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De acordo com o relatório da China Wind Energy Association, Dajin Heavy Industry Co.Ltd(002487) ganhou recentemente 48 ordens de fundação de pilha única para o projeto de energia eólica offshore moreywest da oceanwinds na Escócia, Inglaterra.
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O mercado de energia eólica offshore no exterior tem grande volume e espaço de crescimento
De acordo com as estatísticas da Associação Global de Energia Eólica, até o final de 2021, um total de 57,2gw de projetos de energia eólica offshore foram concluídos e colocados em operação em todo o mundo, incluindo 27,7gw no continente chinês e 29,5gw em outras regiões. No final de 2021, foram construídos 28,2gw projetos eólicos offshore na Europa, distribuídos principalmente no Reino Unido e nos quatro países do Mar do Norte (Alemanha, Bélgica, Holanda e Dinamarca). A capacidade instalada cumulativa do Reino Unido é de 12,5gw, enquanto a dos quatro países do Mar do Norte é de 15,3gw. A capacidade instalada cumulativa de outros países europeus no final de 2021 é de apenas 331mw.
Como principal mercado de energia eólica offshore na Europa, espera-se que a capacidade instalada cresça rapidamente no futuro. Em 2022, o governo britânico emitiu a estratégia britânica de segurança energética, que aumentou a meta de instalação de energia eólica offshore do Reino Unido em 2030 do original 40gw para 50gw, o que significa que a média anual de novos projetos eólicos offshore no Reino Unido atingirá 4,2gw de 2022 a 2030. Em maio de 2022, os chefes da Dinamarca, Bélgica, Holanda e Alemanha dos quatro países do Mar do Norte assinaram conjuntamente um documento na “North Sea Offshore Wind Power Summit”, prometendo que a capacidade instalada total de energia eólica offshore nos quatro países chegará a 65gw até 2030, o que significa que a média anual Nova capacidade instalada de energia eólica offshore nos quatro países chegará a 5,5gw de 2022 a 2030. O primeiro grande parque eólico offshore na França (480mw Saint Nazaire) deve ser colocado em operação em 2022; Em fevereiro de 2022, o presidente francês Marc ó n anunciou que, até 2050, a França construiria 50 parques eólicos offshore e atingiria uma capacidade instalada de 40 GW. De acordo com o roteiro para o desenvolvimento da energia eólica offshore e offshore lançado pela Espanha, a capacidade instalada de energia eólica offshore flutuante na Espanha atingirá 3gw em 2030. Em junho de 2022, o ministro da Energia português joaogalamba disse na Hannover Industrial Expo que Portugal planeia realizar o primeiro leilão de energia eólica offshore em 2023, com o objetivo de premiar projetos de energia eólica offshore de 6 a 8 gw. Em 2021, o governo polonês aprovou leis relevantes sobre energia eólica offshore. Até 2027, a capacidade instalada de energia eólica offshore em operação e em construção atingirá 10,9 gw. No início de 2022, o governo norueguês divulgou que iria lançar 4,5gw offshore licitação de energia eólica nas regiões srligenordsjii e utsiranord. O primeiro leilão de projeto de 1,5gw na região srligenordsjii é esperado para ser realizado em 2022. Noruega planeja alcançar 30GW offshore instalação de energia eólica até 2040. Acreditamos que, no contexto do conflito entre a Rússia e a Ucrânia, o entusiasmo e a urgência para o desenvolvimento da energia eólica offshore na Europa aumentaram significativamente. Em combinação com os planos nacionais relevantes, a nova capacidade instalada de energia eólica offshore na Europa deve exceder 110gw em 20222030, e a nova capacidade instalada anual deve chegar a mais de 12gw, um aumento significativo em comparação com a nova capacidade instalada de 3,3gw em 2021.
Os mercados de brisas marítimas fora da Europa estão preparados para decolar com um potencial de desenvolvimento excepcional. Até o final de 2021, a capacidade instalada de energia eólica offshore nos Estados Unidos era de apenas 42mW. O governo de Biden anunciou que projetos de energia eólica offshore de 30GW seriam implantados nos Estados Unidos até 2030, e cerca de 900MW projetos de energia eólica offshore devem ser colocados em operação em 2023, abrindo um período de rápido crescimento. A principal produção de energia do Japão e da Coreia do Sul provém da geração de energia a carvão e gás natural. Guiados pela meta de neutralidade de carbono em 2050, o Japão e a Coreia do Sul estão ambos buscando a transformação de energia de baixo carbono e enfrentando restrições nos recursos terrestres; De acordo com os planos relevantes, o Japão planeja atingir 10GW de capacidade instalada de energia eólica offshore até 2030 e 30-45gw até 2040; A Coreia do Sul planeja atingir 12gw de capacidade instalada de energia eólica offshore até 2030. Além disso, Taiwan, China, Vietnã e outros mercados também se concentrarão no desenvolvimento de energia eólica offshore. Em 2020, a geração total de energia dos Estados Unidos, Japão e Coreia do Sul será cerca de 1,5 vezes a da Europa. No futuro, o potencial de desenvolvimento da energia eólica offshore é grande. De acordo com a expectativa da Associação Global de Energia Eólica, a capacidade total instalada de energia eólica offshore nos Estados Unidos, Japão e Coreia do Sul deve exceder a da Europa em 2025.
