\u3000\u3 Guocheng Mining Co.Ltd(000688) 083 Zwsoft Co.Ltd(Guangzhou)(688083) )
China é líder no campo CAX e mantém a classificação “comprar”
A empresa é uma empresa líder no campo de CAX R & D e software industrial de design na China. Mantemos a previsão de lucro original e adicionamos a previsão de lucro para 2024. Estima-se que o lucro líquido atribuível à empresa-mãe de 2022 a 2024 será 245, 331 e 449 milhões de yuans, e o EPS será 396, 535 e 7,24 yuan / ação. O preço atual da ação corresponde a 51,8, 38,3 e 28,3 vezes de PE, mantendo a classificação “comprar”.
Evento: a empresa divulgou seu relatório anual 2021 e alcançou crescimento de alto desempenho
Em 2021, alcançou uma receita operacional de 619 milhões de yuans, um aumento homólogo de 35,65%; O lucro líquido atribuível à empresa-mãe foi de 182 milhões de yuans, um aumento anual de 50,90%. O alto crescimento do desempenho da empresa é principalmente devido a: (1) a iteração contínua da tecnologia de produto da empresa, ao mesmo tempo, a empresa fortalece o desenvolvimento de clientes-chave na indústria, responde ativamente às novas necessidades do mercado de educação e impulsiona a receita operacional da empresa para alcançar alto crescimento; (2) Os subsídios governamentais e os rendimentos da gestão financeira incluídos nos lucros e prejuízos correntes em 2021 aumentaram em termos homólogos.
Aumentar o investimento em P & D e polir continuamente a força do produto
A empresa continua a fortalecer a pesquisa e desenvolvimento no campo CAX e continuamente polir a força do produto, estabelecendo uma base sólida para o crescimento de alto desempenho. No campo do 2dcad, a empresa liberou Zhongwang cad2022, que melhorou a eficiência da operação e a estabilidade da plataforma. No campo do 3dcad, a empresa lançou a versão Zhongwang 3d2022x para melhorar a capacidade de modelagem de superfície de alta qualidade e consolidar a capacidade de design paramétrico, de modo a fornecer forte suporte para acelerar o ciclo de design e desenvolvimento de produtos de usuários corporativos. No campo da CAE, a empresa lançou o software de simulação estrutural e análise de elementos finitos zwsim estrutural 2022 e o software de simulação eletromagnética zwsim-em2022, que recebeu um bom feedback dos clientes.
Assinado Shenzhen Capol International&Associatesco.Ltd(002949) criou uma joint venture para acelerar a comercialização do BIM
Em fevereiro de 2022, a empresa anunciou que planejava estabelecer uma joint venture com Shenzhen Capol International&Associatesco.Ltd(002949) com uma contribuição de capital de 35 milhões de yuans, representando 70% do capital social total Shenzhen Capol International&Associatesco.Ltd(002949) tem rica experiência em cenários de aplicação e desenvolvimento de software de aplicação na indústria de design arquitetônico. Estamos otimistas sobre a forte aliança entre a empresa e Shenzhen Capol International&Associatesco.Ltd(002949) na forma de joint venture. Acreditamos que a empresa deve contar com sua própria acumulação na área de P&D de software industrial e fazer uso de Shenzhen Capol International&Associatesco.Ltd(002949) tecnologia e vantagens de canal para melhorar sua capacidade de P&D e acelerar a comercialização de software de aplicação BIM (building information model).
Aviso de risco: o desenvolvimento dos principais clientes é menor do que o risco esperado, e o desenvolvimento do produto é menor do que o risco esperado
