Guozhijie disse que a assinatura do compromisso de garantia mínima pela Anxin trust é o próprio comportamento comercial da empresa e não tem nada a ver com isso. Guozhijie não participou no processo de negociação e assinatura relevante, nem foi o sujeito responsável pela divulgação de informações relevantes.
No entanto, a Bolsa de Valores de Xangai descobriu que, de acordo com o resumo do relatório de aquisição divulgado pela Anxin trust em 28 de julho de 2021 e as opiniões do conselho de administração sobre medidas para eliminar alguns riscos operacionais, o compromisso de garantia mínima emitido pela company é devido ao guozhijie e o atual controlador Gao Tianguo profundo envolvimento na operação e gestão da empresa, suspeito de realizar atos ilegais e operação imprópria.
Finalmente, a Bolsa de Valores de Xangai determinou que guozhijie era o principal responsável pela primeira violação, e não determinou que guozhijie era responsável por outras violações de divulgação de informações da empresa. Além disso, considerando que Gao Tianguo, o controlador real, morreu devido a doença, o processo disciplinar contra ele será encerrado.
Anteriormente, em junho de 2020, Gao Tianguo foi detido pelo Departamento de Segurança Pública de Xangai sob suspeita de concessão ilegal de empréstimos. Em 5 de abril deste ano, a Anxin Trust anunciou que Gao Tianguo morreu de doença em 4 de abril.
Actualmente, a Anxin Trust continua a promover a eliminação de riscos e a reestruturação. De acordo com o plano de reestruturação divulgado anteriormente, após a oferta não pública de ações, Shanghai Di’an se tornará o acionista controlador da Anxin trust, com uma taxa de participação de 44,44%, e a taxa de participação da guozhijie será reduzida de 52,44% para 29,13%. O atual controlador também será alterado de Gao Tianguo para nenhum controlador real. O plano de aumento fixo foi aprovado em abril deste ano.
De acordo com o relatório anual de 2021, a instituição de auditoria emitiu um parecer padrão sem reservas sobre o relatório financeiro da Anxin trust. Em 29 de abril, a empresa apresentou à Bolsa de Valores de Xangai o pedido de revogação de outros avisos de risco das ações da empresa, alegando que cumpria os requisitos básicos para revogar outros avisos de risco, mas depois retirou o pedido em 28 de maio, alegando que poderia proteger melhor os interesses dos investidores e revelar plenamente os riscos relacionados com a incerteza subsequente.
