A visão de Zhou: a política continua a ser cumprida e os lucros da cadeia industrial são redistribuídos
(1) novos veículos de energia: da perspectiva da cadeia industrial, o preço do carbonato de lítio aumenta, o preço do cátodo e do eletrólito diminui, os lucros da cadeia industrial são redistribuídos e a extremidade da bateria e do recurso terminam com um bom benefício do padrão competitivo; O lado da bateria atribui importância ao ponto de inflexão dos lucros de curto prazo, e o lado dos recursos atribui importância ao crescimento (depois de aumentar a exploração da mica de lítio, os recursos do lago salgado da China devem aumentar a liberação em 2023). Do lado dos dados, o volume de vendas em maio melhorou significativamente mês a mês, e os dados em junho devem atingir uma nova alta. Do ponto de vista político, todas as regiões continuam a introduzir medidas de apoio ao consumo de novos veículos energéticos, o que é positivo para o acompanhamento. Do ponto de vista das ligações pós-ciclo, o armazenamento de energia é o elo elástico a que atribuímos mais importância: Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) participou da construção da maior central elétrica de armazenamento de energia eletroquímica do mundo (5gWh). Do ponto de vista do crescimento central, o volume de vendas de Byd Company Limited(002594) pode exceder 110000, e a oferta de produtos continuou a ficar aquém da demanda; As vendas da Huawei M5 excederam as expectativas. Em geral, o curto prazo é um bom período de layout, e o ambiente de crescimento no segundo semestre do ano deve ser melhor; Devemos dar importância a oportunidades de três vias: (a) crescimento do núcleo: Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) Byd Company Limited(002594) (ênfase a curto prazo em Byd Company Limited(002594) huawei supply chain), Shanghai Putailai New Energy Technology Co.Ltd(603659) Yunnan Energy New Material Co.Ltd(002812) Shenzhen Senior Technology Material Co.Ltd(300568) ; (b) Pós ciclo: de acordo com a taxa de crescimento do investimento flexível, tais como armazenamento de energia, troca de energia, etc., Pylon Technologies Co.Ltd(688063) Guangzhou Great Power Energy&Technology Co.Ltd(300438) ; (c) Novas tecnologias: invista na taxa de melhoria da penetração, como 4680, fio plano, etc., e beneficie-se de Eve Energy Co.Ltd(300014) Beijing Easpring Material Technology Co.Ltd(300073) Gold Cup Electric Apparatus Co.Ltd(002533) .
(2) fotovoltaica: do ponto de vista da cadeia industrial, os preços dos materiais de silício e chips de bateria aumentaram, mas os preços dos chips de silício não aumentaram. Os lucros da cadeia industrial são redistribuídos. Espera-se que os alcances médio e inferior beneficiem mais, e os lucros únicos w de baterias e módulos devem aumentar. Em termos de políticas, o “14º plano quinquenal” para o desenvolvimento de energias renováveis foi emitido, e novas tecnologias e consumo devem fazer avanços. Do lado da demanda, a nova energia está incluída no escopo de suporte chave de mais de 3 trilhões de títulos especiais, e a construção de usinas terrestres deve acelerar. Existem três principais direções promissoras: (a) o alcance médio e inferior das baterias líderes globais e componentes com um padrão competitivo melhor se beneficiaram de Longi Green Energy Technology Co.Ltd(601012) Ja Solar Technology Co.Ltd(002459) Trina Solar Co.Ltd(688599) Tongwei Co.Ltd(600438) Shanghai Aiko Solar Energy Co.Ltd(600732) ; (b) A inovação na extremidade industrial (bateria tipo n, silício granular, localização de peças, etc.) beneficia a energia Jingke, a tecnologia GCL e Ningbo Deye Technology Co.Ltd(605117) . (c) Links pós-ciclo, tais como usina de energia terrestre e materiais auxiliares beneficiaram de Arctech Solar Holding Co.Ltd(688408) Sungrow Power Supply Co.Ltd(300274) Zhejiang Chint Electrics Co.Ltd(601877) Yangling Metron New Material Co.Ltd(300861) .
(3) energia eólica: do lado político, os futuros projetos de energia eólica serão gerenciados do sistema de aprovação ao sistema de arquivamento, e o desenvolvimento orientado para o mercado será fortalecido. Em termos de classificação, o Estado promove o desenvolvimento de clusters de bases eólicas offshore nas zonas costeiras orientais; Até agora, as principais províncias costeiras emitiram planejamento de energia eólica offshore durante o 14º período do Plano Quinquenal, com uma escala total planejada de mais de 60GW (incluindo 10,30gw de nova escala de desenvolvimento na província de Fujian durante o 14º período do Plano Quinquenal); No desenvolvimento distribuído da energia eólica nas regiões central e sudeste, promoveremos a ação de controle eólico de milhares de aldeias e municípios (energia eólica para o campo). Estamos otimistas sobre as peças principais e componentes com altas barreiras, todas as empresas de máquinas com maior participação de mercado e a cadeia da indústria de energia eólica offshore. (a) Partes principais: Luoyang Xinqianglian Slewing Bearings Co.Ltd(300850) ; b) Cadeia da indústria de energia eólica offshore: Ningbo Orient Wires & Cables Co.Ltd(603606) Ming Yang Smart Energy Group Limited(601615) ; (c) Empresas de plataforma: Zhejiang Windey Co.Ltd(300772) .
Acompanhamento de segmentos e empresas
Indústria automóvel de nova energia: Byd Company Limited(002594)
Nova empresa de automóveis de energia: Byd Company Limited(002594) liberou o plano de produção e vendas expresso e propriedade de estoque de funcionários em maio
Indústria fotovoltaica: a nova energia nacional 14º plano quinquenal, com uma capacidade instalada total de 380430gw de 2022 a 2025
Nível da empresa fotovoltaica: Tongwei Co.Ltd(600438)
Ao nível da indústria de energia eólica: promover o desenvolvimento da energia eólica rural e municipal, e adicionar 10,3 milhões de kw de escala de desenvolvimento de energia eólica em Fujian
Aviso de risco: a procura a jusante é menor do que o esperado e a concorrência do setor é intensificada
