Sinolink Securities Co.Ltd(600109)
Pareceres de verificação sobre Xinyaqiang Silicon Chemistry Co.Ltd(603155)
Sinolink Securities Co.Ltd(600109) De acordo com as disposições relevantes das diretrizes para a supervisão de empresas listadas nº 2 – requisitos regulamentares para a gestão e uso de fundos levantados por empresas listadas, e as diretrizes para a supervisão autodisciplina de empresas listadas na Bolsa de Valores de Xangai nº 1 – operação padronizada, verificação prudencial foi realizada sobre a situação de Xinyaqiang Silicon Chemistry Co.Ltd(603155)
1,Informação de base sobre os fundos angariados
Com a aprovação da resposta sobre a aprovação de Xinyaqiang Silicon Chemistry Co.Ltd(603155) oferta pública inicial de ações (zjxk [2020] No. 1589) emitida pela Comissão Reguladora de Valores Mobiliários da China, a empresa emitiu publicamente 3889000 RMB ações ordinárias (ações A) ao público a um preço de emissão de 31,85 yuan / ação. O montante total de fundos levantados foi 123864650000 yuan, após deduzir as despesas de recomendação, subscrição e emissão de 2952830188 yuan, Após deduzir outras despesas externas diretamente relacionadas com a emissão de títulos de capital próprio de RMB 911819812, o montante líquido de fundos efetivamente captados é de RMB 120000000000. A disponibilidade dos fundos levantados acima foi verificada por Contadores Públicos Certificados Ruihua (sociedade geral especial) e foi emitido um relatório de verificação de capital (rhyz [2020] No. 910001).
2,Alguns dos projetos investidos por fundos levantados são alterados desta vez
(I) construção efectiva do projecto a investir com fundos angariados
O investimento total planejado do “projeto de produto downstream de fenilclorosilano de alto desempenho 20000 toneladas / ano” (doravante referido como o “projeto original”) é de 917,33 milhões de yuans, incluindo 798,23 milhões de yuans de investimento em construção, 119,1 milhões de yuans de capital de giro e 805,7 milhões de yuans de investimento total planejado de fundos levantados.Os produtos do projeto incluem intermediários de silicone, resina de silicone fenil, óleo de silicone fenil e borracha de silicone fenil. A empresa implementou a construção passo a passo do projeto original. Actualmente
Pequenas vendas foram realizadas. Em 31 de dezembro de 2021, o projeto original realmente investiu 1222929 milhões de yuans, e o saldo não utilizado de fundos levantados de 6834071 milhões de yuans (incluindo juros) foi depositado na conta regulatória de fundos levantados. (II) proposta de alteração dos projectos de investimento dos fundos angariados
A empresa planeja alterar parte do montante do investimento dos fundos angariados do projeto original para “50000 toneladas de materiais de silício orgânico e projeto de produtos aditivos funcionais de alta pureza” (doravante denominado “novo projeto”), e o montante dos fundos angariados envolvidos na mudança é de RMB 400000000, representando 33,33% do montante líquido dos fundos angariados. O investimento total do projeto original é de 917,33 milhões de yuans, o montante de fundos levantados usado é de 805,7 milhões de yuans, e o montante investido é de 1222929 milhões de yuans. Após esta mudança parcial do montante de investimento de fundos levantados, o investimento total e escala de construção do projeto original permanecerá inalterado, e os fundos de construção insuficientes do projeto original serão levantados pela própria empresa. O montante total de investimento no novo projeto é de cerca de 800 milhões de yuans, e o montante total de fundos levantados a ser usado é de 400 milhões de yuans.
Além disso, o projeto original estava originalmente programado para atingir o estado útil em agosto de 2022. No entanto, durante a construção do projeto, devido a múltiplos fatores, especialmente os fatores de correspondência de capacidade com os produtos de matéria-prima do projeto fenilclorosilano, a empresa ajustou moderadamente o ritmo de construção do projeto original. Após cuidadosa consideração, propõe-se ajustar a data prevista do estado útil do projeto original para dezembro de 2023.
III) Detalhes dos novos projectos
1. Nome do projeto: materiais de silício orgânico e aditivos funcionais de alta pureza com uma produção anual de 50000 toneladas.
