[A visão de investimento de Zhou]:
(1) de acordo com as estatísticas incompletas da rede de geração de energia eólica Polaris, durante o período de “14º plano de cinco anos”, a capacidade instalada total planejada de energia eólica offshore na China excederá 100gw, excedendo as expectativas anteriores do mercado. O espaço de desenvolvimento a longo prazo da trilha de Haifeng é amplo. Como o elo central da cadeia industrial de Haifeng, o cabo submarino tem as características de barreiras de alta concorrência e padrão de concorrência estável. Trazer novas oportunidades de “aumento simultâneo de volume e preço” para a indústria de cabos submarinos, e espera-se que o líder se beneficie do núcleo. Recomenda-se que [ Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) ]; Concentre-se em [ Ningbo Orient Wires & Cables Co.Ltd(603606) ], [ Hengtong Optic-Electric Co.Ltd(600487) ], etc;
(2) o estado atribui importância ao desenvolvimento da economia digital. A Internet industrial foi escrita no relatório de trabalho do governo por cinco vezes. Este ano, a primeira menção de “acelerar” o desenvolvimento da Internet industrial reflete a era do duplo carbono. O desenvolvimento da Internet industrial / fabricação inteligente é iminente. É uma tecnologia chave para a transformação inteligente digital das empresas tradicionais, e atribui importância às oportunidades de desenvolvimento da Internet industrial / fabricação inteligente;
(3) de acordo com o relatório financeiro dos operadores em janeiro, o número de usuários de 5g na China atingiu 758 milhões, e a base para o desenvolvimento de aplicativos de 5g foi gradualmente consolidada.A Internet das coisas e veículos em rede inteligentes são a direção de aplicação sobre a qual estamos otimistas por um longo tempo, com foco em oportunidades de investimento em indústrias como controladores, lentes ópticas, lidar, conectores e módulos;
(4) as despesas de capital de Baidu e Alibaba em 2021q4 aumentaram significativamente ano a ano. As despesas de capital de Baidu atingiram 4,237 bilhões de yuans, um aumento significativo ano a ano de 94,54%, um aumento mensal de 59,05%, e as despesas de capital do Alibaba atingiram 9,253 bilhões de yuans, um aumento ano a ano de 90,04%; Combinadas com os dados da aspeed de janeiro a fevereiro de 2022, as taxas de crescimento homólogas de janeiro a fevereiro de 2022 foram 61,46% e 32,53%, respectivamente; Assim como os cinco grandes gigantes da nuvem na América do Norte, as despesas de capital do quarto trimestre alcançaram um rápido crescimento em 2021. Estamos otimistas com a expectativa geral de 2022. Julgamos que a cadeia da indústria de nuvem deve se recuperar gradualmente, e sugerimos focar em oportunidades de investimento em equipamentos de rede, dispositivos ópticos, equipamentos de TI, controle de temperatura e armazenamento de energia.
[Dinâmica Industrial e perspectiva de investimento]:
[energia eólica offshore] o planejamento eólico offshore nacional deve exceder 100gw, e atenção é dada às oportunidades de investimento de empresas líderes na indústria de cabos submarinos. De acordo com as estatísticas incompletas da rede de geração de energia eólica Polaris, durante o 14º período do Plano Quinquenal, a capacidade instalada total de energia eólica offshore na China excedeu 100gw, e políticas de planejamento e apoio de energia eólica offshore foram emitidas em áreas costeiras em todo o país. Ao mesmo tempo, com a redução gradual dos preços das turbinas eólicas offshore e custos de construção, a energia eólica offshore da China deve inaugurar o desenvolvimento explosivo durante o 14º período do Plano Quinquenal, Como uma parte importante da cadeia industrial de Haifeng, o cabo submarino tem grande espaço de mercado, forte certeza de desenvolvimento, altas barreiras industriais, vantagens óbvias do primeiro movimento e padrão estável da concorrência. Principais recomendações: [ Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) ]; Principais preocupações: [ Ningbo Orient Wires & Cables Co.Ltd(603606) ], [ Hengtong Optic-Electric Co.Ltd(600487) ], etc.
[Internet das coisas] muitos módulos lançaram novos produtos / passaram a certificação, e a indústria da Internet das coisas deve acelerar seu desenvolvimento Meig Smart Technology Co.Ltd(002881) soltar gato 1. os módulos slm323 e slm332 são equipados com chip LTE v8850 Ziguang zhanrui, que pode atender às necessidades dos clientes para substituição de esquema e produtos de pequeno porte. Os produtos do módulo podem ser aplicados a uma variedade de cenários, tais como medidores industriais, equipamentos compartilhados e monitoramento de segurança, e ajudar a acelerar a comercialização de produtos parceiros no campo do baixo consumo de energia da Internet das coisas Quectel Wireless Solutions Co.Ltd(603236) lte-um módulo de especificação de veículo ag525r-gl obteve uma série de certificações globais.Com base no chip Qualcomm sa415m, sua segurança e precisão foram melhoradas ainda mais, e tem rica experiência em produção em massa, que irá acelerar o pouso e uso comercial do módulo de especificação de veículos Quectel Wireless Solutions Co.Ltd(603236) no exterior, e continuamente permitir o desenvolvimento da Internet da indústria de veículos. Principais recomendações: [ Fibocom Wireless Inc(300638) ] (líder do módulo do veículo), [ Meig Smart Technology Co.Ltd(002881) ] (empresa de ponta do módulo do veículo), [ Queclink Wireless Solutions Co.Ltd(300590) ] (líder do terminal do veículo na era inteligente dos veículos elétricos de duas rodas), [ Quectel Wireless Solutions Co.Ltd(603236) ] (líder do módulo do veículo), etc.
