As duas sessões terminaram com políticas favoráveis para incineração de resíduos, tratamento de esgoto e remediação do solo. 1. De 4 a 11 de março, as duas sessões foram realizadas em Pequim. Em nome dos membros, eles apresentaram uma série de propostas sobre a indústria de proteção ambiental. Em termos de gestão de bacias hidrográficas, reforçaremos a proteção ecológica e a gestão nas bacias hidrográficas do Rio Amarelo e Yangtze. Em termos de tratamento de resíduos, sugere-se a formulação do “catálogo sem queima” da indústria de incineração de resíduos; Otimizar e padronizar ainda mais o tratamento de resíduos de cozinha; Melhorar a construção de instalações de tratamento de resíduos e eliminação terminal. Em termos de tratamento de esgoto, sugere-se fortalecer o tratamento de esgoto doméstico rural; Revisar a regulamentação sobre drenagem urbana e tratamento de esgotos; Avaliar de forma abrangente o efeito real e o risco do descarte de lodo para evitar a transferência de poluentes entre sólidos, gás e água. Espera-se que a proposta melhore ainda mais o espaço de procura dos projectos de protecção ambiental e beneficie as empresas de tratamento de águas residuais e incineração de resíduos. 2. Em 10 de março, a Secretaria Municipal de Meio Ambiente de Xangai emitiu um aviso sobre a impressão e distribuição do 14º plano quinquenal para a prevenção e controle da poluição do solo e das águas subterrâneas em Xangai. O plano propõe que, durante o período do 14º Plano Quinquenal, as principais tarefas de reforço da prevenção e controlo das fontes de poluição industrial e aprofundamento da inovação científica e tecnológica sejam garantidas através do aumento do investimento de capital e da expansão dos canais de garantia de financiamento. O plano promoverá a investigação e remediação de fontes de poluição, melhorará o nível fino e científico da prevenção e controle da poluição do solo e das águas subterrâneas e melhorará o sistema de controle de risco e supervisão da remediação, que deverá abrir espaço para a demanda de monitoramento do solo e tratamento de esgotos. 1) Em termos de eliminação de resíduos, recomenda-se prestar atenção a Zhejiang Weiming Environment Protection Co.Ltd(603568) , que é líder na indústria de ovas e tem pedidos suficientes; Excelente gestão Grandblue Environment Co.Ltd(600323) . 2) Em termos de tratamento de esgoto, recomenda-se prestar atenção à indústria da água de Hongcheng com avaliação atraente e taxa de dividendos; Fabricante e fornecedor de equipamentos de membrana de classe mundial Beijing Originwater Technology Co.Ltd(300070) . 3) Em termos de remediação e teste do solo, recomenda-se prestar atenção a: ele tem o líder de testes do inquérito detalhado nacional da poluição do solo e laboratório de testes Centre Testing International Group Co.Ltd(300012) ; A quota de mercado do negócio de remediação do solo é Beijing Geoenviron Engineering & Technology Inc(603588) .
A política monetária mudou oficialmente para a flexibilização. De acordo com a visão do grupo macro Guosheng: (1) política monetária: a moeda larga está caindo gradualmente, o crédito amplo está a caminho, e crescimento estável com alavancagem pode ser esperado. O relatório de política monetária do banco central do quarto trimestre continuou a definir o tom de “dar pleno uso às funções duplas de agregado e estrutura; força suficiente, força precisa e força forward; efetivamente expandir empréstimos”, e reconfirma que a política monetária mudou oficialmente para uma flexibilização abrangente. Desde o final do ano passado, a LPR de um ano foi reduzida em 20 de dezembro, a obrigação de reserva padrão foi reduzida em 6 de dezembro, a taxa de juros foi reduzida em 17 de janeiro e a LPR foi reduzida novamente em 20 de janeiro. Em janeiro, a nova finança social atingiu 6,17 trilhões de yuans, a nova escala em um único mês atingiu um recorde e o baixo crescimento de seis meses do crédito corporativo terminou, apontando para o fato de que o crédito está a caminho. No futuro, com a política imobiliária frouxa e sobrepeso, espera-se que as finanças sociais mantenham um alto crescimento, e a taxa de crescimento do estoque de finanças sociais no primeiro trimestre deve ser de 10,5% – 11%. (2) Tendência da taxa de juro: olhando para trás, a principal contradição das obrigações de taxa de juro no futuro é o jogo entre “moeda larga” e “crédito amplo”.
Avaliação de fundo, com foco em ativos operacionais estáveis e empresas com fundamentos invertidos. Nos últimos três anos, o desempenho do setor de proteção ambiental tem sido lento, e a avaliação e posições ainda são baixas. A introdução de REITs de proteção ambiental fornece novas ferramentas de financiamento patrimonial. Operações de controle da poluição, como esgoto urbano e tratamento de resíduos, resíduos sólidos e tratamento de resíduos perigosos são indústrias chave. Empresas com fortes vantagens técnicas e alta barreira de parede são favorecidas. 1. Empresas de incineração de resíduos com forte crescimento e certeza, Preste atenção a Zhejiang Weiming Environment Protection Co.Ltd(603568) (ROE líder do setor e pedidos suficientes), Grandblue Environment Co.Ltd(600323) (crescimento constante e vantagens óbvias de avaliação); 2. Empresas de eliminação de resíduos perigosos com projetos ricos em mãos, tecnologia forte e barreiras altas prestam atenção a Zhefu Holding Group Co.Ltd(002266) (novo líder de resíduos perigosos e layout de toda a cadeia industrial), 608588 (líder de remediação do solo beneficiando de financiamento de melhoria); 3. empresas de água cujo valor é esperado para ser reavaliado prestar atenção à indústria de água Hongcheng (o mercado de esgoto Jiangxi tem grande potencial, e a avaliação e taxa de dividendos são atraentes).
Notícias da indústria: 1) o volume total de negociação da cota de emissão de carbono do mercado nacional de carbono (CEA) esta semana foi de 1860 toneladas, com um volume de negócios total de 10633600 yuan. O volume de negociação semanal do acordo de listagem foi de 1860 toneladas, com um volume de negócios semanal de 10633600 yuan. O preço de negociação mais alto foi de 58,00 yuan / ton, e o menor preço de negociação foi de 57,00 yuan / ton. O preço de fechamento na sexta-feira foi de 57,60 yuan / ton, queda de 0,52% em relação à sexta-feira passada; 2) Foi emitido o plano de prevenção e controle da poluição ambiental por resíduos sólidos industriais na província de Hainan (20222025) (Projeto de comentários).
Revisão do mercado de placas: a placa de proteção ambiental teve um bom desempenho esta semana, superando o mercado e a gema. Na semana passada, o Índice Composto de Xangai caiu – 4,00%, o índice de gemas caiu – 3,03%, projetos e serviços de proteção ambiental caiu – 2,60%, superando o Índice Composto de Xangai em 1,40% e a gema em 0,43%; As utilidades públicas caíram – 4,48%, abaixo do desempenho do Índice Composto de Xangai em – 0,48% e abaixo do desempenho da gema em – 1,46%. Monitorização (- 5,32%), atmosfera (- 4,25%), tratamento de água (- 3,34%), resíduos sólidos (- 6,67%), exploração da água (- 1,56%), economia de energia (- 2,06%).
Dica de risco: a política de proteção ambiental e supervisão são menores do que o esperado, e a demanda da indústria é menor do que o esperado.