2. Entidade executora: Hubei Xinyaqiang Silicon Chemistry Co.Ltd(603155) silicon Material Co., Ltd. (nome provisório, sujeito à aprovação do departamento de supervisão de mercado e administração), com um capital social de RMB 500 milhões, dos quais a empresa subscreveu RMB 400 milhões, representando 80% do capital social da joint venture; Hubei Xingrui silicon materials Co., Ltd. ( Hubei Xingfa Chemicals Group Co.Ltd(600141) subsidiária de propriedade integral, doravante referida como “materiais de silício Xingrui”) subscreveu 100 milhões de yuans, representando 20% do capital social da joint venture.
3. endereço de construção: Parque industrial novo material de Yichang Hubei Xingfa Chemicals Group Co.Ltd(600141) , distrito de Yiting, cidade de Yichang.
4. escala de construção e conteúdo: terá uma capacidade de produção anual de 17000 toneladas de hexamethyldisilazane (incluindo 2000 toneladas de grau eletrônico), 5000 toneladas de hexamethyldisiloxane, 4200 toneladas de tetramethyldivinildisiloxane, 600 toneladas de tetramethyldivinildisiloxane, 1880 toneladas de clorosilano de vinil dimetil, 3000 toneladas de lítio bis trimethylsililamino, 3000 toneladas de dicarbonato de butilo di tert e outros produtos.
5. Estimativa de investimento total do projeto: o investimento total do projeto é de cerca de 800000000 yuan, incluindo 400000000 yuan de fundos levantados. A parte insuficiente é auto-levantada por Hubei Xinyaqiang Silicon Chemistry Co.Ltd(603155)
3,Razões específicas para a mudança de alguns projetos de investimento com fundos levantados
Como principal fabricante de aditivos funcionais organosilínicos, os produtos envolvidos no novo projeto incluem principalmente os principais produtos existentes da empresa e alguns novos produtos. Nos últimos anos, o campo de aplicação dos produtos da empresa tem se expandido, e a demanda do mercado global aumentou gradualmente. Os produtos da empresa são de qualidade líder da indústria, tecnologia de produto madura, alto reconhecimento do cliente e têm bom espaço de desenvolvimento do mercado. Depois que o projeto é concluído, pode rapidamente realizar benefícios. Portanto, propõe-se a mudança dos recursos arrecadados para novos projetos para atender rapidamente a demanda do mercado e impulsionar a rentabilidade sustentável da empresa. A nova empresa de sistema principal de implementação de projeto e materiais de silício Xingrui são estabelecidos em conjunto, o que pode combinar plenamente suas vantagens de escala na indústria de silicone para melhorar a garantia de fornecimento de matérias-primas. Devido à urgência da implementação do novo projeto, a fim de melhorar a eficiência do uso e a renda de investimento dos fundos levantados, a empresa planeja reduzir o montante de investimento dos fundos levantados do projeto original em 400000000 yuan para a construção do novo projeto de acordo com as prioridades da construção dos projetos investidos pelos fundos levantados.
4,O impacto desta mudança na empresa de alguns projetos de investimento com fundos levantados
A mudança de alguns projetos de investimento com recursos angariados baseia-se na estratégia de desenvolvimento da empresa e na decisão prudente tomada de acordo com a implementação real do projeto, o que é propício para melhorar a eficiência de uso dos fundos angariados. Não há mudança dissimulada da direção de investimento dos fundos angariados e danos aos interesses de outros acionistas, o que não terá um impacto adverso significativo no funcionamento normal da empresa, e está em consonância com o plano de desenvolvimento a longo prazo da empresa. A empresa fortalecerá a supervisão do progresso da construção do projeto e promoverá ativamente a construção de projetos com fundos levantados.
Os riscos e contramedidas do novo projeto são os seguintes:
I) Risco de que novos produtos não possam desenvolver o mercado a tempo
Depois que o novo projeto é colocado em operação, a empresa adicionará 50000 toneladas de materiais organossilicos e aditivos funcionais de alta pureza, o que exige que a empresa realize expansão do mercado em larga escala. Embora a empresa tenha realizado uma demonstração prudente de viabilidade para o novo projeto e adotado uma série de medidas como gestão de marketing, construção de talentos e expansão do mercado para o desenvolvimento de novos produtos, se houver mudanças adversas na demanda do mercado, concorrência do mercado e situação de desenvolvimento da indústria, a empresa enfrentará o risco de que os novos produtos não possam desenvolver o mercado a tempo.
