Tendência da indústria: na semana passada, o Índice Composto de Xangai subiu 0,99%, o índice de gema subiu 6,29%, e o índice de serviços públicos e proteção ambiental caiu 0,15%. Entre os setores de proteção ambiental, o setor de governança atmosférica cresceu 3,02%, o setor de resíduos sólidos cresceu 4,4%, o setor de monitoramento ambiental cresceu 6,91% e o setor de conservação de energia e utilização de energia limpa cresceu 4,16%; Entre o setor elétrico, o setor de energia térmica subiu 3,17%, o setor hidrelétrico caiu 1,12%, e o setor de geração de energia limpa subiu 0,09%.
Pontos-chave da semana:
Implementação do órgão principal para o desenvolvimento de novos projetos de energia 22gw na província de Yunnan em 2022: desde 2022, a província de Yunnan acelerou e intensificou o planejamento de novos projetos de energia.Em 18 de junho, Yunnan Provincial Desenvolvimento e Reforma Comissão emitiu a lista de grandes projetos em 2022 e a lista de projetos de “prioridade máxima” em 2022, envolvendo 108 projetos de usina fotovoltaica e 38 projetos de energia eólica, com a escala de 13,5gw e 8,7gw respectivamente, totalizando 22,3gw, que é um líder significativo no país, Enquanto isso, a província de Yunnan planeja 6,55gw de projetos fotovoltaicos conectados à rede em 2022. Do ponto de vista do tema de desenvolvimento do projeto, os cinco grupos de geração de energia têm a maior competitividade, entre eles, o Huaneng Group tem a maior capacidade instalada do projeto, atingindo 4,11gw (incluindo 3,58gw de energia fotovoltaica e 0,53gw de energia eólica), enquanto o grupo nacional de energia, China Three Gorges Renewables (Group) Co.Ltd(600905) China Three Gorges Renewables (Group) Co.Ltd(600905) , Datang Group e Huadian Group obtiveram respectivamente 3,79gw, 2,02gw, 1,9gw e 1,58gw de capacidade instalada Yunnan Energy Investment Co.Ltd(002053) como uma plataforma de energia verde na província de Yunnan, também tem forte competitividade. Em 2022, entre os projetos de energia eólica chave de 8,7gw na província de Yunnan, Yunnan Energy Investment Co.Ltd(002053) . A plataforma provincial de energia verde [ Yunnan Energy Investment Co.Ltd(002053) .
O desenvolvimento da energia renovável tem feito conquistas notáveis, com crescimento sustentado elevado em 2022: Recentemente, o planejamento de energia hidrelétrica e conservação da água Anhui Transport Consulting & Design Institute Co.Ltd(603357) . Estima-se que em 2022, mais de 56gw de energia eólica (incluindo 6Gw de energia eólica offshore) serão recém-conectados à rede na China, e a escala de conexão de rede fotovoltaica deve chegar a 100gw, e o progresso da produção de novos projetos de energia deve ser ainda mais acelerado. O armazenamento bombeado será a principal direção de desenvolvimento durante o 14º período do Plano Quinquenal. De acordo com as estatísticas do relatório, 4,9gw de novos projetos de armazenamento bombeado serão adicionados na China em 2021 e 13,7gw serão aprovados. Ao mesmo tempo, de acordo com o relatório recentemente lançado sobre o desenvolvimento da indústria de armazenamento bombeado, a fim de garantir o desenvolvimento de energia nova em grande escala e a transmissão de longa distância, o valor do armazenamento bombeado no desenvolvimento de grandes bases é proeminente. Estima-se que a capacidade instalada de armazenamento bombeado na China atingirá 62gw até 2025.
Continuar a ser otimista sobre oportunidades de investimento no setor de geração de energia limpa: do ponto de vista da avaliação do setor e fundamentos, acreditamos que a geração de energia limpa deve inaugurar oportunidades de investimento do setor. Do ponto de vista da avaliação, a avaliação do setor de energia caiu acentuadamente desde o início de 2022, e está agora na faixa relativamente subestimada. Energia verde e equipamentos de energia a montante pertencem à mesma cadeia industrial que o novo setor de energia. Sob o efeito de vinculação, o setor de energia verde tem espaço para melhoria da avaliação; De um ponto de vista fundamental, sob o pano de fundo da atual epidemia recorrente na China e a situação incerta no exterior da Rússia e Ucrânia, o setor de geração de energia limpa tem forte estabilidade de desempenho.