A indústria de fabricação de energia eólica offshore da China tem vantagens competitivas óbvias. Começou a obter grandes encomendas e espera-se desfrutar de um alto nível de lucro. Nos últimos anos, a energia eólica offshore da China desenvolveu-se rapidamente. Até 2021, a China tornou-se o maior mercado de energia eólica offshore do mundo e também cultivou uma cadeia de indústria de fabricação de energia eólica offshore perfeita; Em comparação com os fabricantes eólicos offshore europeus, os fabricantes chineses têm forte capacidade de expandir a produção e entrega e baixos custos de fabricação. Portanto, os fabricantes eólicos offshore chineses devem entrar no mercado de energia eólica offshore no exterior dominado pela Europa. Recentemente, as empresas chinesas fizeram avanços no mercado europeu de vento marítimo: em março de 2022, Ningbo Orient Wires & Cables Co.Ltd(603606) e boskalis, o empreiteiro europeu de engenharia offshore, como uma joint venture, ganhou a ordem para o projeto de energia eólica offshore hollandsekustwestbeta (hkwb) da TenneT, o operador europeu da rede de transmissão. A capacidade instalada total do projeto é de 700MW. Ningbo Orient Wires & Cables Co.Ltd(603606) fornece o projeto, fornecimento, testes e serviços técnicos de cabos submarinos para o projeto, com uma oferta vencedora de cerca de 75 milhões de euros; Em abril de 2022, o parque eólico offshore beleolico na Itália foi concluído, com uma capacidade instalada de 30 MW, e 10 Ming Yang Smart Energy Group Limited(601615) myse3.0-135 turbinas eólicas offshore foram instaladas; Em junho de 2022, Dajin Heavy Industry Co.Ltd(002487) obteve 48 pedidos de fundação de pilha única para o projeto de energia eólica offshore moreywest do Reino Unido, com um peso de pilha única de cerca de 2000 toneladas e um diâmetro de cerca de 10 metros. Acreditamos que as principais empresas de fabricação de Haifeng da China, contando com o alto desempenho de custos de seus produtos, podem esperar crescimento de pedidos subsequente ou volume em grande escala após a obtenção da primeira ordem ou desempenho do projeto no mercado europeu. Em termos de rentabilidade, apenas algumas empresas de fabricação de Haifeng na China entraram no mercado externo. Confiando na vantagem de baixo custo, seus negócios no exterior são esperados para superar significativamente a rentabilidade de negócios semelhantes na China; Tomando a pilha de tubulação como exemplo, referindo-se à renda de tonelada única da SIF, líder europeu de pilha única em 2021, e o preço do mercado de pilha única na China, estimamos que o preço do produto de pilha única das empresas europeias é cerca de duas vezes o da China. Portanto, julga-se que o lucro de tonelada única de Dajin Heavy Industry Co.Ltd(002487) .
Consultoria de investimento. Os mercados de energia eólica offshore no exterior na Europa e em outros países estão crescendo, e há grande espaço para o crescimento no futuro. Fabricantes eólicos offshore chineses começaram a fazer avanços no mercado europeu em virtude de seu alto desempenho de custo e outras vantagens, e a escala de pedidos no exterior deve crescer rapidamente no futuro; Atualmente, quando apenas algumas empresas têm a capacidade de exportação ou qualificação, a rentabilidade das encomendas no exterior pode ser significativamente maior do que a do gaonei, o que trará flexibilidade de desempenho a essas empresas de exportação. Sugere-se atribuir importância ao crescimento dessas empresas de fabricação Haifeng com capacidade de exportação, e foco no Dajin Heavy Industry Co.Ltd(002487) .
Aviso de risco. 1. A velocidade de desenvolvimento do mercado de energia eólica offshore no exterior é menor do que o esperado. 2. a intensificação da proteção do comércio exterior afetará ainda mais o processo de navegação marítima da indústria de fabricação da brisa marítima da China. 3. Algumas ligações de fabrico podem intensificar a concorrência e conduzir a uma rendibilidade inferior à esperada.
