Principais pontos de investimento:
Análise do mercado:
Aumento e queda de equipamentos mecânicos esta semana: a indústria de equipamentos mecânicos Shenwan subiu 2,23% esta semana, superando 0,57 CSI 300 índice em 3,04 pontos percentuais, ficando em 12º lugar entre as indústrias Shenwan 31; O setor de máquinas e equipamentos da Shenwan aumentou 5,29% até agora neste mês, com desempenho inferior ao índice CSI 300 em 0,03 pontos percentuais, ficando em nono lugar entre as indústrias Shenwan 31; O setor de máquinas e equipamentos da Shenwan diminuiu 19,18% no ano até o momento, com desempenho inferior ao índice CSI 300 em 6,40%, ocupando o 26º lugar entre as indústrias Shenwan 31.
O setor secundário de máquinas e equipamentos aumentou ou caiu esta semana: em 17 de junho, entre os cinco setores secundários da indústria de máquinas e equipamentos Shenwan, o setor de máquinas de construção aumentou mais, com 4,83%. O desempenho de outros setores é o seguinte: o setor de equipamentos gerais aumentou 2,92%, o setor de equipamentos de automação aumentou 1,47%, o setor de equipamentos especiais aumentou 0,75% e o setor de equipamentos de trânsito ferroviário aumentou 0,43%.
Aumento e queda dos estoques de equipamentos mecânicos: em 17 de junho, os três principais estoques no setor de equipamentos mecânicos desta semana foram J.S.Corrugating Machinery Co.Ltd(000821) Hanma Technology Group Co.Ltd(600375) Ningbo Daye Garden Machinery Co.Ltd(300879) 23,85%, 23,52% e 20,88%, respectivamente. Os três principais stocks no sector dos equipamentos mecânicos foram Suzhou Douson Drilling&Production Equipment Co.Ltd(603800) Yorhe Fluid Intelligent Control Co.Ltd(002795) Yantai Jereh Oilfield Services Group Co.Ltd(002353) .
A avaliação desta semana do equipamento mecânico: em 17 de junho, o TTM PE do equipamento mecânico Shenwan era 24,38 vezes. O TTM PE de equipamentos gerais, equipamentos especiais, equipamentos de trânsito ferroviário, máquinas de engenharia e equipamentos de automação são 25,62 vezes, 28,16 vezes, 16,93 vezes, 16,81 vezes e 37,84 vezes respectivamente.
A visão de Zhou sobre a indústria de equipamentos mecânicos:
Equipamentos de automação: a taxa de crescimento da indústria Siasun Robot&Automation Co.Ltd(300024) . Sugere-se prestar atenção a: Shenzhen Inovance Technology Co.Ltd(300124) Shenzhen Inovance Technology Co.Ltd(300124) ( Shenzhen Inovance Technology Co.Ltd(300124) ), Leader Harmonious Drive Systems Co.Ltd(688017) Leader Harmonious Drive Systems Co.Ltd(688017) ( Leader Harmonious Drive Systems Co.Ltd(688017) ).
Máquinas de construção: em maio de 2022, a taxa operacional de projetos de infraestrutura aumentou, a demanda pela maioria das máquinas de construção aumentou e o volume de vendas melhorou em uma base mensal. Espera-se que a temporada de pico das vendas de máquinas de construção recue, eo volume de vendas deve aumentar no segundo semestre do ano. Recomenda-se prestar atenção a: Sany Heavy Industry Co.Ltd(600031) Sany Heavy Industry Co.Ltd(600031) ( Sany Heavy Industry Co.Ltd(600031) ).
Dicas de risco: (1) se o investimento em infraestrutura/imóveis/manufatura for menor do que o esperado, a demanda por máquinas e equipamentos enfraquecerá; (2) Se o progresso da emissão de obrigações especiais desacelerar ou o montante da emissão for inferior ao esperado, o número de projetos a jusante diminuirá e a demanda por máquinas de construção enfraquecerá; (3) Se o mercado externo reduz a demanda por produtos das empresas chinesas, o desempenho das empresas chinesas estará sob pressão; (4) Se o preço das matérias-primas subir acentuadamente, o desempenho das empresas da indústria enfrentará maior pressão.