O setor hidrelétrico tem água abundante este ano, por isso é recomendado prestar atenção às principais empresas hidrelétricas chinesas [ China Yangtze Power Co.Ltd(600900) ] [ Huaneng Lancang River Hydropower Inc(600025) ;
A energia nuclear beneficiou-se da operação centralizada das unidades e do aumento do preço da eletricidade orientado para o mercado desde 2021, e o desempenho do relatório intercalar é altamente determinista. Recomenda-se recomendar [ China National Nuclear Power Co.Ltd(601985) ;
A nova geração de energia está no auge da produção. Sugere-se que o layout chave tem forte certeza do crescimento da capacidade instalada, e o alvo está prestes a inaugurar o auge da produção. Recomenda-se que [ China Three Gorges Renewables (Group) Co.Ltd(600905) ;
A inversão do desempenho da energia térmica ainda está sujeita à velocidade crescente da proporção de carvão Changxie. Recomenda-se que a proporção de carvão Changxie é alta e o desempenho da energia térmica é definitivamente melhorado [ Gd Power Development Co.Ltd(600795) .
Acompanhamento da informação sobre o mercado:
1) rastreamento do mercado de carbono: o volume de negócios total da cota nacional de emissão de carbono do mercado de carbono (CEA) esta semana foi de 520100 toneladas, com um volume de negócios total de Jiangsu Yangdian Science & Technology Co.Ltd(301012) milhões de yuans. A partir desta semana, o volume de comércio cumulativo da cota nacional de emissão de carbono do mercado de carbono (CEA) foi de 194milhões de toneladas, com um volume de negócios cumulativo de 8,464 bilhões de yuans. Esta semana, Guangdong teve o maior volume de negociação de direitos de emissão de carbono, 195300 toneladas, enquanto Shenzhen não teve volume de negociação esta semana. Em termos do preço médio de transação das emissões de carbono, o maior preço médio de transação é 86,47 yuan / ton no mercado de Pequim, e o mais baixo é 23,65 yuan / ton no mercado de Fujian.
2) rastreamento do preço do gás natural: o preço médio do GNL na China foi reduzido devido a flutuações, e a situação da oferta e da demanda é obviamente fraca. Esta semana, o preço médio semanal de transação do GNL nacional à saída da fábrica foi 644899 yuan / ton, uma diminuição mensal de 126,12 yuan / ton, ou 1,92%; Entre eles, o preço médio semanal à saída da fábrica do terminal foi 667900 yuan / ton, uma diminuição mensal de 169,00 yuan / ton, ou 2,47%; O preço médio semanal à saída de fábrica da fábrica foi de 625095 yuan / ton, uma diminuição mensal de 126,49 yuan / ton, ou 1,98%.
3) rastreamento de preços do mercado de carvão: o preço do carvão desta semana permaneceu estável: de acordo com os dados da rede de recursos de carvão, o índice de preços abrangente cci5500 desta semana foi 792 yuan / ton, inalterado mês a semana. Desde o ponto de origem, o índice Yulin 5800 kcal era de 912 yuan, mantendo a estabilidade semanalmente Inner Mongolia Eerduosi Resources Co.Ltd(600295) 5500 kcal índice foi 787 yuan, mantendo a estabilidade em uma base semanal; O índice Datong 5500 kcal foi de 910 yuan, mantendo a estabilidade semanalmente.
Carteira
\u3000\u3 China Vanke Co.Ltd(000002) 053+ Jinneng Holding Shanxi Electric Power Co.Ltd(000767) + China National Nuclear Power Co.Ltd(601985) + Gd Power Development Co.Ltd(600795) + Enn Natural Gas Co.Ltd(600803)
Dicas de risco: a promoção da política não é como esperado, o progresso do comissionamento do projeto não é como esperado, o preço do carvão elétrico sobe, o abastecimento de água da energia hidrelétrica não é como esperado e o preço da eletricidade está em risco de redução.
