Visão central da indústria:
Na semana passada, o índice CSI 300 caiu 4,22%, a indústria de computadores Shenwan caiu 3,71%, superando o índice em 0,51pct, ficando em 8º lugar na indústria de nível Shenwan. Acreditamos que a tendência positiva de médio e longo prazo do mercado permanece inalterada. Recomendamos que os investidores prestem atenção a metas de alta qualidade com forte certeza de desempenho e recomendem segmentos de alto perfil como Internet industrial, software industrial, inovação da informação, condução inteligente e segurança de rede.
Principais pontos de investimento:
O Ministério da indústria e tecnologia da informação emitiu as diretrizes para a construção da Internet de veículos segurança de rede e sistema padrão de segurança de dados: veículos conectados à Internet inteligentes produzirão Beijing Vastdata Technology Co.Ltd(603138) , e há grandes riscos de segurança de rede e segurança de dados na nuvem, veículo e estradas termina. Portanto, enquanto desenvolve vigorosamente a Internet de veículos, o problema de segurança não pode ser ignorado. O Ministério da Indústria e Tecnologia da Informação propõe construir um sistema padrão para a segurança de rede de veículos Internet e segurança de dados, que deve acelerar a implementação da segurança da Internet de veículos, e abrir um novo espaço incremental para a indústria de segurança de rede.
O primeiro-ministro Li Keqiang disse que todo o país realizará a eletronização do cartão de identificação este ano: o cartão de identificação eletrônico é um componente necessário para os órgãos governamentais promoverem profundamente o serviço em rede e um elo importante na construção do governo digital. Desta vez, o Premier Li Keqiang reiterou que “todo o país realizará a eletronização do cartão de identificação este ano” e definiu um calendário para a implementação do cartão de identificação eletrônico. Espera-se que o setor relacionado à identidade eletrônica traga um crescimento explosivo na demanda, e a demanda por proteção da segurança da informação relacionada aos cartões de identidade eletrônicos também aumente.
A avaliação da indústria é menor do que o centro histórico, e a atenção da indústria aumentou: o volume médio de negociação no último domingo foi de 66,788 bilhões de yuans, e a atividade comercial aumentou ligeiramente. Do ponto de vista da valorização, a PE (TTM) da indústria informática SW foi ajustada para 38,77 vezes, 50,61 vezes menor que a média histórica desde 2016, e a avaliação da indústria é inferior ao nível central histórico.
Na semana passada, o desempenho do sector informático foi relativamente concentrado: 53 stocks aumentaram, 245 stocks caíram e 2 stocks ficaram estáveis. O número de estoques crescentes representou 17,67%.
Sugestão de investimento: com a nova infraestrutura como núcleo, acelere o processo de cloud, inteligência e digitalização das empresas. A partir do mercado e avaliação de 2021q1-q4, a avaliação da indústria de computadores se recuperou no fundo. A partir da configuração das posições dos fundos em 2021q4, a configuração da indústria da computação ainda é baixa. A partir do desempenho de 2021q1-q3, inteligência artificial, inovação da informação, informatização da construção civil, computação em nuvem e outras áreas têm um bom desempenho, sugerindo-se focar nas mudanças de pedidos das empresas e gastos de capital em áreas relevantes. Recomendamos principalmente os campos da Internet industrial, software industrial, inovação da informação, condução inteligente e segurança de rede.
Fatores de risco: risco geopolítico global, promoção de tecnologia não atende às expectativas e gastos de capital de TI da indústria são menores do que o esperado.
