Tendência importante da indústria esta semana: a Comissão Nacional de Desenvolvimento e Reforma: mais de 80000 estações base 5g foram construídas recentemente no primeiro trimestre, e “contando do leste para o oeste” continuou a avançar
Em 15 de abril, a Comissão Nacional de Investimento realizou uma conferência de imprensa para introduzir ativamente a reforma e o desenvolvimento relevantes. Sun Wei, vice-diretor do departamento de alta tecnologia da Comissão Nacional de Desenvolvimento e Reforma e inspetor de primeira classe, apresentou tópicos quentes como novas infraestruturas e “contagem de leste para oeste” na conferência de imprensa.
Nova infraestrutura: no primeiro trimestre deste ano, a China construiu 81000 estações base 5g, com uma escala total de mais de 1506000; O número de portas de rede gigabit aumentou em 549000, atingindo um total de 8,41 milhões, com capacidade para cobrir 300 milhões de famílias.
“Contando do leste para o oeste”: desde este ano, entre os 10 clusters nacionais de data center na China, 25 novos projetos foram iniciados, a escala do data center atingiu 540000 racks padrão e o poder de computação excede 135 bilhões de operações de ponto flutuante por segundo, o que é sobre o poder de computação de 27 milhões de computadores pessoais, impulsionando o investimento de mais de 190 bilhões de yuans em todos os aspectos. Entre eles, o investimento na região oeste aumentou seis vezes em relação ao mesmo período do ano passado, e o investimento geralmente mostrou uma boa tendência de transferência de leste para oeste.
Vista de investimento esta semana:
No curto prazo, concentre-se no assunto de alto crescimento e baixo valor e benefícios políticos (economia digital, cálculo do Leste Oeste, etc.) no relatório do primeiro trimestre. Olhando para a frente para o ano inteiro, concentre-se na faixa de alta expansão e no valor baixo / subvalorizado + alvo lógico de reversão. Foco em: comunicação + armazenamento de energia / nova energia, Internet das coisas / Internet dos veículos, computação em nuvem e outros campos subdivididos. No médio e longo prazo, continuaremos a prestar atenção aos segmentos de alta expansão com forte certeza de desempenho. Atenção: cabo de fibra óptica / cabo submarino, banda larga Gigabit, Internet das coisas / carro inteligente, comunicação militar, videoconferência, IDC, operadores, etc
I. Rede 5g:
1. principal fornecedor de equipamentos: recomendação chave: Zte Corporation(000063) ;
2. fibra óptica e cabo óptico: recomendações-chave: Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) (o oceano e os novos setores de energia têm pleno potencial, e o ciclo de negócios de fibra óptica e cabo óptico começa), Hengtong Optic-Electric Co.Ltd(600487) (unidade dupla de oceano e fibra óptica e cabo óptico). Sugere-se prestar atenção a: Yangtze Optical Fibre And Cable Joint Stock Limited Company(601869) (o volume e preço da fibra óptica e cabo óptico subir ao mesmo tempo), Jiangsu Etern Company Limited(600105) (recuperação de comunicação óptica e espaço incremental de chicotes de automóveis);
3. módulos ópticos & dispositivos ópticos: Zhongji Innolight Co.Ltd(300308) (líder global de módulos ópticos de comunicação de dados), Suzhou Tfc Optical Communication Co.Ltd(300394) Eoptolink Technology Inc.Ltd(300502) Accelink Technologies Co.Ltd(002281) Broadex Technologies Co.Ltd(300548) Advanced Fiber Resources (Zhuhai) Ltd(300620) Wuxi Boton Technology Co.Ltd(300031) ;
II. Fim da aplicação 5g (inteligência automotiva, etc.):
1. Internet das coisas / rede de veículos: o que deve ser: destacar: o que é recomendar para destacar: Skyworth Digital Co.Ltd(000810) , Shenzhen Neoway Technology Co.Ltd(688159) , Cubic Sensor And Instrument Co.Ltd(688665) (cobertura mecânica combinada); Sugere-se prestar atenção a: Huagong Tech Company Limited(000988) (capacidade de detecção a bordo), Beijing Inhand Networks Technology Co.Ltd(688080) , Wenzhou Yihua Connector Co.Ltd(002897) (conector do veículo + fotovoltaica), Dongguan Dingtong Precision Metal Co.Ltd(688668) , Suzhou Recodeal Interconnect System Co.Ltd(688800) , Hangzhou Hopechart Iot Technology Co.Ltd(688288) ;
2. escritório on-line / videoconferência: recomendação chave: Yealink Network Technology Co.Ltd(300628) (líder de solução terminal UC, melhoria contínua da matriz do produto); Sugere-se prestar atenção a: Fujian Star-Net Communication Co.Ltd(002396) (cloud office / cloud desktop, videoconferência), Montnets Cloud Technology Group Co.Ltd(002123) (rich media SMS leader), Bizconf Telecom Co.Ltd(300578) (software de videoconferência e layout de hardware), etc;
3. operadores (subvalorizados, dividendo alto): China Mobile, China Telecom Corporation Limited(601728) , China United Network Communications Limited(600050) ;
III. Comunicação + energia:
1. cabo submarino da brisa do mar: Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) (o oceano e os novos setores de energia têm pleno potencial, e o ciclo de negócios da fibra óptica e do cabo começou), Hengtong Optic-Electric Co.Ltd(600487) (brisa do mar + fibra óptica e cabo dual drive);
2. IDC: uma recomendação chave do IDC: uma recomendação chave do IDC: para focar em: Hongda Xingye Co.Ltd(002002) 335 ;
IV. comunicação militar & Beidou: a comunicação é uma fraqueza séria no campo da informatização da defesa nacional, e a taxa de penetração de ondas ultracurtas e largura de área pode ser melhorada. Sugere-se prestar atenção a: Guangzhou Haige Communications Group Incorporated Company(002465) , Tianjin 712 Communication & Broadcasting Co.Ltd(603712) , Jushri Technologies Inc(300762) , Shanghai Huace Navigation Technology Ltd(300627) ;
V. RMB digital: com a promoção contínua do RMB digital, a aplicação em larga escala pode ser esperada no futuro. Sugere-se prestar atenção a: Chutian Dragon Co.Ltd(003040) , Eastcompeace Technology Co.Ltd(002017) etc.
Aviso de risco: o impacto da epidemia, o progresso da indústria e comércio de 5g são menores do que o esperado, a velocidade da recomendação de aplicação a jusante é menor do que o esperado e o risco de guerra comercial é incerto.
