Ideias fundamentais da semana
1) A China implementou com sucesso o teste da tecnologia de intercepção de mísseis anti-mísseis com base em terra, e o efeito final atingiu o objetivo esperado. Na noite de 19 de junho, de acordo com um relatório do Ministério da Defesa Nacional, a China realizou um teste de tecnologia de intercepção antimísseis de médio curso terrestre na China, e o teste atingiu o objetivo esperado. Ele disse que este teste é defensivo e não tem como alvo nenhum país. Anteriormente, a China realizou com sucesso cinco testes de tecnologia antimísseis de curso médio em janeiro de 2010, janeiro de 27 de janeiro de 2013, fevereiro de 5 de fevereiro de 2018 e fevereiro de 4 de fevereiro de 2021, incluindo esta época em 19 de junho deste ano. De acordo com a análise dos tempos globais, de uma perspectiva mundial, apenas a China, os Estados Unidos e a Rússia têm a tecnologia antimísseis intermediária e capacidade de interceptar mísseis balísticos de longo alcance e mísseis balísticos intercontinentais. Embora a Rússia tenha a capacidade antimíssil de médio curso, sua ogiva interceptora usa uma ogiva de fragmento direcional, enquanto o interceptor antimíssil de médio curso dos EUA usa principalmente tecnologia de colisão de energia cinética (KKV). A ogiva interceptora tem uma velocidade muito alta, e usa sua própria massa e alta velocidade para impactar e destruir o alvo. Essa ideia técnica tem o melhor efeito de interceptação, mas também é a mais difícil, requer fortes capacidades de detecção, previsão e rastreamento e possui altos requisitos técnicos para o próprio interceptor. Do ponto de vista técnico, as vantagens do antimíssil de curso médio são: ① ele pode interceptar várias vezes para melhorar a taxa de sucesso da interceptação; ② Alta altura de interceptação e ampla cobertura; ① A intercepção reduz os danos colaterais. O setor de mísseis ou é um segmento com alta flexibilidade durante o 14º Plano Quinquenal, ou trouxe rápido espessamento de desempenho para empresas listadas relevantes. Prestamos atenção às oportunidades globais do setor de mísseis, e damos prioridade às metas com alta flexibilidade de desempenho e alta proporção de negócios de mísseis.
2) os exércitos chinês e vietnamita lançaram a 32ª patrulha conjunta do Golfo de Beibu, e nosso exército enviou dois navios de guerra para participar. Segundo o Ministério da Defesa Nacional, em 22 de junho, os navios Bazhong e Enshi da Marinha Chinesa formaram uma formação para realizar patrulhas conjuntas com navios navais vietnamitas no Golfo de Beibu e organizaram um exercício conjunto de busca e resgate. Durante a patrulha conjunta, as formações de navios dos dois lados reforçaram a partilha de informações e informaram-se mutuamente sobre os elementos de informação, tais como a hidrometeorologia da zona marítima de patrulha, as condições do mar e do ar, o curso e a velocidade da formação, etc. Li Wuyi, comandante da formação de patrulha conjunta chinesa, disse que há rotas densas no Golfo de Beibu, e há muitos navios mercantes e navios de pesca passando. Realizar exercícios conjuntos de busca e resgate tem importante significado prático para lidar com riscos de segurança marítima e emergências. Durante este exercício, os navios de ambos os lados tiveram uma estreita comunicação e cooperação tácita, o que não só promoveu intercâmbios profissionais, mas também aprofundou a confiança mútua e a cooperação entre as marinhas dos dois países. Esta patrulha conjunta é a 32ª patrulha conjunta conduzida desde que a China e o Vietnã assinaram o acordo de patrulha conjunta da Marinha do Vietnã da China no Golfo de Beibu em 2005. Com base em patrulhas conjuntas regulares, as embarcações navais dos dois países também realizarão exercícios em torno de exercícios de comunicação, movimentos de formação e outros assuntos. A China e o Vietnã enviaram dois navios navais para participar da patrulha conjunta, que durou 32 horas e teve uma viagem total de mais de 360 milhas náuticas, desempenhou um papel positivo na manutenção da segurança, estabilidade e boa ordem no Golfo de Beibu e na promoção do desenvolvimento saudável dos dois exércitos. Nos últimos anos, com o rápido desenvolvimento da Marinha Chinesa, uma nova geração de grandes navios de superfície foi colocada em serviço e realizada treinamento operacional. Espera-se que o navio e sua cadeia industrial de apoio beneficiem desse alto ambiente econômico.
