Beijing huaru Technology Co., Ltd.
Anúncio sobre oferta pública inicial e listagem na GEM
Patrocinador (subscritor principal): Citic Securities Company Limited(600030)
ponta quente
Beijing huaru Technology Co., Ltd. (doravante denominada “tecnologia huaru”, “emissor” ou “empresa”) de acordo com as medidas para a administração da emissão e subscrição de valores mobiliários (ordem CSRC [n.º 144]) (doravante denominada “medidas administrativas”), as medidas para a administração do registro de ofertas públicas iniciais no mercado empresarial em crescimento (para implementação experimental) (ordem CSRC [n.º 167]) Disposições especiais sobre a emissão e subscrição de ofertas públicas iniciais no mercado empresarial em crescimento (anúncio CSRC [2021] No. 21), regras de implementação para a emissão e subscrição de ofertas públicas iniciais no mercado empresarial em crescimento da Bolsa de Valores de Shenzhen (revisto em 2021) (SZS [2021] No. 919) Regras detalhadas para a implementação da emissão on-line de ofertas públicas iniciais no mercado de Shenzhen (SZS [2018] No. 279) (doravante referidas como “regras detalhadas para a implementação da emissão on-line”) e regras detalhadas para a implementação da emissão off-line de ofertas públicas iniciais no mercado de Shenzhen (revisadas em 2020) (SZS [2020] No. 483) (doravante referidas como “regras detalhadas para a implementação da emissão off-line”) As especificações de subscrição para ofertas públicas iniciais no âmbito do sistema de registo (zsxf [2021] n.º 213), as regras administrativas para investidores offline em ofertas públicas iniciais (zsxf [2018] n.º 142), as regras administrativas para investidores offline em ofertas públicas iniciais no âmbito do sistema de registo (zsxf [2021] n.º 212) As regras detalhadas para a colocação de ações de oferta pública inicial (zsxf [2018] No. 142) e as disposições relevantes da Bolsa de Valores de Shenzhen (doravante denominada “SZSE”) sobre as regras de emissão e listagem de ações e as diretrizes operacionais mais recentes organizam a implementação de ações de oferta pública inicial e planejam ser listadas na gema.
Citic Securities Company Limited(600030) doravante referido como ” Citic Securities Company Limited(600030) sponsor (subscritor principal)”) serve como patrocinador (subscritor principal) desta oferta.
Este inquérito preliminar e a emissão off-line são conduzidos através da plataforma eletrônica de emissão off-line da Bolsa de Valores de Shenzhen e da plataforma de registro e liquidação da China Securities Depository and Clearing Corporation Limited Shenzhen Branch (doravante denominada “CSDCC Shenzhen Branch”). Para detalhes de inquérito preliminar e assinatura off-line, consulte o site da Bolsa de Valores de Shenzhen ( http://www.szse.cn. )As regras pormenorizadas para a implementação da emissão off-line e outras disposições pertinentes. Esta emissão on-line é realizada através do sistema de negociação da Bolsa de Valores de Shenzhen. Os investidores on-line são convidados a ler atentamente este anúncio e as regras detalhadas para a implementação da emissão on-line publicadas pela Bolsa de Valores de Shenzhen.
Solicita-se aos investidores que prestem atenção ao método de emissão, mecanismo de callback, assinatura e pagamento online e offline, suspensão da emissão, alienação de abandono de ações, etc.
1. Após o inquérito preliminar, o emitente e a instituição de recomendação (subscritor principal) devem, de acordo com as regras de exclusão estipuladas no anúncio sobre inquérito preliminar e recomendação de oferta pública inicial de ações pela Beijing huaru Technology Co., Ltd. e listagem na gema (doravante denominado “anúncio sobre inquérito preliminar e recomendação”), após exclusão dos resultados do inquérito preliminar que não atendam aos requisitos das cotações dos investidores, Por consenso, todos os objetos de colocação cujo preço de assinatura proposto é superior a 60,00 yuan / ação (excluindo 60,00 yuan / ação) serão eliminados; Todos os objetos de alocação com um preço de assinatura proposto de 60,00 yuan / ação e um valor de assinatura proposto de menos de 8,8 milhões de ações (excluindo 8,8 milhões de ações) são excluídos; Entre os objetos de colocação com um preço de assinatura proposto de 60,00 yuan / ação, uma quantidade de assinatura proposta de 8,8 milhões de ações e um tempo de assinatura de 14:40:06:224 em junho de 2022, 12 objetos de colocação são excluídos de baixo para cima de acordo com a ordem de colocação de objetos gerados automaticamente pela plataforma eletrônica de emissão offline da Bolsa de Valores de Shenzhen. Foram excluídos 74 objetos de colocação no processo acima, sendo que o número total de propostas de subscrição excluídas foi de 488,3 milhões de ações, representando 1,0158% do total de 480696 milhões de ações propostas a serem adquiridas após exclusão da cotação de investidores não qualificados nesta consulta preliminar. A parte excluída não participará de assinaturas offline e online. Por favor, consulte a parte marcada “rejeição de preço elevado” na “tabela anexa: inquérito preliminar e cotação de objetos de colocação” para a rejeição específica.
