A visão desta semana:
I. Surge a política, educação nova infra-estrutura “ao toque de um botão”.
Em setembro, o governo central formulou uma política de desconto + “combinação” especial de refinanciamento para apoiar a compra e renovação de equipamentos nas áreas de educação e saúde. Acreditamos que a indústria da educação, principalmente as faculdades e escolas vocacionais, é o ponto principal desta política, as instalações de apoio incluem principalmente (1) equipamentos de laboratório básicos, de classe de ensino; (2) instrumentos e equipamentos de pesquisa científica de médio e alto nível; (3) construção de escolas de transformação digital, tais como construção de centros de informação, campus inteligente, sala de aula inteligente, laboratório inteligente, construção de bibliotecas inteligentes, alternativa de localização de centros de dados; (4) equipamentos de treinamento de estágio e (4) equipamentos de treinamento prático e conjuntos de apoio, etc. Especulamos que o refinanciamento de 200 bilhões é apenas um aperitivo, a força política subsequente terá uma maior probabilidade de expansão marginal, a escala de apoio ao crédito deverá atingir trilhões. A demanda relevante pode ser liberada de forma centralizada, espera-se que as ordens de informatização de educação continuem a explodir a partir do quarto trimestre.
Segundo, educação nova infra-estrutura relacionada com o tema da penteação de produtos
1, líder da sala de aula de sabedoria da faculdade/escola profissional Beijing Jingyeda Technology Co.Ltd(003005) , o principal negócio para a área de educação de sabedoria e campo de rastreamento de sabedoria, que, campo de educação de sabedoria para fornecer sala de aula de sabedoria, grandes dados científicos, ensino experimental de simulação virtual, campus de sabedoria, campus seguro, campus IOT, recrutamento de sabedoria, avaliação de sabedoria, treinamento prático inteligente e outros negócios relacionados; casos típicos da Universidade de Aeronáutica e Astronáutica de Pequim, Universidade de Guizhou, etc.
2, líder do campus wisdom Newcapec Electronics Co.Ltd(300248) , principal negócio incluindo soluções do campus wisdom, soluções do governo wisdom e de aplicação empresarial, que as soluções do campus wisdom fornecem produtos incluindo o campus wisdom universitário, cartão de código com uma solução de passe escolar, campus wisdom da escola secundária, RMB digital, VR, campus perfeito, etc.; casos típicos para a Universidade Tsinghua, Universidade Fudan, etc;
3, quadro branco eletrônico interativo / quadro negro de sabedoria Hitevision Co.Ltd(002955) , o principal negócio inclui os negócios de educação de sabedoria e serviços de educação de sabedoria. Responsável pelo fornecimento de produtos de hardware de tecnologia da informação para educação, tais como quadros brancos, bolsas escolares, quadros negros, etc.; produtos de software de tecnologia da informação para educação, tais como plataforma de ensino inteligente; soluções de tecnologia da informação para educação, tais como salas de aula inteligentes, etc.
4、Wisdom líder do exame Chengdu Jafaantai Education Technology Co.Ltd(300559) , o principal negócio inclui produtos de informação educacional e fornece serviços relacionados aos usuários, produtos que abrangem exame de sabedoria, ensino e coordenação de exames, soluções de exame de admissão à faculdade, esportes inteligentes, educação profissional, etc.; casos típicos são a Universidade de Aeronáutica de Nanjing e Astronáutica, Universidade de Sichuan, etc.
5, AI wisdom education leader Iflytek Co.Ltd(002230) , o campo educacional inclui G/B/C três tipos de sistema de negócios do cliente: G-side business principalmente para a cidade, município e outras construções regionais como o corpo principal, cobrindo a região para todos os tipos de escolas e usuários da solução geral para ensinar de acordo com o material; B-side business principalmente para a construção da escola como o corpo principal, incluindo a sala de aula inteligente orientada para a escola, ensino de grande precisão de dados, sala de aula de escuta em inglês; C-side business principalmente para o grupo de usuários do grupo de pais independentes O negócio do lado B concentra-se principalmente na construção de escolas, incluindo sala de aula inteligente, ensino preciso de grandes dados, sala de aula de audição e conversação em inglês, etc.; o negócio do lado C é comprado principalmente pelos pais, incluindo máquina de aprendizagem AI, manual de aprendizagem personalizado, etc. Os clientes típicos são a Hefei No. 8 Middle School e a Middle School of Northeast Normal University.
6, display inteligente e líder em terminais interativos Guangzhou Shiyuan Electronic Technology Company Limited(002841) , a empresa é uma tecnologia de display, controle interativo e conectividade como o núcleo do fornecedor de produtos e soluções eletrônicas inteligentes, incluindo ensino, produtos de hardware, incluindo o XIV tablet interativo inteligente, gravação de educação, pódio inteligente, máquina de aprendizagem de classe on-line; plataforma de serviços de educação e aplicativos incluindo plataforma de ensino, sistema de ensino e pesquisa, sistema de gerenciamento, plataforma de serviços para professores, etc.