Foco na aviação, aeroespacial, informatização e novos materiais:
1) equipamentos de aviação: tanto a situação circundante ea construção da Marinha ea força aérea apresentaram novos requisitos para aeronaves militares. Atualmente, há um grande espaço para melhoria no número e estrutura de aeronaves militares da China. Espera-se que com o orçamento de defesa nacional inclinado para armas e equipamentos, especialmente a força aérea e Marinha, espera-se acelerar a atualização de aeronaves militares. A divulgação de grandes responsabilidades contratuais por muitas empresas na fase inicial pode melhorar ainda mais o fluxo de caixa da cadeia industrial e promover a produção e entrega de produtos. Acreditamos que os equipamentos de aviação apresentarão um alto boom durante o 14º Plano Quinquenal, o que impulsionará a melhoria do desempenho da cadeia industrial, além de a reforma do mecanismo de preços militares e o aumento do esquema de incentivo patrimonial também promoverão a melhoria do nível de lucro industrial. Sugere- se prestar atenção a: [ Avic Shenyang Aircraft Company Limited(600760) .
2) equipamentos aeroespaciais: em termos de armas e equipamentos de mísseis, os principais fatores impulsionadores da indústria de mísseis vêm principalmente: o primeiro é o período de iteração, o segundo é o aumento da demanda por reservas estratégicas e o terceiro é o treinamento real. O setor de mísseis pode ser o segmento mais flexível durante o período do 14º Plano Quinquenal, o que trará um rápido espessamento de desempenho das empresas listadas relevantes, prestar atenção às oportunidades gerais do setor de mísseis e focar nos alvos com alta flexibilidade de desempenho e alta proporção de negócios de mísseis. Sugere-se prestar atenção a: [ Guizhou Space Appliance Co.Ltd(002025) Beijing Relpow Technology Co.Ltd(300593) . Em termos de Internet por Satélite, o campo da navegação Beidou: a taxa de crescimento anual da cadeia industrial de navegação por satélite Beidou começou a aumentar em 2021, e espera-se que mantenha uma taxa de crescimento elevada em 2022 e 2023.A procura de chips de navegação Beidou e terminais de navegação Beidou na cadeia industrial de navegação Beidou tem uma taxa de crescimento elevada; No campo da Internet por Satélite: China Spacesat Co.Ltd(600118) network group espera-se que se torne a principal força do China Spacesat Co.Ltd(600118) internet. Embora o China Spacesat Co.Ltd(600118) internet ainda esteja em sua infância, a Internet por satélite ainda se tornará uma importante direção de desenvolvimento da comunicação móvel 6G. Sugere-se prestar atenção a: [ Chengdu Corpro Technology Co.Ltd(300101) ], [ Chengdu M&S Electronics Technology Co.Ltd(688311) .
4) setor de informatização: devido a fatores como o processo de localização, a modernização das forças armadas, a aceleração da atualização de novos modelos e assim por diante, continuou a exceder o crescimento da indústria desde 2018, com foco em semicondutores militares, componentes eletrônicos upstream, radar e contramedidas eletrônicas, comunicação e navegação sensoriamento remoto e outras direções.Algumas empresas assumiram a liderança em entrar na fase de crescimento de alta velocidade, e espera-se continuar a manter seu desempenho em 2022. Sugere-se prestar atenção a: [ China Zhenhua (Group) Science & Technology Co.Ltd(000733) ], [ Unigroup Guoxin Microelectronics Co.Ltd(002049) .
5) novos materiais: sugere-se concentrar em liga de alta temperatura, liga de titânio e composto de fibra de carbono. A nova tecnologia material militar alcançou basicamente o autocontrole e representa o nível líder da China, e o sistema de tubulação dupla / multi de certificação de modelo tem fornecedores limitados.O lado da oferta tem um bom padrão de concorrência.No lado da demanda, devido ao grande volume de principais modelos de batalha e motores de apoio, a proporção crescente de novas aplicações materiais, a crescente proporção de terceirização dos principais fabricantes de motores, substituição doméstica e outros fatores, espera-se que o crescimento futuro da indústria será mais certo, Além disso, após o aumento da demanda, o efeito de escala continuará a aparecer, levando o custo unitário a cair. Portanto, a margem de lucro bruto da indústria ainda pode ter espaço para melhorar e gradualmente realizar para o lucro, e é possível explorar urgentemente o mercado civil, com bom crescimento a longo prazo. Sugere-se prestar atenção a: [ Baoji Titanium Industry Co.Ltd(600456) ], [ Gaona Aero Material Co.Ltd(300034) .
Aviso de risco: a substituição de armas e equipamentos não é como esperado; O desenvolvimento do novo modelo de mísseis não foi o esperado.