2. Com base nos resultados do inquérito preliminar, o emitente e o patrocinador (subscritor principal) negociaram e determinaram que o preço de oferta é de 52,03 yuan / ação, levando em conta o múltiplo de subscrição efetiva, o nível de avaliação de empresas comparáveis na indústria, a indústria do emitente, os fundamentos do emitente, as condições de mercado, a demanda por fundos levantados, riscos de subscrição e outros fatores, e nenhuma investigação cumulativa de lances será conduzida para emissão off-line.
Os investidores são solicitados a fazer assinaturas online e offline a este preço em 14 de junho de 2022 (t dia), sem pagar fundos de assinatura. A data de emissão off-line e assinatura e a data de assinatura on-line são 14 de junho de 2022 (t dia), dos quais o horário de assinatura off-line é 09:30-15:00, e o horário de assinatura on-line é 09:15-11:30, 13:00-15:00.
3. O preço desta oferta não deve exceder a mediana e a média ponderada das cotações de investidores offline após exclusão das cotações mais elevadas, bem como o Fundo de Investimento em Valores Mobiliários (doravante denominado “fundo público”), o Fundo Nacional da Segurança Social (doravante denominado “fundo de segurança social”), o fundo básico de seguro de velhice (doravante denominado “pensão”) estabelecido através da oferta pública após exclusão das cotações mais elevadas O valor inferior da cotação mediana e da média ponderada do fundo de anuidade da empresa (a seguir designado “fundo de anuidade da empresa”) estabelecido em conformidade com as medidas de gestão do fundo de anuidade da empresa e do fundo de seguros (a seguir designado “fundo de seguros”) de acordo com as medidas de gestão da utilização dos fundos de seguros.
Esta oferta não providenciará colocação estratégica para outros investidores externos. De acordo com o preço de oferta, as subsidiárias relevantes da instituição de recomendação não participam na colocação estratégica. Finalmente, esta oferta não será colocada a investidores estratégicos. A diferença entre a colocação estratégica inicial e a colocação estratégica final de 1318500 ações será transferida de volta para emissão off-line.
4. A emissão foi finalmente realizada através de uma combinação de inquérito off-line e colocação a investidores qualificados (doravante denominada “emissão off-line”) e emissão de preços on-line para investidores públicos sociais detentores de ações não restritas e recibos de depositário não restritos no mercado de Shenzhen (doravante denominada “emissão on-line”).
A emissão off-line foi conduzida através da plataforma eletrônica de emissão off-line da Bolsa de Valores de Shenzhen ( https://eipo.szse.cn. ) E a plataforma de registro e liquidação de CSDCC Shenzhen Branch; A emissão on-line foi realizada através do sistema de negociação da Bolsa de Valores de Shenzhen por meio de preços de assinatura ao valor de mercado.
5. Arranjo de período de venda restrito: não há restrição de circulação e acordo de período de venda restrito para as ações emitidas on-line, e eles podem ser circulados a partir da data em que as ações emitidas publicamente são listadas na Bolsa de Valores de Shenzhen.
A parte de emissão off-line adota o método proporcional de restrição de vendas, e os investidores off-line devem prometer que o período de restrição de vendas de 10% de suas ações alocadas (arredondadas para cima) é de 6 meses a partir da data da oferta pública inicial e da listagem do emitente.
