Indústria de mídia na Internet: apesar de enfrentar múltiplos distúrbios, o desempenho de 22h1 está sob pressão, mas as empresas de Internet ainda mostram forte resistência ao crescimento com base em seu próprio efeito de densidade de rede, desempenho da cadeia de suprimentos e outros serviços de circuito fechado e na natureza inclusiva on-line de produtos e serviços.O desempenho de muitas conexões de Internet em 22q1 excede as expectativas do mercado e reflete uma forte capacidade de reduzir custos e aumentar a eficiência; Políticas de alta visibilidade sobrepostas e políticas de incentivo à plataforma foram emitidas repetidamente para continuar a fortalecer a confiança do mercado. Acreditamos que a barreira subjacente é que as empresas de Internet inclusivas podem garantir a escala do usuário e a capacidade de iteração rápida da organização pode garantir a eficiência da operação.
Vida local e indústria de comércio eletrônico: após a perturbação do surto de 2020 a 2022, a publicidade na Internet e o comércio eletrônico gradualmente se recuperaram para um nível de crescimento relativamente estável. Posteriormente, com a recuperação gradual do funcionamento normal do armazenamento e logística de comércio eletrônico, o 618 festival do consumidor foi adicionado para reavivar a confiança do mercado e incentivos políticos, e a indústria de comércio eletrônico deve se recuperar. Repita as mudanças no tráfego de usuários dos principais aplicativos de março a abril de 2022. Os sinais de aquecimento dos aplicativos de comércio eletrônico e takeaway foram mostrados, e a resiliência e elasticidade foram refletidos. Recomenda-se prestar atenção a:
Meituan-w: há um grande espaço para melhoria na penetração, frequência e eficiência operacional dos usuários de takeout e em store wine tours, e espera-se que volte à curva de crescimento original com a recuperação dos cenários de desempenho e consumo;
Grupo JD sw: a capacidade da cadeia de suprimentos é destacada novamente, a confiança do usuário é consolidada novamente, e a frequência de acompanhamento e o crescimento duplo ARPU impulsionam a melhoria do desempenho;
Alibaba-w: a posição de liderança do comércio eletrônico é estável, o layout estratégico diversificado estabeleceu fortes barreiras no campo do consumo e a computação em nuvem inaugurou um ponto de virada do lucro.
Indústria de vídeo em rede: recomenda-se prestar atenção à plataforma de vídeo em rede com crescimento de alta velocidade do tráfego de usuários e verificação de liquidez:
Kwai-w: o tráfego de usuários ainda está crescendo em alta velocidade. A melhoria do sistema de vendas de superposição de circulação interna da marca e comércio eletrônico impulsiona o crescimento da publicidade. O sistema de comércio eletrônico da marca e provedor de serviços promove o desenvolvimento de confiança no comércio eletrônico. A receita manterá uma alta taxa de crescimento e a capacidade de melhoria do lucro excederá as expectativas;
Mango Excellent Media Co.Ltd(300413) .
Indústria de publicidade: sugere-se prestar atenção aos líderes de mídia escada com fortes barreiras no sub-circuito:
Focus Media Information Technology Co.Ltd(002027) apesar da perturbação da situação epidêmica, os clientes de bens de consumo da empresa 22q1 mantiveram um crescimento constante, e o ajuste estrutural dos anunciantes alcançou resultados notáveis. No seguimento, foi dada atenção ao “618” Shopping Festival e políticas de estímulo ao consumo para estimular a recuperação da demanda de lançamento.
Indústria de jogos e metauniverso: os pareceres sobre a promoção da implementação da estratégia nacional de digitalização cultural foram divulgados em maio, incentivando o desenvolvimento de nova experiência cultural digital combinando presença on-line e promovendo a confirmação, transação e distribuição correta de dados de recursos culturais e conteúdo digital cultural; Ao mesmo tempo, o segundo lote de números de edição do ano foi emitido em junho, e a supervisão do jogo tende a ser estável. Sugere-se prestar atenção aos fabricantes principais que distribuem simultaneamente os campos de jogo e meta universo em casa e no exterior:
Tencent Holdings: a publicidade a curto prazo está sob pressão, mas fortes barreiras sociais trazem espaço de crescimento a longo prazo.
Netease-s: a receita de jogos operacionais de longo prazo fez uma contribuição significativa, jogos no exterior continuam a ser implantados e os negócios Youdao transformaram e expandiram ativamente dispositivos inteligentes;
Col Digital Publishing Group Co.Ltd(300364) : sentado em uma grande quantidade de recursos de direitos autorais IP de literatura da Internet, a receita básica do negócio é estável.Nós unimos as mãos com a Universidade de Tsinghua para abrir o laboratório de cultura do meta universo e estabeleceu a proteção de direitos autorais culturais NFT.
Aviso de risco: risco de incerteza causado por epidemias repetidas; O risco de agravamento dos conflitos geopolíticos; Riscos políticos relacionados com a indústria da Internet; Riscos de mudanças drásticas nos padrões de concorrência da indústria
