Ponto de vista de Zhou: a demanda excede as expectativas de uma forma geral e atribui importância à inovação midstream
(1) novos veículos de energia: preste mais atenção ao final do material midstream: o agendamento de produção da cadeia da indústria de baterias em junho / julho foi significativamente maior do que em abril / maio. A capacidade de produção de alta qualidade continuou a ficar aquém da demanda, tais como baterias, diafragmas, eletrodos negativos e grafitização. Preste mais atenção às ligações elásticas a curto prazo: as ligações positivas do pólo e do eletrólito; No estágio de pico da oferta e da demanda, inovações midstream, tais como cilindros grandes, cristais únicos de níquel alto, eletricidade de sódio, etc., foram implementadas para aumentar a flexibilidade em vários campos. Do ponto de vista da cadeia industrial, o preço do carbonato de lítio continuou a subir esta semana, os lucros da cadeia industrial foram redistribuídos, e a extremidade da bateria e o fim do recurso com um bom padrão de concorrência se beneficiaram; O lado da bateria atribui importância ao ponto de inflexão do lucro de curto prazo, e o lado dos recursos atribui importância ao crescimento. Do ponto de vista dos links pós ciclo, o armazenamento de energia é o elo elástico mais importante. Em termos de investimento, devemos prestar atenção a oportunidades de três vias: (a) crescimento do núcleo: investimento de acordo com o nível de barreiras (baterias, recursos de lítio, diafragmas, etc.), Byd Company Limited(002594) ; (b) Pós ciclo: empresas como Pylon Technologies Co.Ltd(688063) Guangzhou Great Power Energy&Technology Co.Ltd(300438) ; (c) Novas tecnologias: investir na taxa de melhoria da penetração, como 4680, fio plano, etc., e empresas como Eve Energy Co.Ltd(300014) .
(2) fotovoltaica: do ponto de vista da cadeia industrial, o preço dos materiais de silício continua a subir, refletindo a forte demanda da jusante; Aumente o preço dos chips de bateria e atribua importância às oportunidades midstream. Do lado da demanda, a ressonância externa da China está em alta e sua prosperidade continua a melhorar. Do lado da oferta, a capacidade upstream foi liberada em um ritmo acelerado, o que está em equilíbrio estreito com a demanda, e a inovação no lado da bateria midstream continua a pousar. Continuaremos a dar importância às oportunidades da cadeia da indústria fotovoltaica, com melhores novas tecnologias de curto prazo, novos mercados e flexibilidade pós-ciclo. Estamos otimistas sobre oportunidades em três direções: (a) o alcance médio e inferior das baterias e módulos líderes globais com um melhor padrão competitivo se beneficiará de Longi Green Energy Technology Co.Ltd(601012) Ja Solar Technology Co.Ltd(002459) Trina Solar Co.Ltd(688599) Tongwei Co.Ltd(600438) Shanghai Aiko Solar Energy Co.Ltd(600732) the; (b) Novas tecnologias e novos mercados: baterias de alta eficiência, armazenamento de luz doméstico, silício granular, etc., que beneficiam a energia Jingke, ações Hemai, Ningbo Deye Technology Co.Ltd(605117) Pylon Technologies Co.Ltd(688063) gcl tecnologia, etc; (c) Pós ciclo: fio de diamante, filme adesivo, estação de energia, quartzo, triclorosilano, etc. Yangling Metron New Material Co.Ltd(300861) .
(3) Energia eólica: a licitação para energia eólica offshore continua a cair, e este campo deve iniciar um desenvolvimento ascendente de médio e longo prazo. Estamos otimistas sobre as peças principais e componentes com altas barreiras, todas as empresas de máquinas com maior participação de mercado e a cadeia da indústria de energia eólica offshore. (a) Partes principais: Luoyang Xinqianglian Slewing Bearings Co.Ltd(300850) ; b) Cadeia da indústria de energia eólica offshore: Ningbo Orient Wires & Cables Co.Ltd(603606) Ming Yang Smart Energy Group Limited(601615) ; c) Empresas em crescimento baseadas em plataformas: Zhejiang Windey Co.Ltd(300772) .
Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) profundidade: redução de custos e aumento do lucro continuam a liderar a indústria, inovação horizontal e vertical e desenvolvimento beneficiam a longo prazo
Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) . A rentabilidade da empresa está sempre à frente de outras empresas de primeira linha da bateria de energia, e a margem de lucro líquido das vendas é significativamente superior às empresas comparáveis.
Acompanhamento de segmentos e empresas
Indústria de veículos de nova energia: estima-se que os novos veículos de energia representarão quase metade da propriedade global de automóveis em 2040
Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) atl completou o registro industrial e comercial para estabelecer uma joint venture
Nível da indústria fotovoltaica: a escala total de projetos fotovoltaicos conectados à rede Hebei em 2022 atingirá 17,4gw
Nível de empresa fotovoltaica: Longji green energy emitiu um anúncio sobre concessão de opções de ações e ações restritas a objetos de incentivo
Indústria de energia eólica: um total de 75 projetos de energia eólica foram aprovados e aprovados em Guangxi, com um total de 8.71gw
Aviso de risco: a procura a jusante é menor do que o esperado e a concorrência do setor é intensificada
