Os usuários/receitas da Tiktok estão crescendo rapidamente e começaram a competir globalmente com o Facebook/snapchat
Desde 2016, os downloads do tiktok e a receita mensal de aplicativos continuaram a aumentar rapidamente. Em 2021q4, existem 651 milhões de Maus em todo o mundo, mantendo uma vantagem de mais de 20% sobre o snapchat no mundo / América do Norte / Ásia Pacífico. A aderência do usuário continuou a aumentar, e o tempo médio de uso diário por unidade de usuário aumentou constantemente, chegando a 78,83 minutos em 2021q4.
IDFA teve bom desempenho sob o novo acordo, e o atributo UGC estabeleceu uma boa base para o crescimento dos negócios de publicidade
Em abril de 2021, a IDFA ajustou o acordo de privacidade do usuário no âmbito do novo acordo. Se os usuários se recusarem a rastrear dados, a plataforma de publicidade não poderá obter informações do dispositivo e exibir anúncios personalizados de acordo com retratos do usuário. A eficiência da exposição à publicidade será reduzida e a medição do valor do tráfego será mais difícil. A Tiktok for business (ttfb) tem maior adaptabilidade sob o novo sistema. Ao mesmo tempo, seu negócio de publicidade baseado em UGC, como publicidade de desafio e marketing de celebridades, tem excelente desempenho, interação de alta qualidade, negócios de publicidade clara e bom crescimento.
O comércio eletrônico promoveu organicamente o modelo maduro da China, e o piloto da construção de closed-loop + aplicativo independente foi promovido sem problemas
A Tiktok tira lições da experiência de desenvolvimento do comércio eletrônico comercial na China e gradualmente populariza os modelos maduros da China para mercados estrangeiros, contando com a enorme entrada de tráfego da tiktok. Acreditamos que o progresso do desenvolvimento do e-commerce tiktok é equivalente ao de 20182019, e espera-se promover gradualmente a integração em circuito fechado do e-commerce a partir dos aspectos de logística, armazenamento e ecologia de serviços no futuro.
O layout da transmissão ao vivo de entretenimento leva muito tempo, e a guilda aberta cria uma cadeia ecológica
Em 2021, a tiktok lançou a versão PC antes do shuaiyin para atender aos hábitos de visualização ao vivo dos usuários estrangeiros. Ao mesmo tempo, abriu a guilda para construir uma cadeia ecológica de transmissão ao vivo, e gradualmente amadureceu na distribuição de tráfego, incubação de celebridades e gestão de celebridades. Espera-se alcançar um crescimento sustentável com a promoção da comercialização.
Sugestões de investimento:
A Tiktok está atualmente em fase de rápido crescimento de usuários e comercialização precoce. Acreditamos que devemos nos concentrar em oportunidades de investimento relacionadas à publicidade e comércio eletrônico.
\u3000\u30001. Marketing publicitário: os agentes publicitários são uma parte importante da ecologia da plataforma. Os anunciantes colocam anúncios no aplicativo tiktok através de agentes para orientar sua aplicação de produto ou promoção da marca. Com o crescimento dos usuários tiktok e a melhoria contínua dos dados de multidão de publicidade no futuro, esperamos que os anunciantes continuem a aumentar seu investimento na plataforma tiktok, e a receita de publicidade tiktok aumentará ainda mais, o que trará novas oportunidades às empresas relacionadas aos formatos de publicidade. No campo doméstico, concentramo-nos principalmente no cursor azul ( Bluefocus Intelligent Communications Group Co.Ltd(300058) . SZ) e na tecnologia Huiliang (01860. HK). Todas as subsidiárias das empresas acima são os principais agentes de publicidade de tiktok; Internacionalmente, nos concentramos no grupo WPP (WPP. L / WPP. N) que alcançou uma cooperação aprofundada com a tiktok.
\u3000\u30002. E-commerce: o layout da tiktok no campo do e-commerce aumentou gradualmente sua cobertura de ponto para área, de alguns países piloto, e a infraestrutura no campo do e-commerce também está melhorando dia a dia. Acreditamos que o e-commerce tiktok está gradualmente repetindo o caminho de desenvolvimento de dithering e-commerce, primeiro cooperando com países estrangeiros, e depois estabelecendo seu próprio sistema. Descobrimos que a taxa de penetração do comércio eletrônico no exterior é baixa, o comércio eletrônico ao vivo de vídeo curto está em ascensão, e o novo tráfego estimulará novas oportunidades de marca. Portanto, esperamos que as empresas chinesas no exterior terão oportunidades históricas. Em termos de categorias, sugerimos que se concentre em 3C, roupas e cosméticos, e preste atenção às empresas da cadeia industrial upstream e downstream do comércio eletrônico. Sugere-se prestar atenção à empresa líder no exterior Anker Innovations Technology Co.Ltd(300866) (SZ: Anker Innovations Technology Co.Ltd(300866) ) da categoria 3C, Yixian e-commerce (YSG. N), uma empresa doméstica de cosméticos no exterior, SHEEN (não listada), uma empresa líder no exterior da categoria de vestuário, plataforma de e-commerce social transfronteiriça Xiamen Jihong Technology Co.Ltd(002803) ( Xiamen Jihong Technology Co.Ltd(002803) . SZ) e Shopify (loja N), que fornece em canais de compras de aplicativos e quadrado (sq.n) que coopera com tiktok para fornecer experiência de compra one-stop.
Dicas de risco: 1. O controle de epidemias no exterior é menor do que o esperado; 2. Riscos de política externa; 3. Intensificação da concorrência nos mercados ultramarinos; 4. A expansão do negócio foi menor do que o esperado. 5. A medição de desempenho tem certa subjetividade e é apenas para referência.
