Acreditamos que o incremento do mercado da indústria de segurança ainda existe e vai acelerar até a cabeça. Com base na indústria principal cada vez mais estável, os fabricantes de cabeças abriram com sucesso o mercado de aiot na forma de subsidiárias inovadoras, obtendo assim a segunda curva de crescimento.
(1) a tendência de segurança de vídeo inteligente, difusão do cliente e concentração da indústria é a principal linha de desenvolvimento.
O mercado da indústria de segurança é inteligente e ainda há espaço para incremento nos países em desenvolvimento. De acordo com a CCID Consulting e o futuro instituto de pesquisa da indústria, a escala de mercado da indústria de segurança estabilizará em 2023 devido ao declínio da epidemia, a expansão da demanda nas regiões em desenvolvimento e a tendência da inteligência de segurança, e inaugurará um ponto de inflexão em 2023. Espera-se que o mercado global de segurança atinja US $ 303,3 bilhões em 2025.
A indústria de segurança expandiu gradualmente em profundidade e amplitude, e gradualmente introduziu clientes de cauda longa e cenários mais diversos.
Acreditamos que a indústria de segurança continuará a se aproximar do líder da indústria, e a concentração aumentará gradualmente. A barreira da indústria de segurança reside na barreira de custo causada pela dificuldade da produção em grande escala. De acordo com a & S, na escala global do mercado da indústria de segurança em 2020, os dois principais Hangzhou Hikvision Digital Technology Co.Ltd(002415) , Zhejiang Dahua Technology Co.Ltd(002236) juntos representam cerca de 44,4%. Porque a China tem a vantagem da cadeia de suprimentos, pensamos que o mercado será ainda mais concentrado no futuro.
(2) o desenvolvimento de casa inteligente e mercado de visão de máquina em aiot é benéfico para a Internet de fabricantes de coisas com fundo AI, como rede de fluorete e Haikang Siasun Robot&Automation Co.Ltd(300024) e assim por diante.
Home entrou na era do espaço inteligente. De acordo com o prospecto da rede de fluorite, a escala do mercado global atingirá US $ 47,119 bilhões em 2024. Espera-se que a escala global do mercado de produtos de segurança doméstica atinja mais de US $ 10 bilhões até 2024.
Com Hangzhou Hikvision Digital Technology Co.Ltd(002415) as vantagens da cadeia industrial e inovação tecnológica, a rede de flúor está à frente da indústria de plataformas de nuvem de casa inteligente e Internet das coisas. De acordo com as estatísticas da consultoria iResearch, em 2020, as remessas de câmeras domésticas inteligentes de rede de fluorete representaram cerca de 14,39% da participação de mercado global; O número de dispositivos de acesso da plataforma de nuvem IOT fluorite representa cerca de 9% das plataformas de nuvem IOT semelhantes na China, e o número de dispositivos de vídeo representa mais de 30% das plataformas de nuvem IOT semelhantes na China.
Acreditamos que as marcas domésticas representadas por Haikang Siasun Robot&Automation Co.Ltd(300024) devem gradualmente tornar-se high-end e substituir marcas estrangeiras no futuro. Em termos de apoio à política, nos últimos anos, o governo emitiu continuamente várias políticas para apoiar a intelectualização da indústria de fabricação, fornecendo um ambiente de política mais amigável para a indústria de visão de máquina; Em termos de quota de mercado, a quota de mercado das marcas nacionais aumentou de 45% em 2017 para 55% em 2021. Acreditamos que com o progresso contínuo da tecnologia, o processo de substituição doméstica deve continuar.
Estratégia de investimento:
Estamos otimistas sobre Hangzhou Hikvision Digital Technology Co.Ltd(002415) ( Hangzhou Hikvision Digital Technology Co.Ltd(002415) , SZ), que toma a segurança de vídeo como raiz, desenvolve vigorosamente o negócio de aiot e incuba com sucesso duas empresas a serem listadas, e sugere prestar atenção a Zhejiang Dahua Technology Co.Ltd(002236) ( Zhejiang Dahua Technology Co.Ltd(002236) , SZ), que se concentra no maior incentivo acionário desde a listagem (cobrindo 1/4 funcionários), presta atenção à renda e lucros e introduz investidores estratégicos.
Análise do mercado:
O desempenho da indústria informática diminuiu ligeiramente na semana passada, 5,23%.
Os dez maiores ganhadores no setor de computadores são principalmente inovação da informação, serviços em nuvem e manufatura inteligente.
Dicas de risco: turbulência internacional e risco de aumento da taxa de juros estrangeira, risco de sentimento do mercado, risco de implementação da política ficar aquém das expectativas, risco de epidemia repetida, implementação da tecnologia ficar aquém das expectativas, construção real de hardware ficar aquém das expectativas, risco de demanda a jusante, oferta insuficiente de chips e outros componentes, outros riscos, etc.
