Recomendações principais: Unisplendour Corporation Limited(000938) Huagong Tech Company Limited(000988) Wus Printed Circuit (Kunshan) Co.Ltd(002463) Suzhou Tfc Optical Communication Co.Ltd(300394) Yealink Network Technology Co.Ltd(300628) Fibocom Wireless Inc(300638) ； Changguang Huaxin, Unigroup Guoxin Microelectronics Co.Ltd(002049) .
Julgamos que em 2022, a indústria da comunicação está no processo de “velho e novo”, a indústria está se desenvolvendo para cima, a valorização das empresas líderes está na base da história, e estamos otimistas sobre as oportunidades potenciais globais da indústria:
1. crescente demanda pela cadeia da indústria de computação em nuvem – com o rápido crescimento esperado da despesa global de capital de data center em 2022 e o investimento crescente dos operadores chineses em negócios de rede e nuvem, as principais empresas da cadeia da indústria devem continuar se beneficiando, incluindo: 1) lado do equipamento: foco em Unisplendour Corporation Limited(000938) Fujian Star-Net Communication Co.Ltd(002396) Zte Corporation(000063) Hangzhou Dptech Technologies Co.Ltd(300768) ; 2) Operadores: foco em China Mobile e China Telecom Corporation Limited(601728) China United Network Communications Limited(600050) . 3) Dispositivos principais upstream: dispositivos ópticos – recomenda-se concentrar em Huagong Tech Company Limited(000988) Suzhou Tfc Optical Communication Co.Ltd(300394) Zhongji Innolight Co.Ltd(300308) etc., e Advanced Fiber Resources (Zhuhai) Ltd(300620) Accelink Technologies Co.Ltd(002281) ; Cabo de fibra óptica – recomenda-se prestar atenção a: Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) Hengtong Optic-Electric Co.Ltd(600487) ; PCB – foco em Wus Printed Circuit (Kunshan) Co.Ltd(002463) Shennan Circuits Co.Ltd(002916) Shennan Circuits Co.Ltd(002916) e Shengyi Electronics Co.Ltd(688183) .
2. A digitalização da indústria continua a acelerar – 1) Internet industrial: a Internet industrial da China desenvolveu-se no momento certo, no lugar certo e com as pessoas certas. Pegar o dividendo da atualização industrial, equipamentos inteligentes centrais, plataformas industriais de Internet, etc. vai inaugurar oportunidades de desenvolvimento rápido. Sugere-se prestar atenção a: Zhejiang Supcon Technology Co.Ltd(688777) Opt Machine Vision Tech Co.Ltd(688686) . 2) Aiot: a demanda da indústria de aiot continua a ser alta, a avaliação ainda não é alta, e a energia potencial do alvo principal é mais forte. Sugere-se focar em: Fibocom Wireless Inc(300638) Quectel Wireless Solutions Co.Ltd(603236) Cubic Sensor And Instrument Co.Ltd(688665) Shanghai Huace Navigation Technology Ltd(300627) Yealink Network Technology Co.Ltd(300628) Shenzhen H&T Intelligent Control Co.Ltd(002402) . 3) A tendência a longo prazo da fabricação avançada do laser é boa – sugere-se que se concentre em: Huagong Tech Company Limited(000988) changguang Huaxin, e preste atenção a Advanced Fiber Resources (Zhuhai) Ltd(300620) Shenzhen Jpt Opto-Electronics Co.Ltd(688025) Han’S Laser Technology Industry Group Co.Ltd(002008) .
3. O aumento dos chips de comunicação beneficiou-se da onda de localização – nos últimos anos, as empresas de chips de comunicação aumentaram continuamente o investimento em P & D, melhoraram a autonomia do produto e alcançaram um layout líder em campos-chave. Recomenda-se concentrar em: Unigroup Guoxin Microelectronics Co.Ltd(002049) (indústria de chips especiais líder da China), Hebei Sinopack Electronic Technology Co.Ltd(003031) Empresas relacionadas com microplaquetas ópticas.
Dica de risco: risco sistemático do mercado e eventos inesperados de fricção da ciência e tecnologia Sino EUA.
Dicas de compliance: de acordo com a divulgação do relatório anual da empresa em 2021, Haitong Securities Company Limited(600837) auto [ Cubic Sensor And Instrument Co.Ltd(688665) Cubic Sensor And Instrument Co.Ltd(688665) ] excede 1% do capital social total.