Ou seja, 90% das ações alocadas a cada objeto de colocação são vendidas indefinidamente, e podem ser circuladas a partir da data em que as ações emitidas neste momento são listadas e negociadas na Bolsa de Valores de Shenzhen; O período restrito de venda de 10% das ações é de 6 meses, e o período restrito de venda começa a partir da data em que as ações emitidas são listadas e negociadas na Bolsa de Valores de Shenzhen. Quando investidores off-line participam da consulta preliminar e cotação e assinatura off-line, eles não precisam preencher o acordo de período restrito de vendas para os objetos de colocação sob sua gestão. Uma vez feita a cotação, eles serão considerados como tendo aceitado o acordo de período restrito de vendas on-line divulgado neste anúncio.
6. O investidor em linha deve expressar independentemente a sua intenção de comprar novas ações e não confiar plenamente a uma sociedade de valores mobiliários a compra de novas ações em seu nome.
7. Após a conclusão da assinatura on-line e off-line, o emissor e o patrocinador (subscritor principal) determinarão se habilitarão o mecanismo de callback de acordo com a situação geral da assinatura, e ajustarão o número de ofertas on-line e off-line. Ver “I. (VI) mecanismo de retorno de chamada” neste anúncio para o mecanismo específico de retorno de chamada.
8. Os investidores off-line devem, de acordo com o anúncio sobre os resultados de colocação inicial da Beijing huaru Technology Co., Ltd. em sua oferta pública inicial e listagem na gema (doravante referido como o anúncio sobre os resultados preliminares de colocação de emissão off-line), pagar os fundos de subscrição para novas ações na íntegra e no tempo antes das 16:00 de 16 de junho de 2022 (t + 2) de acordo com o preço final de emissão e quantidade de colocação preliminar, Os fundos de subscrição serão recebidos antes das 16:00 do dia 16 de Junho de 2022 (t+2).
Os fundos de subscrição serão pagos integralmente dentro do prazo especificado. Se os fundos de subscrição não forem pagos integralmente dentro do prazo especificado ou conforme necessário, todas as novas acções atribuídas ao objeto de colocação serão inválidas. Se as circunstâncias acima mencionadas ocorrerem quando várias novas ações forem emitidas no mesmo dia, todas as novas ações alocadas ao objeto de colocação no mesmo dia serão inválidas. Se diferentes objetos de colocação compartilharem contas bancárias, se os fundos de assinatura forem insuficientes, as novas ações alocadas aos objetos de colocação compartilhando contas bancárias serão inválidas. Investidores off-line recebem várias novas ações no mesmo dia. Por favor, pague por cada nova ação separadamente.
Depois de ganhar a assinatura de novas ações, os investidores on-line devem cumprir suas obrigações de pagamento de capital de acordo com o anúncio sobre os resultados da oferta pública inicial de ações pela Beijing huaru Technology Co., Ltd. e sua listagem na gema (doravante referido como o “anúncio sobre os resultados da loteria on-line”), e garantir que sua conta de capital eventualmente terá capital suficiente para a assinatura de novas ações em 16 de junho de 2022 (t + 2), e a parte insuficiente será considerada como desistência da assinatura, As consequências daí resultantes e as responsabilidades jurídicas relevantes são suportadas pelos próprios investidores. A transferência de fundos de investidores deve respeitar as disposições pertinentes da sociedade de valores mobiliários em que os investidores estão localizados.
As ações que investidores off-line e on-line desistem de sua assinatura devido ao pagamento insuficiente de fundos de assinatura devem ser subscritas pelo patrocinador (subscritor principal).
9. Se os investidores off-line que fornecem cotações efetivas não participarem da assinatura ou os investidores off-line que obtiveram a colocação preliminar não pagarem o valor da assinatura na íntegra e no prazo, eles serão considerados como estando em violação do contrato e assumirão a responsabilidade por violação do contrato. A instituição de recomendação (subscritor principal) deve relatar a violação à Associação de Valores Mobiliários da China para registro. Os tempos de violação da colocação de objetos nos mercados de ações da Bolsa de Valores de Pequim (doravante denominada “Bolsa de Valores de Pequim”), da Bolsa de Valores de Xangai (doravante denominada “Bolsa de Valores de Xangai”) e da Bolsa de Valores de Shenzhen serão calculados em conjunto. Durante o período de ser listado na lista restrita, o objeto de colocação não participará no inquérito offline e colocação de projetos relevantes nos mercados de ações de Pequim, Shanghai Stock Exchange e Shenzhen Stock Exchange.