II) novo risco de execução do projecto
Embora o novo projeto tenha sido rigorosa e plenamente demonstrado, ainda não formou um relatório de estudo de viabilidade. Durante a execução do novo projeto, ele pode ser confrontado com mudanças adversas no ambiente macroeconômico, condições da indústria, políticas industriais e outros fatores, ou o projeto pode ser atrasado ou incapaz de ser implementado devido ao lento andamento da construção do projeto e o controle inadequado do orçamento do projeto, ou o rendimento esperado não pode ser alcançado após a implementação, afetando negativamente a realização e desenvolvimento sustentável do plano de negócios da empresa.
III) Risco de aprovação de novos projectos
O tema de implementação do novo projeto ainda não passou pelo registro. A mudança do projeto investido com recursos arrecadados precisa ser revisada pela assembleia geral de acionistas. A implementação do novo projeto também precisa passar pelos procedimentos de arquivamento, avaliação ambiental, avaliação de segurança e outros procedimentos de aprovação. O depósito ou aprovação acima mencionado é um pré-requisito para a implementação de novos projetos, havendo incerteza sobre se pode ser aprovado pelos departamentos governamentais competentes e o tempo de aprovação final.
Diante dos riscos acima, a empresa fortalecerá a gestão de novos projetos, prevenirá e resolverá ativamente vários riscos, de modo a obter um bom retorno sobre o investimento. A empresa realizará as obrigações de divulgação de informações de acompanhamento em tempo hábil, em estrita conformidade com as disposições das leis e regulamentos relevantes. Os investidores são gentilmente convidados a investir com cautela e prestar atenção aos riscos de investimento.
Além disso, Hubei Xinyaqiang Silicon Chemistry Co.Ltd(603155) . Após o projeto ter concluído os procedimentos de deliberação da assembleia geral de acionistas, a empresa passará pelo depósito do projeto, aprovação e outros procedimentos de acordo com os requisitos das leis e regulamentos relevantes.
5,Supervisão dos fundos levantados após este ajuste
A fim de padronizar o uso e a gestão dos fundos levantados e proteger os legítimos direitos e interesses dos investidores, de acordo com o disposto nas diretrizes para a supervisão das empresas listadas nº 2 – requisitos regulamentares para a gestão e uso dos fundos levantados pelas empresas listadas e as diretrizes para a supervisão autodisciplina das empresas listadas na bolsa de valores de Xangai nº 1 – operação padronizada, a fim de fortalecer a supervisão dos fundos levantados, o conselho de administração aprovou Hubei Xinyaqiang Silicon Chemistry Co.Ltd(603155) , E autorizar a administração a abrir uma conta especial para fundos levantados e assinar um acordo de supervisão tripartida para fundos levantados. A empresa cumprirá a obrigação de divulgação de informações em tempo hábil, em estrita conformidade com as leis e regulamentos de acordo com o andamento das questões relevantes.
6,Procedimentos de aprovação relevantes e comentários de revisão
Em 20 de junho de 2022, a empresa realizou a quarta reunião do terceiro conselho de administração e a quarta reunião do terceiro conselho de fiscalização, que deliberaram e adotaram respectivamente a proposta de alteração de alguns projetos de investimento com recursos captados. Os diretores independentes da empresa expressaram suas opiniões independentes. O assunto não será executado até que seja submetido à assembleia geral de acionistas da sociedade para deliberação e aprovação.
7,Recomendação Pareceres das instituições
Após verificação, a instituição de recomendação considera que:
A mudança de parte dos projetos de investimento da empresa financiados por recursos arrecadados foi deliberada e aprovada na quarta reunião do terceiro conselho de administração e na quarta reunião do terceiro conselho de fiscalização, e os diretores independentes expressaram seu consentimento explícito, o que só pode ser implementado após ser submetido à assembleia geral de acionistas para deliberação e aprovação. A empresa realizou os procedimentos de aprovação necessários, e os procedimentos de tomada de decisão estão em conformidade com as leis e regulamentos relevantes. A instituição de recomendação não tem objecções a Xinyaqiang Silicon Chemistry Co.Ltd(603155) .
(sem texto abaixo)
(não há texto nesta página, que é a página de assinatura de Sinolink Securities Co.Ltd(600109) Xinyaqiang Silicon Chemistry Co.Ltd(603155)
Representante do patrocinador:
Yu Miao, Yin baikuan
