Mudanças na indústria esta semana
1) cimento: o preço do mercado nacional de cimento esta semana foi 509,8 yuan / ton, com um aumento mês a mês de 0,30% e um aumento ano a ano de 10,7%. Nesta semana, a razão de capacidade nacional de armazenamento de cimento foi de 64,04%, com decréscimo mensal de 0,03pct e aumento homólogo de 14,72pct. A taxa de entrega de cimento foi de 63,7%, aumento de 1,2 pontos percentuais mês a mês e queda de 22,6 PCT ano a ano.
2) vidro: o preço médio nacional do vidro branco esta semana foi 205322 yuan / ton, acima de 0,33% mês a mês e abaixo de 10,3% ano a ano. O inventário de vidro foi de 61,82 milhões de caixas pesadas, um aumento de 3,76% mês a mês e 151,81% ano a ano; A taxa de utilização da capacidade de produção de vidro neste fim de semana foi de 71,80%, acima de 0,85% ano a ano.
Estratégia de investimento esta semana
Setor de cimento: do lado dos custos, a reunião executiva do Conselho de Estado realizada no dia 20 apontou que através do aumento da capacidade nuclear, expansão da produção e nova produção, 300 milhões de toneladas de capacidade de carvão serão adicionadas este ano para promover a utilização limpa e eficiente do carvão e fortalecer a construção de instalações de reserva. Usando o método orientado para o mercado e legalizado para orientar o preço do carvão para operar dentro de uma faixa razoável, a tendência descendente do preço do carvão no futuro será propícia para reduzir o custo das empresas de cimento e espessar ainda mais o lucro. Atualmente, embora a atual rodada de epidemia não tenha terminado, algumas partes da China Oriental retomaram o trabalho e a produção, e as remessas de cimento melhoraram mês após mês. Sugere-se prestar atenção a Anhui Conch Cement Company Limited(600585) , Huaxin Cement Co.Ltd(600801) .
Cadeia do setor imobiliário: em março de 2022, as vendas, investimento, construção nova e conclusão imobiliária da China foram – 17,7%, – 2,4%, – 22,2% e – 15,5% ano a ano, expandindo ainda mais o declínio em comparação com os dados de janeiro a fevereiro. De janeiro a março, as vendas imobiliárias da China, investimento, construção nova e conclusão totalizaram – 13,8%, + 0,7%, – 17,5% e – 11,5% ano a ano. Embora os dados de investimento de janeiro a março sejam positivos em termos homólogos (0,7%), caiu acentuadamente em comparação com 3,7% de janeiro a fevereiro. Quando o declínio de outros dados se expandiu para dois dígitos, a razão para o crescimento positivo dos dados de investimento é que, por um lado, a política de garantia de fornecimento de habitação é implementada resolutamente e todos os projetos retomaram o trabalho e a produção; Por outro lado, é devido ao aumento acentuado do preço das matérias-primas. Sugerimos que devemos nos concentrar na atenção de ‘ Hongda Xingye Co.Ltd(002002) 372 Oppein Home Group Inc(603833) , Suofeiya Home Collection Co.Ltd(002572) etc.
O preço médio da fibra de vidro é de 5850 yuan / semana, e o preço médio da fibra de vidro é de 6856 yuan / semana; O preço médio do fio direto enrolado foi de 6267 yuan / ton, inalterado mês a mês; O preço médio do fio eletrônico foi de 8875 yuan / ton, inalterado mês a mês. Até o final de março, o estoque industrial era de 290300 toneladas, 93000 toneladas acima do ano e 47000 toneladas mês após mês. Em março, o volume de exportação da China de fios e produtos de fibra de vidro foi de 209600 toneladas, um aumento de 48,30% ano a ano. Em março, o volume de exportação da China de fibra de vidro roving foi de 90100 toneladas, um aumento de 62,41% ano a ano.
Vidro: esta semana, o mercado de vidro float da China é estável e pequeno, e a demanda na maioria das regiões é média. Nos alcances médio e inferior, há uma forte espera e ver, e fábricas individuais fazem pequenos ajustes de acordo com suas próprias condições. Durante a semana, algumas restrições em partes do Norte e Leste da China foram levantadas, e as fábricas de processamento a jusante devem reabastecer mercadorias, que ainda precisa de atenção. Preste atenção a Zhuzhou Kibing Group Co.Ltd(601636) etc.
Dicas de risco: a conclusão não foi como esperado, o imobiliário caiu mais rápido do que o esperado e a colaboração do setor foi quebrada.