[Internet industrial / manufatura inteligente] o white paper “5g TSN practice and prospect for industrial Internet” foi lançado, e a transformação digital aumentou a demanda pela Internet industrial. Durante a conferência mundial de comunicação móvel em Barcelona em 2022, Zte Corporation(000063) e o Instituto de Pesquisa Móvel da China lançaram conjuntamente o white paper “5gtsn prática e perspectiva para a Internet industrial”, que promoveu ainda mais a profunda integração da Internet industrial e da indústria. Com a melhoria gradual do nível de fabricação industrial da China, a transformação inteligente e digital tornou-se uma opção necessária para as empresas moverem-se para o desenvolvimento de alta qualidade. Várias sub-faixas, tais como software industrial, plataforma industrial da Internet e soluções de fabricação inteligente devem continuar a beneficiar; Por outro lado, a competitividade central da plataforma industrial da Internet da China foi continuamente aumentada, e a combinação com a indústria de fabricação tradicional liberou ainda mais a produtividade da China. No futuro, a plataforma industrial da Internet da China deve inaugurar um ponto de inflexão de rápido desenvolvimento. Principais recomendações: [ Shanghai Baosight Software Co.Ltd(600845) ], [ Zhejiang Supcon Technology Co.Ltd(688777) ], [ Beijing Kingsoft Office Software Inc(688111) ], [ Nancal Technology Co.Ltd(603859) ], [ Guangzhou Sie Consulting Co.Ltd(300687) ], [ Unisplendour Corporation Limited(000938) ], [ Zte Corporation(000063) ], etc.
[tendência setorial]: nesta semana (3,7-3,11), na indústria Shenwan, o índice de comunicação (Shenwan) caiu 3,60%, ficando em primeiro lugar no setor TMT, com uma relação P / E dinâmica de 37,41 e segundo no setor TMT. Em termos de entrada líquida de ações fundiárias conectadas, as cinco principais entradas incluem Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) (2017 milhões de ações), Sumavision Technologies Co.Ltd(300079) (444 milhões de ações), Jiangsu Shagang Co.Ltd(002075) (3,88 milhões de ações), Addsino Co.Ltd(000547) (3,79 milhões de ações), Guomai Technologies Inc(002093) (3,23 milhões de ações); Em termos de saídas líquidas de LST, as cinco principais saídas incluem China United Network Communications Limited(600050) (- 315600 acções), Wangsu Science & Technology Co.Ltd(300017) (- 15310000 acções), Foxconn Industrial Internet Co.Ltd(601138) (- 1496000 acções), Ningbo Joyson Electronic Corp(600699) (- 1144000 acções), e Beijing Sinnet Technology Co.Ltd(300383) (- 6200000 acções).
The focus of the week is focused on the focus of the week with the focus of the focus of the week of the focus of the week of ”’ etc.
[empresa chave] a Internet industrial / fabricação inteligente de [empresa chave] a Internet industrial da [empresa chave] Internet industrial / fabricação inteligente ( Shanghai Baosight Software Co.Ltd(600845) Unisplendour Corporation Limited(000938) etc.); Nova energia e veículo em rede inteligente A lente da Óptica: a óptica Shun, Hongda Xingye Co.Ltd(002002) 036′ ; lidar: tecnologia de tocha; Advanced Fiber Resources (Zhuhai) Ltd(300620) , Optowide Technologies Co.Ltd(688195) Suzhou Tfc Optical Communication Co.Ltd(300394) etc.; módulo / módulo a bordo: Fibocom Wireless Inc(300638) Quectel Wireless Solutions Co.Ltd(603236) Meig Smart Technology Co.Ltd(002881) Hangzhou Hopechart Iot Technology Co.Ltd(688288) , Queclink Wireless Solutions Co.Ltd(300590) etc; Conectores: Electric Connector Technology Co.Ltd(300679) etc; Sistema de navegação: Shanghai Huace Navigation Technology Ltd(300627) etc.); “Nova energia +” (energia eólica offshore: Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) , Hengtong Optic-Electric Co.Ltd(600487) ; controlo da temperatura de refrigeração líquida: Shenzhen Envicool Technology Co.Ltd(002837) , Guangdong Shenling Environmental Systems Co.Ltd(301018) , Guangzhou Goaland Energy Conservation Tech Co.Ltd(300499) etc.; armazenamento de energia: Kehua Data Co.Ltd(002335) etc.); Internet das coisas / poder Internet das coisas ( Willfar Information Technology Co.Ltd(688100) , Beijing Inhand Networks Technology Co.Ltd(688080) etc.); computação em nuvem (IDC: (IDC: ‘s Shanghai Baosight Software Co.Ltd(600845) Eoptolink Technology Inc.Ltd(300502) , Zhongji Innolight Co.Ltd(300308) , Accelink Technologies Co.Ltd(002281) , Suzhou Tfc Optical Communication Co.Ltd(300394) etc.; SaaS: Beijing Kingsoft Office Software Inc(688111) , BiliBili, Bili, Guangzhou Shiyuan Electronic Technology Company Limited(002841) , Yealink Network Technology Co.Ltd(300628) , sound network Bizconf Telecom Co.Ltd(300578) , Montnets Cloud Technology Group Co.Ltd(002123) etc.); Comunicações militares / Internet via satélite ( Guangzhou Haige Communications Group Incorporated Company(002465) , Tianjin 712 Communication & Broadcasting Co.Ltd(603712) , Jushri Technologies Inc(300762) , China Satellite Communications Co.Ltd(601698) etc.); Operadores (China Mobile, China Telecom Corporation Limited(601728) , China United Network Communications Limited(600050) etc.).
Dicas de risco: 5g construção não é como esperado, o desenvolvimento de computação em nuvem não é como esperado, fricção comercial sino-americana, propagação da epidemia covid-19.