7, líder da base de treinamento de simulação Zhengzhouj&Thi-Techco.Ltd(300845) , a empresa está profundamente envolvida no campo da educação de treinamento de simulação virtual, para as escolas profissionalizantes relevantes, escritórios ferroviários, empresas de metrô para fornecer produtos de treinamento de simulação de transporte ferroviário, produtos de simulação de segurança de emergência, produtos de navegação e simulação de aviação. Os clientes típicos são Nanjing Transportation Vocational College, Datong University, etc.
Três, educação nova linha principal de investimento relacionado à infraestrutura e assunto beneficiário
Os temas centrais da tecnologia da informação para a educação podem acelerar o início do ponto de inflexão ascendente. As matérias principais beneficiárias incluem: (1) direção de construção da transformação digital da escola: líder de sala de aula de sabedoria universitária/escola vocacional Beijing Jingyeda Technology Co.Ltd(003005) , líder do campus de sabedoria Newcapec Electronics Co.Ltd(300248) , líder do quadro branco eletrônico interativo/líder do quadro preto de sabedoria Hitevision Co.Ltd(002955) , líder do exame de sabedoria Chengdu Jafaantai Education Technology Co.Ltd(300559) , líder da educação de sabedoria da IA Iflytek Co.Ltd(002230) , líder da exibição inteligente e líder do terminal interativo Guangzhou Shiyuan Electronic Technology Company Limited(002841) , educação inteligente pequena sabedoria gigante micro inteligência, etc.; (2) direção do instrumento de pesquisa: padrão osciloscópio Puyuan Jingdian, Ding Yang Technology, Uni-Trend Technology (China) Co.Ltd(688628) , padrão espectrômetro de massa Focused Photonics (Hangzhou) Inc(300203) , Anhui Wanyi Science And Technology Co.Ltd(688600) , Guangzhou Hexin Instrument Co.Ltd(688622) , etc. (3) Prática da direção de treinamento: imitação do verdadeiro líder da base de treinamento Zhengzhouj&Thi-Techco.Ltd(300845) .
Recomendações de investimento
Reiterar o otimismo firme em cloud computing SaaS, TI de energia, tecnologia financeira, condução inteligente, inteligência artificial e outras pistas de expansão com a vantagem do cartão das empresas líderes, e recomendar ativamente as seguintes sete linhas de investimento: 1, cloud computing SaaS: foco na empresa recomendada líder SaaS Yonyou Network Technology Co.Ltd(600588) , líder de software de escritório Beijing Kingsoft Office Software Inc(688111) (e cobertura conjunta de pequeno e médio porte), líder de hiper-convergência Sangfor Technologies Inc(300454) . 2, new energy IT: foco na recomendação do líder SaaS de energia Longshine Technology Group Co.Ltd(300682) (cobertura conjunta com o grupo de comunicação), pioneiro em programação de redes de distribuição Dongfang Electronics Co.Ltd(000682) , líder de software BIM de energia doméstica Beijing Forever Technology Co.Ltd(300365) . 3, tecnologia financeira: foco na recomendação de TI de títulos Hundsun Technologies Inc(600570) , além de Yusys Technologies Co.Ltd(300674) , Shenzhen Sunline Tech Co.Ltd(300348) , Hithink Royalflush Information Network Co.Ltd(300033) todos acolhem o boom para cima. 4, direção inteligente: foco em recomendar o líder inteligente do cockpit Huizhou Desay Sv Automotive Co.Ltd(002920) (cobertura conjunta do grupo automotivo), além do líder do mapa de alta precisão Navinfo Co.Ltd(002405) como o principal beneficiário. 5, inteligência artificial: foco em recomendar o líder de voz inteligente Iflytek Co.Ltd(002230) . 6, segurança de rede: foco em recomendar o líder duplo de segurança emergente Qi An Xin Technology Group Inc(688561) + Sangfor Technologies Inc(300454) , Dbappsecurity Co.Ltd(688023) como uma subdivisão do líder emergente de segurança também será profundamente beneficiado, outras propostas beneficiárias incluem: Venustech Group Inc(002439) , Xiamen Meiya Pico Information Co.Ltd(300188) , etc. 7, Xinchuang: fabricantes domésticos líderes WPS Beijing Kingsoft Office Software Inc(688111) (cobertura conjunta com o grupo pequeno e médio), líder doméstico de middleware Beijing Tongtech Co.Ltd(300379) , líder doméstico de PDF Fujian Foxit Software Development Joint Stock Co.Ltd(688095) , líder doméstico Líder do servidor Dawning Information Industry Co.Ltd(603019) .
Dicas de risco risco sistêmico do mercado, a implementação de políticas de inovação científica e tecnológica não é o esperado, os Estados Unidos e a China jogam eventos inesperados.
