Principais pontos de investimento:
Mercado de placas esta semana:
Esta semana, o Índice Composto de Xangai subiu 2,02%, o índice gema subiu 2,51%, o CSI 300 subiu 2,23%, o índice químico básico CITIC subiu 4,27%, e o índice químico Shenwan subiu 4,27%.
Aumento e queda de vários subsectores da indústria química: nesta semana, os cinco principais subsectores da indústria química foram carbonato de sódio (11,8%), aditivos de borracha (10,55%), fertilizantes de potássio (7,56%), outras matérias-primas químicas (6,92%) e materiais de membrana (6,16%); As cinco principais sub-indústrias no setor químico foram aditivos alimentares e rações (0%), produtos químicos de impressão e tingimento (0,98%), dióxido de titânio (1,04%), pesticidas (1,11%) e outros produtos plásticos (1,35%).
Principais tendências da indústria esta semana:
Espera-se que o enorme plano energético da UE aumente a procura de materiais fotovoltaicos. Em 18 de maio de 2022, a Comissão Europeia divulgou um novo plano energético, repowereu, que planeja aumentar o investimento em 210 bilhões de euros até 2027 para se livrar da dependência de combustíveis fósseis na Rússia, dos quais 56 bilhões de euros serão usados para melhorar a eficiência energética e 86 bilhões de euros serão usados para desenvolver energia renovável. Ao mesmo tempo, a Comissão Europeia propõe que 45% da energia na UE venha a ser proveniente de energias renováveis até 2030. Prevê-se duplicar a capacidade instalada fotovoltaica existente até 2025 e atingir 600gw até 2030. A instalação de painéis fotovoltaicos Cecep Solar Energy Co.Ltd(000591) em novos edifícios públicos, edifícios comerciais e edifícios residenciais tornar-se-á uma obrigação legal de promover passo a passo. Espera-se que o crescimento da capacidade instalada fotovoltaica da UE impulsione a procura de módulos fotovoltaicos na China, e espera-se que o silício industrial, carbonato de sódio, EVA e outros materiais químicos a montante beneficiem.
Sugestões de investimento:
A oferta e a demanda de fertilizante fosfato são apertadas, o custo suporta o preço para cima, e o alto preço do fertilizante fosfato em casa e no exterior continua a ser pobre. Espera-se que a prosperidade da China permaneça para cima. Foco em: Yunnan Yuntianhua Co.Ltd(600096) Guizhou Chanhen Chemical Corporation(002895) Hubei Xingfa Chemicals Group Co.Ltd(600141) Sobute New Materials Co.Ltd(603916) continuar a promover a expansão da capacidade. A base britânica assumiu a liderança na colocação em operação, a construção da base Jiangmen foi iniciada e o layout estratégico nacional foi gradualmente melhorado. A empresa continuou a promover novos materiais funcionais do produto, criar a segunda curva de crescimento e continuar a consolidar sua posição de liderança na indústria, com foco em: Sobute New Materials Co.Ltd(603916) . Sob o pano de fundo de crescimento constante, a demanda de carbonato de sódio da China é forte, o estoque de carbonato de sódio de plantas de vidro downstream é baixo e o crescimento do vidro fotovoltaico é forte. Líder da China em processo alcalino natural Inner Mongoliayuan Xing Energy Company Limited(000683) , planeja manter a mineração de Yingen, e o crescimento a longo prazo da capacidade de produção é garantido, o que é esperado para remodelar o padrão de oferta e demanda. A Hershey, subsidiária Shandong Head Co.Ltd(002810) continua liberando a capacidade de produção de cápsulas vegetais, e sua vantagem em escala é constantemente reforçada. Espera-se conquistar a primeira marca na Ásia. Ao mesmo tempo, com as vantagens técnicas da mitéga, acelerará a comercialização de éter de celulose de grau alimentício no campo da carne artificial, que se espera tornar o segundo ponto de crescimento da empresa. O foco principal é: Shandong Head Co.Ltd(002810) . Após anos de competição e expansão, os líderes em vários campos subdivididos da indústria química da China criaram um fosso de lucro com vantagens de custo, e a participação de mercado global tem aumentado. Atualmente, a avaliação está em um nível baixo, com foco em: Wanhua Chemical Group Co.Ltd(600309) , Shandong Hualu-Hengsheng Chemical Co.Ltd(600426) , Jiangsu Yangnong Chemical Co.Ltd(600486) , Huafon Chemical Co.Ltd(002064) . Pneus centenários, mercado de trilhões, epidemia de covid-19 acelerada, remodelação do padrão da indústria, líder de pneus da China continuou a explorar o mercado em várias direções, a participação de mercado continuou a aumentar, e espera-se manter um crescimento rápido. No contexto de “carbono duplo”, a China continua a melhorar o mercado nacional de comércio de carvão e promover o desenvolvimento de nova indústria química de carvão no lado do custo. A demanda por glifosato é restaurada, a indústria de fosfatação upstream é alta e o custo suporta o preço do glifosato para retornar ao canal ascendente. Lier Chemical Co.Ltd(002258) é o líder na China, com o custo e escala líderes no mundo, e o desempenho deve continuar a crescer.
Aviso de risco: recessão macroeconómica; Grandes flutuações dos preços do petróleo; A procura a jusante é inferior ao esperado