Se o investidor online tiver ganho a lotaria por 3 vezes, mas não tiver pago integralmente no prazo de 12 meses consecutivos, não participará na subscrição online de novas acções, recibos de depósito, obrigações societárias convertíveis e obrigações societárias trocáveis no prazo de 6 meses (calculados em 180 dias naturais, incluindo o dia seguinte) a contar do dia seguinte da última declaração de abandono da subscrição do participante na liquidação. 10. Após deduzir o número final de colocações estratégicas, quando o número total de ações subscritas por investidores offline e online for inferior a 70% do número desta oferta pública, o emitente e o patrocinador (subscritor principal) suspenderão esta nova oferta de ações e divulgarão os motivos da suspensão e os acordos subsequentes.
11. O emitente e a instituição de recomendação (subscritor principal) solenemente lembram os investidores para prestar atenção aos riscos de investimento e fazer investimento racional, ler atentamente o anúncio especial sobre riscos de investimento de oferta pública inicial e listagem gem de Beijing huaru Technology Co., Ltd. publicado no China Securities Journal, Shanghai Securities News, tempos de títulos e Securities Daily em 13 de junho de 2022 (t-1), e compreender plenamente os riscos de mercado, Participar prudentemente neste IPO.
Dicas de avaliação e risco de investimento
1. O preço de oferta é de 52,03 yuan / ação. Os investidores são convidados a julgar a racionalidade do preço de oferta de acordo com as seguintes condições.
(1) De acordo com as diretrizes para a classificação da indústria de empresas listadas (revisadas em 2012) emitidas pelo CSRC, a indústria da empresa é “I65 software e indústria de serviços de tecnologia da informação”. A partir de 8 de junho de 2022 (T-4), a relação P / E estática média de “I65 software e indústria de serviços de tecnologia da informação” publicada pela China Securities Index Co., Ltd. no último mês foi de 42,13 vezes.
A partir de 8 de junho de 2022 (T-4), os rácios P/E das empresas listadas cujos principais negócios são semelhantes aos do emissor são os seguintes:
Em 2021, deduza a Cidade estática correspondente à Cidade estática correspondente ao estoque do dia T-4 em 2021 Código dos títulos: Abreviatura de títulos: non front EPS non back EPS rácio de ganhos de preço de fechamento – dedução da razão de ganhos não front – dedução de não back (yuan / ação) (yuan / ação) (yuan / ação) (2021) (2021)
Suzhou Medicalsystem Technology Co.Ltd(603990) .SH Suzhou Medicalsystem Technology Co.Ltd(603990) 0,2536 0,199823,26 91,74 116,41
Shenzhen Kingsun Science & Technology Co.Ltd(300235) .SZ 3 Beijing Creative Distribution Automation Co.Ltd(002350) ,1363 0,095210,06 73,83 105,63
Beijing Vrv Software Corporation Limited(300352) .SZ Beijing Vrv Software Corporation Limited(300352) -0.3033 -0.2964 4.58 – –
Fujian Apex Software Co.Ltd(603383) .SH Fujian Apex Software Co.Ltd(603383) 0,8040 0,730824,61 30,61 33,68
301213.sz tecnologia de visualização 0,7286 0,650946,14 63,32 70,88
Jushri Technologies Inc(300762) .SZ Jushri Technologies Inc(300762) 0,5988 0,527117,26 28,82 32,75
Xi’An Tian He Defense Technology Co.Ltd(300397) .SZ Xi’An Tian He Defense Technology Co.Ltd(300397) -0.1393 -0.200910.36 – –
Média aritmética (excluindo valores negativos) 57,66 71,87
Fonte de dados: informação eólica, dados a partir de 8 de junho de 2022
Nota 1: pode haver uma diferença mantissa no cálculo da relação P/E, que é causada pelo arredondamento.
Nota 2: EPS antes/após dedução dos lucros e prejuízos não recorrentes em 2021 = lucro líquido atribuível à empresa-mãe antes/após dedução dos lucros e prejuízos não recorrentes em 2021/capital social total no dia T-4.
O preço de emissão é de 52,03 yuan / ação, que é menor antes e depois de deduzir lucros e perdas não recorrentes do emissor em 2021
